時間：2022-07-31 15:18:38
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇監(jiān)管體系論文，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
我國的金融監(jiān)管機構(gòu)所進行的所有監(jiān)管舉措都是為了能夠讓企業(yè)在這個機遇與挑戰(zhàn)并存的時代里可以減少不必要的經(jīng)濟損失，企業(yè)也可借此來獲取更多經(jīng)濟收益。但是，這種看似非常有益的監(jiān)管體系，實質(zhì)中卻存在很多矛盾。
第一，監(jiān)管部門過于頻繁進行重復(fù)監(jiān)管，可能造成監(jiān)督矛盾日益激烈的同時還降低了監(jiān)管工作的實質(zhì)效用。與此同時，過度的監(jiān)管調(diào)控還可能致使監(jiān)管加大沖突頻率。全國的金融機構(gòu)、銀行和非銀行金融組織、證券部門以及各保險公司都已實行了監(jiān)管，所承擔(dān)的相應(yīng)職責(zé)分別是通過銀監(jiān)會、證監(jiān)會以及保監(jiān)會承擔(dān)。此類監(jiān)管的模式都因金融控股企業(yè)的產(chǎn)生受到了巨大沖擊。在各監(jiān)督機構(gòu)目的、標準體系，以及操作方法截然不同的情況下，容易造成各個監(jiān)督管理部門活動存在很大偏差，倘若金融控股企業(yè)只受單一機構(gòu)監(jiān)管，單一監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管者自愿接受其它監(jiān)管者所負責(zé)工作的可能性非常小。各個監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管目的各不相同，也可能致使監(jiān)管沖突發(fā)生。
第二，各監(jiān)管部門之間因監(jiān)督目的各不相同，則難以在彼此之間進行協(xié)調(diào)，調(diào)節(jié)性能與效率不高。關(guān)于金融監(jiān)督的問題，銀監(jiān)會、證監(jiān)會以及保監(jiān)會及其派出機構(gòu)都是同一個水平。假使一家金融組織同時經(jīng)營各項金融業(yè)務(wù)，比方說既從事銀行業(yè)務(wù)，同時又開展保險業(yè)務(wù)或者證券業(yè)務(wù)，如果某項金融業(yè)務(wù)產(chǎn)生了風(fēng)險，如何確定由哪家監(jiān)管機構(gòu)帶頭，選擇哪家監(jiān)管機構(gòu)最終進行決策等實際問題都是客觀存在的。
第三，中國金融控股企業(yè)已經(jīng)產(chǎn)生同時不斷持續(xù)的發(fā)展，其運營方式可劃分以下兩種：第一種為經(jīng)營性的控股公司，比如銀行控股公司（即控股企業(yè)為商業(yè)銀行）全資或控制部份股權(quán)，包括附屬部門或子公司在銀行、證券、保險、金融類型的服務(wù)性質(zhì)公司以及非金融性實體。這樣的金融控股企業(yè)特點表現(xiàn)在母公司本身，設(shè)立了銀行經(jīng)濟業(yè)務(wù)。所管理與控制的為擁有獨立法人資格的附屬部門或者子公司，各附屬部門或獨立的子公司自主對外進行與業(yè)務(wù)相關(guān)的活動，同時承擔(dān)與之相關(guān)的民事賠償責(zé)任風(fēng)險。集團高管有決策權(quán)對子公司高級管理人員進行任免及其它附屬權(quán)利，并對重大事項決策產(chǎn)生影響。現(xiàn)階段，與之形式相似的銀行控股企業(yè)有：中國銀行、中國建設(shè)銀行、工商銀行等。第二種是金融控股公司為純粹性質(zhì)，集團的控股企業(yè)不是銀行的金融組織。全資擁有或控制大部份股份，其中包括集中在銀行、證券、保險、金融服務(wù)公司和非金融服務(wù)公司的分支機構(gòu)以及子公司。此類金融控股企業(yè)的特色是總部（母公司）本身并沒有從事金融相關(guān)活動，但其關(guān)聯(lián)公司或子公司具有獨立法人資格控制進行獨立的涉外金融服務(wù)，同時還要承擔(dān)相應(yīng)的民事法律責(zé)任。集團公司（母公司）對子公司甚至是孫公司通過管控股權(quán)進行監(jiān)管，集團公司（母公司）董事會對子公司高層管理人員的任免擁有決定權(quán)，同時對子公司重大決策產(chǎn)生深遠影響。當前，國內(nèi)這類型的金融控股集團主要有中信企業(yè)、光大企業(yè)、平安企業(yè)等。我國目前實行以金融業(yè)內(nèi)不同的機構(gòu)主體及其業(yè)務(wù)劃分而分別進行監(jiān)管，很難開展對金融控股企業(yè)以及相關(guān)金融業(yè)務(wù)的監(jiān)督管理。其次，金融控股企業(yè)下層設(shè)置的組織機構(gòu)互相參股現(xiàn)象，導(dǎo)致法人結(jié)構(gòu)難于分析，企業(yè)規(guī)模龐大以及跨國經(jīng)營致使內(nèi)部管理機構(gòu)層次多樣化，企業(yè)金融業(yè)務(wù)牽涉不同金融業(yè)務(wù)，又導(dǎo)致運營復(fù)雜化。從一個角度來說，致使信息的不對稱性加大，給金融控股企業(yè)的外部監(jiān)管也帶來了許多阻礙，可能致使監(jiān)管真空；從另一個角度而言，由于牽涉不同行業(yè)的監(jiān)管機構(gòu)，各個監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管目標、方案和核心截然不同，金融控股企業(yè)通過在不同專業(yè)的金融監(jiān)管體系中發(fā)覺出差異，有可能采取手段，回避監(jiān)管行動，以最低的成本，最小的阻礙建立組織形式，進而增大各專業(yè)金融監(jiān)管機構(gòu)在對相關(guān)金融部門進行監(jiān)管過程中的困難。其次，監(jiān)管主體對監(jiān)管對象的管控雖然能夠有效的避開風(fēng)險，但由于各個監(jiān)管主體之中信息溝通與交流不順暢，可能致使信息傳遞受阻。使得金融控股企業(yè)整體的風(fēng)險不易于掌控，極易造成監(jiān)管真空現(xiàn)象。
第四，很難對金融行業(yè)的創(chuàng)新采取行之有效的監(jiān)管，開始于二十世紀中葉的金融革新，促使金融行業(yè)發(fā)生了質(zhì)的飛躍。但是，金融創(chuàng)新卻開始與金融監(jiān)管放松同時發(fā)生；風(fēng)險管控與風(fēng)險監(jiān)督無法跟上飛速發(fā)展的金融創(chuàng)新，導(dǎo)致風(fēng)險管控與監(jiān)督滯后。例如發(fā)達國家的一些次貸危機，就是金融創(chuàng)新速度與風(fēng)險監(jiān)管速度發(fā)展不一致而造成。分析金融工具創(chuàng)新之所以難于被監(jiān)管，其原因主要有以下幾點：
(1)金融工具創(chuàng)新是從零開始的過程，現(xiàn)創(chuàng)段開發(fā)出對創(chuàng)新金融工具的監(jiān)管規(guī)定和體制難以從一開始就做出科學(xué)合理的預(yù)測，警惕并加以防范；
(2)新的金融工具投入使用，通常需要豐富的經(jīng)驗，通過很行時間運作方能顯現(xiàn)其優(yōu)勢與劣勢，致使金融監(jiān)管只能針對事后，對事前無法判斷與執(zhí)行。
(3)因金融機構(gòu)自身責(zé)任所致，監(jiān)管當局未將金融工具創(chuàng)新的風(fēng)險管控納入直接監(jiān)管范圍，綜合以上各種原因，金融工具創(chuàng)新作為金融機構(gòu)進一步調(diào)整金融杠桿率的有效手法同時，也是金融監(jiān)管過程中需攻克的困難。
二、我國金融行業(yè)監(jiān)管體系面臨問題的解決對策
想要解決上述問題，就要從分業(yè)監(jiān)管向統(tǒng)一監(jiān)管轉(zhuǎn)變。此轉(zhuǎn)變過程并不是一朝一夕可以完成的，要依照金融行業(yè)實際發(fā)展狀態(tài)進行持續(xù)改進。最理想的選擇是設(shè)立具有中國特色的金融監(jiān)管委員會，但是這項選擇的落實需要通過長時間的過渡才能生效。中國目前執(zhí)行“一行三會”（即中央銀行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會）分業(yè)管理制度，大致上與當下金融市場發(fā)展需求相吻合。但還沒有明確分工責(zé)任，存在監(jiān)管重復(fù)、監(jiān)管漏洞、監(jiān)管套利、監(jiān)管成本過高而監(jiān)管效用過低等問題，金融控股企業(yè)的監(jiān)管責(zé)任不明確以及監(jiān)管力度不夠等問題尤其顯著。各個監(jiān)管部門之間缺少信息交流與溝通、資源共享、團隊配合。在維持金融監(jiān)管體制基本不變的態(tài)勢下，創(chuàng)新與改進十分必要。
第一，對各監(jiān)管組織的權(quán)利與責(zé)任要準確落實，加強溝通與合作以及組織之間信息交流，強化監(jiān)管協(xié)調(diào)作用，各個監(jiān)管機構(gòu)彼此配合，協(xié)同合作。不斷改革與完善銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會“監(jiān)管聯(lián)合會議體制”。遇到重點難點監(jiān)管問題集體協(xié)商，以實現(xiàn)各監(jiān)管部門最終統(tǒng)一建議，進行科學(xué)、有效的決策。
第二，將現(xiàn)階段對金融機構(gòu)監(jiān)管的重點調(diào)整為功能監(jiān)管，實現(xiàn)聯(lián)合監(jiān)管計劃成為一個統(tǒng)一整體。
第三，合規(guī)性監(jiān)管及風(fēng)險性監(jiān)管方法兩者結(jié)合，視風(fēng)險性監(jiān)督為全局引導(dǎo)并帶動合規(guī)性檢查的發(fā)展。對銀行與金融機進行合規(guī)性與風(fēng)險性等級評價，設(shè)立信用等級制度，使銀行與金融機構(gòu)對其運營與風(fēng)險程度判斷以及管控邁向更高層次發(fā)展。
第四，明確金融控股公司的法律地位是監(jiān)管工作主體，制定與發(fā)展相關(guān)的金融控股公司的法律法規(guī)，組織金融監(jiān)管對金融控股企業(yè)的母公司（總公司）根據(jù)企業(yè)的功能直接監(jiān)管，對母公司下設(shè)的金融企業(yè)一并開展業(yè)務(wù)監(jiān)管。還可通過金融控股公司總公司，實現(xiàn)對集團下屬公司的內(nèi)部管理活動。
三、結(jié)語
論文摘要：探討了基于嵌入式GIS的城市規(guī)劃紅線管理信息系統(tǒng)(eURLIS)總體結(jié)構(gòu)模型。在PDA上設(shè)計實現(xiàn)了系統(tǒng)紅線的查詢、生成、量算、統(tǒng)計、指標分析和草圖繪制等功能模塊。介紹了系統(tǒng)開發(fā)平臺與技術(shù)路線。給出了紅線管理決策支持解決方案、各類紅線輔助生成算法和嵌入式MapXActiveX與S309PictureBOXActiveX集成等關(guān)鍵技術(shù)。
城市規(guī)劃是城市發(fā)展的龍頭，而在城市規(guī)劃中，規(guī)劃紅線至關(guān)重要，因為城市的規(guī)劃紅線是城市規(guī)劃目的在有限的城市地域空間上的具體落實，由于城市空間的有限性、差異性等，城市復(fù)雜的自然、經(jīng)濟和人口等諸多因素隨著城市化發(fā)展相互影響制約，直接影響到城市的可持續(xù)發(fā)展。規(guī)劃紅線成為城市管理部門依法行政管理的法津依據(jù)。
規(guī)劃紅線是按城市規(guī)劃的要求，以圖形、文字、數(shù)據(jù)〔紅線點坐標、距離、方位等〕表示規(guī)劃項目的地理位置和規(guī)劃區(qū)域。它是實施城市空間準入和空間管制的依據(jù)，具有法律效力，長期以來傳統(tǒng)的規(guī)劃紅線資料均以圖紙的形式保存，有許多缺點。隨著信息時代的來臨，城市正在鋪設(shè)信息高速公路、構(gòu)筑數(shù)字城市。傳統(tǒng)的規(guī)劃紅線管理已不能滿足現(xiàn)代化城市規(guī)劃建設(shè)需要，城市規(guī)劃紅線管理與決策支持已成為新的課題。探索全新的信息化管理模式勢在必行。
地理信息系統(tǒng)是融計算機圖形和多種數(shù)據(jù)庫于一體。存儲和處理空間信息的高新技術(shù)，它可以把規(guī)劃紅線等具有空間特征的管理對象的地理位置和相關(guān)屬性有機結(jié)合起來，具有空間數(shù)據(jù)的查詢與顯示、屬性管理、統(tǒng)計分析、制圖和連接多媒體等功能。可借助其特有的空間分析功能和可視化表達，進行各種輔助決策分析。地理信息系統(tǒng)的上述特點使之被公認為城市數(shù)字化建設(shè)最為理想的技術(shù)之一。
本文研究開發(fā)基于嵌入式GIS的城市規(guī)劃紅線管理信息系統(tǒng)，可為政府城市規(guī)劃等部門決策提供多要素、多層次、多時態(tài)的城市規(guī)劃紅線以及自然、人文、社會與經(jīng)濟信息，使其能更好、更有效地實現(xiàn)城市空間管治目標。
1嵌入式GIS城市規(guī)劃紅線管理系統(tǒng)設(shè)計
1.1系統(tǒng)目標
城市規(guī)劃管理人員主要根據(jù)以文字及表格的形式提供規(guī)劃紅線的信息資料作出決策。如用地單位名稱、項目名稱、地點、面積、國土文號、城規(guī)文號、調(diào)查情況及建議等，這些抽象的文字資料，難以全面地反映紅線情況，如紅線形狀、附近街道、鄰近大型機構(gòu)、現(xiàn)場拆遷狀況等，缺乏直觀性和可視化。隨著城市建設(shè)的高速發(fā)展，規(guī)劃管理迫切需要一種能夠隨時隨地將紅線信息以電子地圖、幻燈、照片、錄像等多種媒體方式清晰地表現(xiàn)出來的決策支持系統(tǒng)，使決策者有一種身臨其境的感受，提高現(xiàn)場辦公速度和決策的準確性，本系統(tǒng)為此而研發(fā)。
城市規(guī)劃紅線管理信息系統(tǒng)(eURIS)是利用嵌入式GIS開發(fā)的一套輔助城市規(guī)劃管理決策的信息子系統(tǒng)。利用它可以實現(xiàn)城市規(guī)劃紅線規(guī)劃設(shè)計與管理的現(xiàn)代化;真正提高紅線規(guī)劃決策的科學(xué)性;更好地建立與完善城市規(guī)劃管理信息系統(tǒng)，提高城市規(guī)劃與管理的技術(shù)手段，以適應(yīng)現(xiàn)代城市社會、經(jīng)濟和文化的發(fā)展。
系統(tǒng)目標是能夠方便查詢紅線的圖形和屬性信息，充分利用GIS技術(shù)對規(guī)劃紅線的空間信息、屬性進行管理，在PDA等移動計算機平臺上實現(xiàn)方便、快捷的紅線圖形、屬性互動查詢及規(guī)劃紅線相關(guān)的量測統(tǒng)計工作;能夠?qū)t線數(shù)據(jù)作修正和添加;提供方便的輔助設(shè)計工具，用來繪制規(guī)劃紅線、標注規(guī)劃紅線、分割及合并用地紅線，能夠?qū)t線范圍內(nèi)的建筑設(shè)施、道路與交叉口的特征指標作統(tǒng)計與分析;方便、準確地查詢與記錄紅線和放驗線圖歷史檔案，提供用地紅線圖輸出功能;要充分利用Internet技術(shù)，進行無線遠程多媒體規(guī)劃紅線信息交換與收發(fā)，針對規(guī)劃紅線管治進行實時網(wǎng)上及網(wǎng)上辦公，這對提高政府規(guī)劃辦公效率及辦公透明度具有重要的意義。
1.2系統(tǒng)結(jié)構(gòu)棋童
手持式PC等嵌入式移動設(shè)備設(shè)計系統(tǒng)面向掌上型PDA,采用辦公自動化系統(tǒng)(OA)親切友好的人機交互式界面設(shè)計思想，以功能模塊化形式組織信息，有效地集成系統(tǒng)管理模塊、規(guī)劃紅線管理模塊、網(wǎng)絡(luò)信息交換模塊。系統(tǒng)呈樹狀結(jié)構(gòu)，層次數(shù)據(jù)模型。各種類信息以事件工作簿的形式分類裝入電子文件庫，海量信息關(guān)系清晰，層次分明，易于檢索，有利于系統(tǒng)的動態(tài)信息管理，隨時增加和變更信息，擴充信息層，實現(xiàn)系統(tǒng)功能需求。嵌入式城市規(guī)劃紅線管理系統(tǒng)總體結(jié)構(gòu)如圖1所示。
2嵌入式規(guī)趔紅線管理系統(tǒng)的功能實現(xiàn)與關(guān)健技術(shù)
2．1系統(tǒng)開發(fā)平臺與技術(shù)路線
城市化進程強化了城市空間管治，多元化的嵌入式規(guī)劃紅線管理系統(tǒng)需求將擴大，用戶將增多，這一領(lǐng)域需求一種價格低廉、功能齊全、性能良好、功耗低、體積小的規(guī)劃紅線管理信息系統(tǒng)。隨著IT技術(shù)的發(fā)展，設(shè)計這種廉價的嵌入式規(guī)劃紅線管理模塊成為可能。城市空間管治規(guī)劃紅線管理信息系統(tǒng)開發(fā)以智能終端PDA(PersonalDigitalAssistant),GPS接收機或其它專用智能設(shè)備為硬件載體；建立規(guī)劃紅線智能輔助設(shè)計與分析模型庫；在WindowsCE3。0環(huán)境下采用MicrosoftWindowsCETooltikforVisualBasic(eVB)開發(fā)工具和嵌入式GIS控件MaplnofMapXActiveX開發(fā)實用的、適合移動城市空間管治規(guī)劃紅線管理現(xiàn)場辦工的實用軟件平臺。通過綜合運用PDA、PC、通信、網(wǎng)絡(luò)等多方面技術(shù)，使整體工作更高效，更具實時性。
2．2紅線查詢功能開發(fā)與實現(xiàn)
設(shè)計了靈活地從屬性查圖形、文本和多媒體信息及從圖形中直接查屬性的功能。從屬性查圖形：系統(tǒng)提供了用地規(guī)劃和建設(shè)工程審批辦案過程中的道路紅線、征地紅線、拆遷紅線、用地紅線、建筑紅線及放驗線圖歷史檔案等。根據(jù)用戶輸入的屬性條件，如記錄用地紅線審批表“案卷編號”、“申請單位”等信息，系統(tǒng)自動檢索符合條件的紅線圖在屏幕上閃爍反色區(qū)別于其它紅線點顯示。從圖形查屬性：根據(jù)選擇的一宗規(guī)劃紅線可以查詢該紅線的審批表的信息及相關(guān)附件。用光筆在圖形上點取所需查詢紅線點層的空間位置，如路段或交叉路口，則很快將其屬性顯示在屏幕上。圖形選擇方式有直接鼠標點取、窗口范圍選擇和多邊形范圍選擇。紅線屬性查詢子模塊在WinCE環(huán)境下采用高級編程工具WindowsCETololtikofrVisualBasic6．0實現(xiàn)，空間信息查詢子模塊，采用MapXMobile控件管理規(guī)劃紅線管理模塊，創(chuàng)建或插入記入當前工作薄數(shù)據(jù)庫中的shapeifle文件(Tab表)，實現(xiàn)對數(shù)據(jù)庫中所有shapeifle文件的放大、縮小、漫游等嵌入式GIS的圖形操作功能以及空間屬性信息互查。圖形中的每一個基本元素對應(yīng)著數(shù)據(jù)文件(Tab表)的中一個記錄。二者之間通過用戶標識符建立起內(nèi)在聯(lián)系。在Maplnfo中主要通過Tab表實現(xiàn)圖形數(shù)據(jù)和屬性數(shù)據(jù)之間的相互連接，這樣通過圖形可以檢索、調(diào)用屬性數(shù)據(jù)。同樣，由屬性數(shù)據(jù)也可以顯示檢索圖形。
空間信息查詢需要選擇查詢信息所在圖層，例如點查詢根據(jù)carsearch—layer的值判斷筆點查看的是哪一圖層實體信息。區(qū)域查詢需要首先在主圖形窗口中畫出多邊形區(qū)域，再判斷carsearch—layer值落入多邊形區(qū)域內(nèi)的實體信息。清除選擇即釋放被選中的實體。WinCE環(huán)境仿真模擬器下空間信息查詢測試結(jié)果與源代碼表如圖2。
2.3紅線生成功能開發(fā)與實現(xiàn)
規(guī)劃紅線生成子模塊開發(fā)直接在高級編程工具eVB環(huán)境中編程實現(xiàn)。生成規(guī)劃紅線模型有:條件紅線生成和無條件紅線生成兩類。
(1)無條件紅線生成
坐標紅線生成、圖形紅線生成都屬于無條件紅線生成。坐標紅線生成是根據(jù)用地紅線圖坐標的文本文件生成用地紅線圖，通過PDA屏幕窗口直接箱入紅線點解析坐標的精確紅線生成方法;圖形紅線生成是在PDA屏幕上用光筆拾取紅線點坐標，記入紅線圖層數(shù)據(jù)庫，加入紅線屬性信息直接生成紅線Tab(MapInfo)表，將選中的點編輯連成多邊形，生成一宗用地紅線圖;并使紅線點互相連線顯示。
(2)條件紅線生成
條件紅線生成是在PDA屏幕窗口上用光筆采集集中紅線區(qū)域邊界點坐標，先暫存WinCEAccess動態(tài)數(shù)據(jù)庫。根據(jù)箱入的紅線生成條件，利用區(qū)域邊界點坐標，按條件生成多邊形紅線的數(shù)學(xué)模型計算各點坐標。在該區(qū)域內(nèi)生成多塊條件紅線圖形，并將新生成紅線圖形輪廊坐標依次記入紅線圖層數(shù)據(jù)庫，再分別加入紅線屬性信息生成紅線Tab(MapInfo)表。
例如，面積條件紅線生成之一:三邊形地塊按面積條件生成3個多邊形紅線的程序與數(shù)學(xué)模型，如圖4所示，巳采集待分紅線點地塊區(qū)域邊界點坐標A(X,,,Y,,)、B(XB,YB)、
2.4紅線管理決策支持功能開發(fā)與實現(xiàn)
(1)地圖量算功能:分為長度量算和面積量算，分別采用MapXMobile控件支持實現(xiàn)量算結(jié)果的顯示。
(2)規(guī)劃紅線統(tǒng)計功能:實現(xiàn)背景數(shù)據(jù)圖層與當前工作薄新建圖層的信息疊加空間信息比較分析功能，獲取城市空間結(jié)構(gòu)變化的量化指標。空間分析子模塊開發(fā)直接利用嵌入GIS控件MapXMobile，對Tab表中所需信息查詢顯示即可。如統(tǒng)計道路紅線范圍內(nèi)拆遷的房屋情況，包括房屋全部包含在紅線范圍內(nèi)，與紅線相交，距離紅線多少米范圍等，執(zhí)行GIS緩沖區(qū)分析操作后、在圖上用黃色顯示要拆遷的房子。
(3)規(guī)劃紅線指標分析功能:子模塊在高級編程工具eVB環(huán)境中編程實現(xiàn)。程序流程是依據(jù)紅線點“點名”關(guān)鍵字段計算該點當前采集坐標與歷史圖層(插入工作圖層)對應(yīng)紅線點坐標之差，并在狀態(tài)欄顯示差值大小。“點名”信息存于工作薄數(shù)據(jù)庫Tab表中和插入工作圖層數(shù)據(jù)庫中。兩次搜索獲取坐標數(shù)據(jù)。并設(shè)紅線閉值，當兩坐標差值超過閉值時，加紅色圓圈，閃爍顯示警告信息。規(guī)劃紅線指標分析子模塊如圖So
(4)工作草圖繪制功能:在WinCE環(huán)境中開發(fā)工作草圖輔助決策工具直接利用Microsoft第三方支持提供的一個優(yōu)秀的PDA繪圖ActiveX組件，即提供的S309PictureBOXActiveXControlModule控件。子模塊在高級編程工具eVB環(huán)境中編程實現(xiàn)，開發(fā)的工作草圖繪制子模塊在WinCE環(huán)境仿真模擬器下測試結(jié)果。
部分模塊程序源代碼及ActiveX組件參數(shù)聲明如下:
(1)先聲明幾個城市區(qū)域中會使用到的變量。字符串變量strFileNane是用來儲存圖形文件的名稱的。變量PenColor是用來記錄畫筆的顏色的。變量intOldX,intOldY是用來儲存舊的坐標點位置(在畫圖的時候會用到)的。
(2)在MenMBarl對象當中加入[Open]以及[Save]按鈕。接著再加入[PenSize]menu，在[PenSize]menu中，加入5個項目，分別代表5種大小的畫筆。之后再加入[[Color]按鈕，用來顯示調(diào)色盤。
(3)當觸控筆一碰到S309PictureBox對象時，就會引發(fā)此MouseDown事件。使用DrawPoint方法在S309PictureBox對象上畫一個點。把所畫的初始坐標儲存在intOldX與intOldY中。因為這兩個值在MouseMove事件中的DrawMouseMoveUnesEx方法會使用。用觸控筆在S309nctureBox對象上移動時，當使用OrawMouseMoveUnesEx方法畫線事件。也把現(xiàn)在的坐標儲存在intOldX與intOldY當中，以便下次使用這個方法的時候可以用到。
論文摘要：近年來，我國金融競爭日趨激烈，金融秩序比較混亂。金融領(lǐng)域中不正當競爭行為相當突出，已成為中國人民銀行反不正當競爭與強化金融管理的艱巨任務(wù)。在理論分析的基礎(chǔ)上．研究我國金融領(lǐng)域不正當競爭的表現(xiàn)、成因與強化金融管理的對策。
1金融監(jiān)管的必要性
尋租行為的大量存在產(chǎn)生了金融監(jiān)管的要求。在金融交易中，金融機構(gòu)的腐敗體現(xiàn)為利用資金配置權(quán)進行兩類尋租行為。一是通過對企業(yè)配置信貸資金獲得第一類尋租收入。這在金融監(jiān)管當局的現(xiàn)場檢查中體現(xiàn)為直接從信貸額度中扣除部分金額作為好處費：二是信貸配置上的定價權(quán)收入．這實際上是企業(yè)在獲得貸款后為了維持長期信貸關(guān)系交易而支付的持續(xù)性成本。銀行的尋租程度取決于改革進程中中央銀行和財政對銀行的轉(zhuǎn)移支付和內(nèi)控制度的相對力度比較．企業(yè)借款行為是在自籌資金和銀行借款問進行的相對成本比較。
金融創(chuàng)新要求加強金融監(jiān)管。國際上．一般將金融不穩(wěn)定分為兩類：一類是金融危機．特征是儲戶向金融機構(gòu)擠提存款．導(dǎo)致銀行流動性不足，加上市場大量拋售本幣。引起貨幣大幅度貶值。另一類是金融惡化，特征是高比例的不良貸款以及金融體系的資本充足率過低。在近10年的時間里世界上發(fā)生了15次金融危機．金融惡化則更為常見。為了維持中國經(jīng)濟的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，在中國建立和形成有效的金融穩(wěn)定機制，是非常必要和緊迫的任務(wù)。
從金融系統(tǒng)的中堅力量——銀行的特點看．在信息不對稱以及銀行業(yè)不完全競爭的作用下，銀行業(yè)具有內(nèi)在的不穩(wěn)定性和脆弱性，需要外部監(jiān)管力量的支撐來維護穩(wěn)健經(jīng)營。這種脆弱性體現(xiàn)在貸款客戶可能由于信息優(yōu)勢而欺騙銀行、存款客戶擠兌行為具有傳染性．以及銀行自身受到利益誘惑并伴隨監(jiān)管力量弱化而產(chǎn)生冒險沖動。這些因素的交互作用可能導(dǎo)致銀行發(fā)生流動性危機以至破產(chǎn)，而一家銀行破產(chǎn)所造成的社會成本遠遠高于其私人成本。具有明顯的負外部性。銀行業(yè)經(jīng)營的特殊性決定了它天生的信息不透明特性．市場各方參與者難以準確判斷銀行的實際經(jīng)營情況，無法起到有效監(jiān)管的作用，因此僅憑市場的外部約束不足以保證銀行經(jīng)營的穩(wěn)健性。為了避免銀行破產(chǎn)對客戶造成的損失以及對金融穩(wěn)定的威脅．有必要引入強有力的外部監(jiān)管者。
從保險業(yè)的情況來看，保險監(jiān)管體系需要制定和完善預(yù)警系統(tǒng)、應(yīng)急系統(tǒng)以及償付能力監(jiān)管系統(tǒng)的戰(zhàn)略規(guī)劃，這些規(guī)劃是提高監(jiān)管水平．加強監(jiān)管力量的重要保障。從證券業(yè)來講，監(jiān)管當局對券商的監(jiān)督和約束，是規(guī)范券商行為，防止券商違規(guī)失信的外部約束機制。
2金融競爭與監(jiān)管的辯證關(guān)系
金融競爭與金融監(jiān)管既是對立的，又是統(tǒng)一的。從歷史的角度看，金融監(jiān)督管理(簡稱金融管理或金融監(jiān)管)制度先于中央銀行制度．它是伴隨商業(yè)銀行競爭而產(chǎn)生、發(fā)展的。商業(yè)銀行天然是競爭性的，但放任的逐利競爭必然會危及金融業(yè)的安全穩(wěn)定和存款人的利益，政府不得不采取一定的金融監(jiān)管措施。商業(yè)銀行發(fā)展到相當高度便產(chǎn)生出中央銀行．金融監(jiān)管遂成為中央銀行重要的職能和手段。在近代金融發(fā)展過程中，非中央銀行金融機構(gòu)為攫取高額利潤．總是千方百計設(shè)法逃避當時金融法規(guī)的管制。謀求競爭優(yōu)勢，而中央銀行為維護公平競爭、穩(wěn)定金融秩序、保障債權(quán)人權(quán)益、促進經(jīng)濟繁榮，則總是根據(jù)金融競爭的不同性質(zhì)不斷修正現(xiàn)有金融法規(guī)或制定出新的金融法規(guī)進行新的金融監(jiān)管。金融競爭與金融監(jiān)管循環(huán)往復(fù)矛盾斗爭直接導(dǎo)致金融工具的不斷創(chuàng)新和金融結(jié)構(gòu)的不斷變動．從而推動金融業(yè)不斷向前發(fā)展。因此，可以說．金融競爭與金融監(jiān)管相對立而存在、相斗爭而發(fā)展乃是近現(xiàn)代金融領(lǐng)域中的一個普遍規(guī)律。
3金融領(lǐng)域不正當競爭
3．1我國金融領(lǐng)域不正當競爭
(1)專業(yè)銀行在吸收存款、發(fā)放貸教、設(shè)立機構(gòu)、擠占結(jié)算資金等方面展開了一系列的不正當競爭活動：采取發(fā)放高比率攬儲費(有的高達50％)、協(xié)儲費、實物獎品及以貸引存等方式拉儲蓄存款或利用對單位實權(quán)人物發(fā)業(yè)務(wù)聯(lián)系費、多種形式的請客送禮、放松開戶條件等手段爭奪單位存款；在貸款方面主要表現(xiàn)為：采取拆借同業(yè)、搞假“委托貸款”、利用“存放同業(yè)”科目通過房地產(chǎn)信貸部等附屬機構(gòu)以及勞動服務(wù)公司等自辦經(jīng)濟實體發(fā)放貸款等隱蔽方式，問接避開人民銀行的規(guī)模管理；使用額外收取利息或利潤甚至直接突破人民銀行規(guī)定的貸款利率浮動范圍等手段，謀取高利，為照顧地方政府關(guān)系、單位關(guān)系、人情關(guān)系，不惜放松貸款條件發(fā)放關(guān)系貸款．支持炒地皮、炒股票、炒外匯等投機活動：企圖為商業(yè)銀行化撈取資本．不惜血本．巧立名目，千方百計開后門，大肆增設(shè)儲蓄網(wǎng)點、信用卡代辦處之類的附屬外設(shè)金融機構(gòu)，有些銀行甚至大興土木建賓館、辦商場等，展開激烈的地盤爭奪戰(zhàn)。
(2)金融市場各主體競爭活動混亂無章，其突表現(xiàn)有：違章拆借；社會亂集資行為盛行。
(3)各級人民銀行也在不同程度上存在執(zhí)法犯法的問題。如自辦經(jīng)濟實體，參與炒地皮、炒股票等逐利投機活動，更加劇了不正當競爭。
3．2我國金融領(lǐng)域不正當競爭的成因
(1)各商業(yè)銀行桀驁難馴。我國商業(yè)銀行都是機構(gòu)遍及全國的龐大壟斷組織．長期以來習(xí)慣于同人民銀行平起平坐，對央行監(jiān)管心懷不敬。現(xiàn)有商業(yè)銀行風(fēng)險約束極差．根本不存在破產(chǎn)倒閉、喪失產(chǎn)權(quán)的后顧之優(yōu)．用不著對自身的競爭行為負責(zé)。因此商業(yè)銀行敢于藐視金融法規(guī)，不惜代價哄抬利率．爭奪地盤，盲目競爭。
(2)人民銀行監(jiān)管乏力。這一點可從以下幾方面加以證明：一是觀念誤差；二是人民銀行缺乏獨立性：三是人民銀行特別是基層行權(quán)力與責(zé)任不相符。
(3)地方政府不合理干預(yù)。地方政府特別是落后地區(qū)政府從本地利益出發(fā)，時常縱容、鼓勵甚至通過所轄地區(qū)金融機構(gòu)從事違反金融法規(guī)的活動。有些地方政府還制定了不少存在保護地方利益的金融管理規(guī)定．在較大程度上阻礙了人民銀行的金融監(jiān)管工作。
(4)金融市場機制不健全。我國的金融市場尚處于起始和發(fā)展階段，各種法規(guī)尚未健全和完備，利率、匯率機制還沒有完全市場化，金融市場主體缺乏健全的金融法規(guī)觀念，人民銀行監(jiān)管操作尚不熟練，難以防范和制止不正當競爭。
4強化金融監(jiān)管的建議
4．1加強人民銀行自身建設(shè)
人行自身的高效與廉潔是搞好金融監(jiān)管的關(guān)鍵。當前，人民銀行應(yīng)注意如下幾點：樹立正確的金融監(jiān)管思想。糾正“各級政府的銀行”觀念，牢固樹立“中央政府的銀行”思想。堅持“全國一盤棋”．克服地方主義思想；堅持依法監(jiān)管、執(zhí)法必嚴的原則，克服畏難退縮、息事寧人的無為思想；擺正兩大職能的關(guān)系．明確堅持“穩(wěn)定貨幣為主．兼顧經(jīng)濟增長”的原則。人民銀行分支機構(gòu)應(yīng)及時迅速總結(jié)各地金融領(lǐng)域出現(xiàn)的新情況．提出規(guī)范管理的建議，使之成為新的金融法規(guī)從而為新的金融監(jiān)管提供依據(jù)：力爭相對獨立的超然地位。在我國暫時不能放棄政府對人民銀行控制的情況下．應(yīng)盡可能界定一些技術(shù)性指標以避免政府隨意干預(yù)人民銀行操作。人民銀行應(yīng)徹底放棄一切以盈利為目的的經(jīng)營活動．集中全力當好“裁判員”：完善人民銀行機構(gòu)建制。完善內(nèi)部與社會雙向監(jiān)督制約機制，確保高效廉潔：努力提高金融監(jiān)管隊伍素質(zhì)。
4．2強化管理，確保銀行監(jiān)管與央行維護金融穩(wěn)定的協(xié)調(diào)
(1)包括審慎銀行監(jiān)管在內(nèi)的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)對實現(xiàn)金融穩(wěn)定目標舉足輕重。這些金融基礎(chǔ)設(shè)施除包括審慎的銀行監(jiān)管、運行良好的支付清算系統(tǒng)外，還包括司法制度，會計與審計標準、法人治理結(jié)構(gòu)、信息披露制度以及“公事公辦”的信貸文化等。而且這些因素間相互聯(lián)系．共同發(fā)揮著作用。因此．金融基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)．對于實現(xiàn)金融穩(wěn)定的目標意義重大。
(2)銀行監(jiān)管機構(gòu)的盡職工作是央行履行金融穩(wěn)定職責(zé)的一個基礎(chǔ)。在金融體系中，資產(chǎn)比重最大的銀行體系既是重要的金融中介也是支付工具的提供者．單個銀行機構(gòu)倒閉的風(fēng)險很容易傳播而引發(fā)系統(tǒng)風(fēng)險。因此，獨立于央行的銀行監(jiān)管機構(gòu)的盡職工作．無疑是央行賴以履行金融穩(wěn)定職責(zé)的一個重要基礎(chǔ)。
(3)銀行監(jiān)管需要注重央行的宏觀政策分析。一說到銀行監(jiān)管，一般會將監(jiān)管者與審慎監(jiān)管的微觀層面相聯(lián)系。審慎監(jiān)管的微觀層面是為了減少單個銀行機構(gòu)的倒閉．目標在于控制銀行機構(gòu)的具體風(fēng)險．對存款人提供保護。但它會不可避免的涉及宏觀層面(其目標是控制系統(tǒng)風(fēng)險，避免銀行體系崩潰以及由此帶來的相應(yīng)成本)。從宏觀層面來看，金融不穩(wěn)定與個別銀行機構(gòu)偶爾倒閉的現(xiàn)象可能是一致的，因為個別銀行機構(gòu)的倒閉在妨礙金融體系的基本中介功能時就影響了金融穩(wěn)定。
(4)銀行監(jiān)管機構(gòu)與央行應(yīng)致力于建立合理有效的協(xié)調(diào)機制。在負責(zé)銀行監(jiān)管的央行中，監(jiān)管部門與貨幣政策部門往往是隔離的，部門之間的協(xié)調(diào)由央行最高層負責(zé)，高層官員之間的不同意見在央行內(nèi)部能悄然得到解決。機構(gòu)分設(shè)后，協(xié)調(diào)這兩種職能之間沖突的普遍做法是在央行和銀行監(jiān)管機制之間建立協(xié)調(diào)機制。在此情況下，協(xié)調(diào)機制的運行成本和效率就決定著分設(shè)體制能否有效地協(xié)調(diào)央行職能和銀行監(jiān)管職能之間的沖突，也決定著分設(shè)體制是否能優(yōu)于集中制。
4．3規(guī)范、整頓、完善金融市場
(1)加強對貨幣市場的管理，重點加強拆借市場和國債市場的管理。人民銀行一方面應(yīng)強化依法監(jiān)管，另一方面應(yīng)盡快批準組建地區(qū)性短期融資中心，進而建立全國性短期融資中心．逐步推行拆借有擔(dān)保制度．增強人民在短期資金融通中的作用，為間接調(diào)控創(chuàng)造條件。
論文關(guān)鍵詞 市場 監(jiān)管 探索
在煙草行業(yè)改革與發(fā)展的新時期、新形勢下，國家局對如何轉(zhuǎn)變煙草專賣管理方式提出了新要求、新課題。構(gòu)建“打擊嚴厲、管理到位、疏導(dǎo)及時、服務(wù)周到”的市場監(jiān)管體系（以下簡稱“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系），就是一次有益的探索和思考。
一、實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系的背景
2012年4月9日，國家煙草專賣局趙洪順副局長在全國煙草專賣管理暨專賣內(nèi)管工作現(xiàn)場會上提出：著力構(gòu)建“打擊嚴厲、管理到位、疏導(dǎo)及時、服務(wù)周到”的市場監(jiān)管體系。堅持守土有責(zé)，強化屬地管理，堅決打擊各種形式不合法、不規(guī)范行為。提高市場分析和判斷能力，注重市場監(jiān)測，加強對異常零售客戶的管理。適應(yīng)社會環(huán)境的變化，有針對性地開展市場檢查，積極疏導(dǎo)零售客戶的合理訴求。牢固樹立服務(wù)零售客戶的理念，努力為零售客戶提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。
在煙草專賣管理工作中，著力構(gòu)建“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，也是符合《行政處罰法》有關(guān)要求的。《行政處罰法》第五條規(guī)定：實施行政處罰，糾正違法行為，應(yīng)當堅持處罰與教育相結(jié)合，教育公民、法人或者其他組織自覺守法。《行政處罰法》第二十七條還規(guī)定：違法行為輕微并及時糾正，沒有造成危害后果的，不予行政處罰。
二、“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系的內(nèi)涵及方式
卷煙市場監(jiān)管的目的是嚴格貫徹?zé)煵輰Ｙu法律法規(guī)，查處和打擊涉煙違法犯罪行為，建立規(guī)范有序的煙草生產(chǎn)經(jīng)營秩序，切實維護國家利益和消費者利益。實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，既適應(yīng)市場監(jiān)管的目的，又符合市場監(jiān)管內(nèi)容的需要。打擊嚴厲、管理到位、疏導(dǎo)及時、服務(wù)周到，是市場監(jiān)管方式的四個方面，既可單獨適用，也可綜合實施。
（一）打擊嚴厲
提升案件經(jīng)營能力，強化信息情報網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，開展聯(lián)合執(zhí)法，突出對制售假行為、重大違法違規(guī)行為的打擊力度。主要方式是對情節(jié)較重的違法行為實施行政處罰，嚴重的取消煙草專賣經(jīng)營資格；對無證經(jīng)營行為，移交工商部門聯(lián)合予以取締；對涉煙犯罪行為，移送司法機關(guān)追究刑事責(zé)任。
（二）管理到位
提高專賣執(zhí)法人員分析判斷能力，對卷煙零售戶實施分類管理，以異常零售戶為重點，有針對性地開展市場檢查和管理。主要方式是實施《卷煙零售戶分類管理辦法》，結(jié)合卷煙業(yè)態(tài)，明確分類管理的重點，采取不同的監(jiān)管措施和轉(zhuǎn)化舉措。
（三）疏導(dǎo)及時
對有違法行為的零售戶，通過實施行政指導(dǎo)舉措，進行教育轉(zhuǎn)化，避免再次違法；對輕微的無證經(jīng)營行為引導(dǎo)整改或不再經(jīng)營。主要方式是采取行政提示、行政告誡、行政約見、行政建議、行政回訪等方法，減少違規(guī)率，提升教育轉(zhuǎn)化率。
（四）服務(wù)周到
落實“與客戶共創(chuàng)成功”理念，通過為零售戶提供法制培訓(xùn)、真假煙識別等，為零售戶經(jīng)營發(fā)展建言獻策，提供多方位、多層次、寬領(lǐng)域的服務(wù)。主要方式是實施五層法規(guī)培訓(xùn)，即新辦證戶入門培訓(xùn)、經(jīng)營初期培訓(xùn)、違規(guī)戶專門培訓(xùn)、守法戶常規(guī)集中培訓(xùn)和日常上門培訓(xùn)，提升服務(wù)水平。
三、實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系的基本原則
（一）合法性原則
專賣管理部門應(yīng)當在法定職權(quán)范圍內(nèi)實施打擊、管理、疏導(dǎo)和服務(wù)，所實施的執(zhí)法行為不得超越管理權(quán)限，不應(yīng)違背法律精神、原則和國家政策。
（二）合理性原則
注重公平、公正，所實施的疏導(dǎo)和服務(wù)應(yīng)符合行政相對人的利益要求，方式方法應(yīng)妥善。
（三）針對性原則
緊密圍繞市場監(jiān)管工作中的重點、難點、熱點、薄弱環(huán)節(jié)，根據(jù)不同的對象、案件或行為性質(zhì)、特點，選擇相應(yīng)的市場監(jiān)管或服務(wù)方式，實現(xiàn)最佳效果。
（四）以人為本原則
綜合運用各種行政措施和管理、服務(wù)手段，寓執(zhí)法、監(jiān)管于疏導(dǎo)、服務(wù)之中，有效解決隨意執(zhí)法、趨利執(zhí)法、不規(guī)范執(zhí)法等問題。
（五）公開性原則
通過多種渠道，采取適當方式向零售戶公布“打擊嚴厲、管理到位、疏導(dǎo)及時、服務(wù)周到”的內(nèi)容、形式等，切實保障行政相對人的知情權(quán)和監(jiān)督權(quán)。
四、實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系的重要意義
實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系是在煙草行業(yè)改革與發(fā)展的新時期、新形勢下，對轉(zhuǎn)變煙草專賣管理方式提出的新要求。近幾年，連云港市局實施的柔性執(zhí)法，已在構(gòu)建和諧的執(zhí)法環(huán)境，提高零售戶守法意識，保持良好卷煙市場秩序等方面顯示出成效。實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，是對“柔性執(zhí)法”的完善和提升。
（一）該體系是推進依法行政，構(gòu)建和諧社會的現(xiàn)實要求
實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，是推進依法行政、文明執(zhí)法、建設(shè)法治煙草的體現(xiàn)，有利于提高專賣執(zhí)法的親和力；是堅持以人為本，構(gòu)建和諧專賣管理秩序和社會環(huán)境的體現(xiàn)，有利于優(yōu)化發(fā)展軟環(huán)境。
（二）該體系是煙草專賣行政主管部門轉(zhuǎn)變管理職能和服務(wù)方式的重要舉措
實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，是專賣管理部門市場監(jiān)管理念與模式的重大轉(zhuǎn)變，是在工作職能上從傳統(tǒng)管理型向公共服務(wù)型轉(zhuǎn)變，是在工作方法上從剛性監(jiān)管為主向剛?cè)嵯酀⑾噍o相成轉(zhuǎn)變。是落實科學(xué)發(fā)展觀，建立新型煙草專賣執(zhí)法管理模式的體現(xiàn)，有利于提高專賣管理部門的管理和服務(wù)水平。
（三）該體系是優(yōu)化執(zhí)法環(huán)境，實現(xiàn)執(zhí)法成效與社會效果共贏的根本保證
實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系，有利于突出對重點違法行為的打擊，提高監(jiān)管的針對性；可以減少或避免違法現(xiàn)象的發(fā)生，提高監(jiān)管效率和效能；可以協(xié)調(diào)和解決專賣管理部門與相對人之間的矛盾，最大限度地消除誤解，爭取配合。
五、實施“打、管、疏、服”市場監(jiān)管體系的注意事項
“打、管、疏、服”是一項綜合性的市場監(jiān)管體系，需要專賣管理登多部門分頭實施，同時又要協(xié)調(diào)配合。在實施過程中，需要明確實施主體、職責(zé)，制定完善相應(yīng)的制度文書，規(guī)范操作流程和程序，確保應(yīng)用、監(jiān)督、考評到位。
（一）部門協(xié)作，共同實施
機動大隊側(cè)重于打擊，日常監(jiān)管大隊全面實施管理、疏導(dǎo)和服務(wù)，證件管理部門側(cè)重于管理和服務(wù)，案件審理部門側(cè)重于疏導(dǎo)和服務(wù)，綜合管理部門側(cè)重于督查考核。專賣監(jiān)督管理部門繼續(xù)發(fā)揮好與公安、檢察、法院等機關(guān)的協(xié)作機制，共同解決調(diào)查取證、證據(jù)認定、法律適用等難題。繼續(xù)完善與工商部門打擊無證經(jīng)營的協(xié)作機制，依法取締無證經(jīng)營。
（二）形成體系，系統(tǒng)實施
該監(jiān)管體系的建立，需要市縣局共同實施。要明確市縣局的分工，系統(tǒng)實施。打擊方面的制度應(yīng)主要包含有：《行政處罰自由裁量權(quán)適用規(guī)則》、《行政處罰案例指導(dǎo)制度》、《暫停整頓操作辦法》、《取消經(jīng)營資格操作辦法》等。管理方面的主要制度應(yīng)有：《卷煙零售戶分類管理辦法》、《8種檢查方式實施細則》等。疏導(dǎo)方面的主要制度有：《行政指導(dǎo)程序規(guī)定》和配套的實施細則、標準規(guī)范等。服務(wù)方面的主要制度有：《卷煙零售戶法制培訓(xùn)實施細則》等。四個方面共用的制度有：《卷煙市場日常監(jiān)管實施細則》、《卷煙市場互查實施辦法》、《煙草專賣行政執(zhí)法用語規(guī)范》、《全程說理執(zhí)法實施意見》、《市場凈化率考評辦法》等。
（三）完善標準，規(guī)范實施
打擊、管理、疏導(dǎo)和服務(wù)，每個方面都應(yīng)有相應(yīng)的實施標準和操作流程，實施單位應(yīng)按照規(guī)定的標準和流程規(guī)范，做好有關(guān)文書、資料的收集、保管、統(tǒng)計、分析等工作，按照要求規(guī)范實施。
（四）信息支撐，高效實施
綜合證件管理、市場監(jiān)管、情報分析、案件審理、內(nèi)部監(jiān)管等功能，實施移動終端系統(tǒng)，提升市場監(jiān)管針對性、科學(xué)性、系統(tǒng)性，提升市場監(jiān)管整體效能。
論文關(guān)鍵詞:宏觀;審慎監(jiān)管;貨幣政策;調(diào)控
0 導(dǎo)語
為了保證我國經(jīng)濟金融發(fā)展的安全、穩(wěn)定與效率,客觀上需要建設(shè)審慎的金融監(jiān)管體系。審慎的金融監(jiān)管體系不否認金融監(jiān)管,而是要加強金融監(jiān)管,這種監(jiān)管是建立在對尊重市場自的基礎(chǔ)之上,是一種審慎的監(jiān)管。同時要求有更為深入廣泛的金融監(jiān)管體系,這個體系應(yīng)更多的從宏觀角度對金融進行管理,尊重市場的調(diào)節(jié)和金融體系的效率,對市場的不完備進行補充。
1 金融危機與宏觀審慎監(jiān)管的提出
1.1 金融危機的爆發(fā)及原因評析
2007年引爆于美國的次級住房抵押貸款債券市場危機持續(xù)升級,影響逐漸加劇,最終演變成上世紀30年代大蕭條以來最嚴重的全球性的金融危機。表面上看,此次危機爆發(fā)于金融體系最完善、金融創(chuàng)新最前沿以及金融理論和人才最豐富發(fā)達國家——美國,而且起端次級住房抵押貸款債券市場這一金融創(chuàng)新領(lǐng)域。危機似乎不同于八、九十年代爆發(fā)于發(fā)展中國家或地區(qū)的,主要集中在貨幣和銀行的危機。然而,IMF前首席經(jīng)濟學(xué)家羅格夫等人根據(jù)有關(guān)金融危機的標準研究,通過將此次危機的資產(chǎn)價格、增長和政府債務(wù)等指標同二戰(zhàn)以來發(fā)生的重大金融危機進行一系列對比,研究結(jié)果表明此次危機和以往的危機并無本質(zhì)差別。
但是在客觀忽略資產(chǎn)價格泡沫極度膨脹的通貨膨脹目標制的宏觀經(jīng)濟理論,以及以資本監(jiān)管為核心的微觀審慎監(jiān)管理論的指導(dǎo)下,形成的忽略金融監(jiān)管的宏觀政策框架,必然催生資產(chǎn)價格泡沫,積聚系統(tǒng)性風(fēng)險,在金融體系內(nèi)埋下重大隱患。泡沫一旦破滅,積聚的風(fēng)險迅速釋放,最終演變成全球性的金融危機,給實體經(jīng)濟造成巨大的沖擊。
1.2 宏觀審慎監(jiān)管的提出
危機爆發(fā)后,國際理論界和實務(wù)界都對金融監(jiān)管進行了深刻反思。為維護金融穩(wěn)定,金融監(jiān)管變革在所難免。綜合G20、FSB、BIS和IMF報告文件來看,金融監(jiān)管改革目的是保證金融穩(wěn)定,防止類似的危機的沖擊,預(yù)防系統(tǒng)性風(fēng)險。
改革主要集中在六大塊:
(1)增加資本和提高資本質(zhì)量,同時改善流動性和緩沖機制,緩解資本監(jiān)管順周期性。
(2)改革薪酬制度,維護金融穩(wěn)定。
(3)增強會計準則實效性。
(4)改善場外衍生品交易市場。
(5)對具有系統(tǒng)性重要影響的金融機構(gòu)妥善處置。
(6)加強全球金融監(jiān)管合作,強化遵循統(tǒng)一監(jiān)管標準。其他方面還包括對沖基金、信用評級公司和證券化等方面的監(jiān)管和改革。部分改革已在逐漸付諸行動并進行了效果評估,有些改革尚處在討論和研究階段,監(jiān)管改革的機遇與挑戰(zhàn)并存。
當然,以往的微觀審慎監(jiān)管對于保證單一機構(gòu)安全,從而保護金融消費者(存款者和投資者)的利益有著積極意義。但是由于微觀監(jiān)管的固有弱點表明了其不僅強化了順周期性并且未能有效防范系統(tǒng)性風(fēng)險,在保證單個金融機構(gòu)安全的同時卻有可能最終導(dǎo)致整個金融體系的崩潰。因而需要加強宏觀審慎監(jiān)管。
“宏觀審慎監(jiān)管”的概念提出已久,地位也隨著此次危機的爆發(fā)顯著上升。“宏觀審慎監(jiān)管”目前尚無明確定義。據(jù)已有的文獻來看,宏觀審慎監(jiān)管主要是相對“微觀審慎監(jiān)管”而言,金融監(jiān)管當局從金融體系而非單一機構(gòu)的角度實施監(jiān)管,降低金融危機發(fā)生的概念,維護金融穩(wěn)定,密切關(guān)注金融體系對實體經(jīng)濟的影響。宏觀審慎監(jiān)管同微觀審慎監(jiān)管在監(jiān)管目標、最終目標、風(fēng)險性質(zhì)的對待、機構(gòu)間風(fēng)險暴露相關(guān)性的重要性和審慎控制的實現(xiàn)方式上都有著本質(zhì)區(qū)別。
當前,金融監(jiān)管改革依然處在成型階段。為維護金融穩(wěn)定,總的改革趨勢將向立足于微觀審慎監(jiān)管的宏觀審慎監(jiān)管模式的方向發(fā)展。其主要的新特征將體現(xiàn)在逆周期性監(jiān)管政策工具的選用和宏觀審慎監(jiān)管框架的構(gòu)建。
2 我國當前金融監(jiān)管體系存在的不足與改良
2.1 我國當前金融監(jiān)管體系的形成
改革開放以來,隨著我國金融業(yè)的快速發(fā)展,我國的金融監(jiān)管模式也在不斷變革。總得來說,可分為三個階段:
第一階段是1984年至1992年的統(tǒng)一監(jiān)管體制時期,人民銀行履行統(tǒng)一監(jiān)管職能。
第二階段為統(tǒng)一監(jiān)管向分業(yè)監(jiān)管的過渡時期。1992年10月證監(jiān)會的成立標志分業(yè)監(jiān)管的開始,1998年保監(jiān)會的成立標志人民銀行、證監(jiān)會、保監(jiān)會明確分工,分別對銀行業(yè)、證券業(yè)和保險業(yè)進行監(jiān)管的分業(yè)監(jiān)管模式初步形成。
第三階段為1998年后的分業(yè)監(jiān)管體制時期。
其中2003年銀監(jiān)會的成立標志著我國“一行三會”為基本格局的金融監(jiān)管體系最終形成,即分業(yè)多頭監(jiān)管的格局形成。為加強協(xié)調(diào)溝通、信息共享,形成安全有效的監(jiān)管網(wǎng)絡(luò),監(jiān)管聯(lián)席會議制度被引入。2004年三會簽署了《三大金融監(jiān)管機構(gòu)金融監(jiān)管分工合作備忘錄》,在明確各自職責(zé)分工的基礎(chǔ)上,建立定期信息交流制度,經(jīng)常聯(lián)席會機制。然而監(jiān)管聯(lián)席會已長時間沒召開,沒有達到預(yù)期效果。目前主要由一位國務(wù)院副總理定期召開金融旬會來加強監(jiān)管政策協(xié)調(diào)。
2.2 我國金融監(jiān)管體系的不足
盡管我國目前分業(yè)監(jiān)管有利于提升監(jiān)管專業(yè)化水平,有效防止了金融風(fēng)險傳染效應(yīng),但如同大部分分業(yè)監(jiān)管模式一樣,我國當前的監(jiān)管體系存在不足。錢小安認為我國監(jiān)管體系不足體現(xiàn)在監(jiān)管重復(fù)與監(jiān)管空缺并存、監(jiān)管資源配置低效、監(jiān)管協(xié)調(diào)機制較弱等方面。根據(jù)引發(fā)此次金融危機金融監(jiān)管方面的缺失,從宏觀審慎監(jiān)管角度來看,我國金融體系存在三大方面的不足。
首先,缺乏穩(wěn)健的宏觀審慎分析平臺。系統(tǒng)性風(fēng)險的有效防范,必然需要對金融體系的數(shù)據(jù)信息進行整合、分析、檢測和評估,發(fā)現(xiàn)金融系統(tǒng)不穩(wěn)定性的來源,發(fā)出風(fēng)險警示。這就需要一個專門的分析平臺,一方面整合各微觀部門的信息數(shù)據(jù),另一方面同時整合分析宏觀部門和微觀部門的信息數(shù)據(jù)。而目前,我國并沒有搭建這樣一個平臺。
其次,系統(tǒng)性風(fēng)險防范不足,存在監(jiān)管盲區(qū)。此次金融危機表明,由于缺乏對具有系統(tǒng)性重要影響的金融機構(gòu)(集團)有效監(jiān)管,致使這些金融機構(gòu)過度承擔(dān)風(fēng)險,最終加劇金融危機程度。
最后,宏觀審慎監(jiān)管政策工具不完備。有效的金融監(jiān)管需要先進監(jiān)管理念的同時,還需要有效的完備的金融監(jiān)管政策工具。而無論是在時間維度上的逆周期監(jiān)管政策,還是在行業(yè)維度上的對系統(tǒng)性風(fēng)險的有效監(jiān)控政策,我國都存在不足。
2.3 我國宏觀審慎監(jiān)管的框架構(gòu)建
在前面的章節(jié)中我們分析提出了我國在金融監(jiān)管上存在的不足,因此在我國未來的金融宏觀審慎監(jiān)管框架的構(gòu)建中,我們要提出針對性的對策。總得來看,我國宏觀審慎監(jiān)管框架有賴于宏觀審慎分析平臺的搭建、宏觀審慎監(jiān)管政策工具的完善以及組織合理安排下的政策協(xié)調(diào)機制健全。
首先,搭建宏觀審慎分析平臺,建立預(yù)警機制。宏觀審慎分析平臺的構(gòu)建,對系統(tǒng)性風(fēng)險進行分析、評估和預(yù)警,對系統(tǒng)性風(fēng)險的防范具有重要意義。我國在這一環(huán)節(jié)的構(gòu)建大體可分為四步。首先確定平臺,即明確微觀和宏觀數(shù)據(jù)整合分析的職能的具體承擔(dān)部門,可以是“一行三會”當中一個也可以新建一個部門。其二,信息數(shù)據(jù)的收集和整理。平臺構(gòu)建后,相關(guān)職能部門就得強化對系統(tǒng)性風(fēng)險相關(guān)信息數(shù)據(jù)的收集和整理,特別加強微觀和宏觀數(shù)據(jù)的有效整合,全面掌控系統(tǒng)性風(fēng)險變化趨勢。其三,系統(tǒng)性風(fēng)險評估體系的構(gòu)建。即從金融體系宏觀層面又從銀行、證券和保險等行業(yè)微觀層面加強對系統(tǒng)性風(fēng)險的檢測與評估,加大各行業(yè)微觀層面風(fēng)險評估對金融體系宏觀層面風(fēng)險評估的支持力度。
第二,完善宏觀審慎監(jiān)管政策工具,建立危機處理機制。從時間維度上說,我國應(yīng)完善包括逆周期貸款損失撥備和逆周期的信貸政策等在內(nèi)的各種逆周期監(jiān)管政策機制。同時,要加強對杠桿倍數(shù)的檢測,從微觀和宏觀角度有效控制金融體系的風(fēng)險過度承擔(dān)。完善相機抉擇機制,有效避免危機擴大和擴散。從行業(yè)維度上說,要加強對金融控股集團監(jiān)管立法,完善對交叉性金融業(yè)務(wù)的監(jiān)管政策工具,有效監(jiān)管金融創(chuàng)新、金融衍生產(chǎn)品。完善危機處理機制,設(shè)計多層次的應(yīng)急處理監(jiān)管政策工具。加快建立存款保險制度。
最后,合理架構(gòu)組織,健全宏觀審慎監(jiān)管政策協(xié)調(diào)機制。組織結(jié)構(gòu)鋪排,各部門政策協(xié)調(diào)是宏觀審慎監(jiān)管框架能否成功搭建的最關(guān)鍵因素。首先,系統(tǒng)性風(fēng)險信息的獲得、預(yù)警機制的建立、宏觀審慎監(jiān)管政策工具的設(shè)定需要各部門明確職責(zé)并加強溝通協(xié)作。其二,宏觀審慎監(jiān)管政策的制定和執(zhí)行需要各部門的密切配合。組織架構(gòu)設(shè)定對宏觀審慎監(jiān)管的效果有極大的影響。我國宏觀審慎監(jiān)管框架中的組織安排,首先是確定宏觀審慎分析平臺,作為宏觀審慎監(jiān)管總的召集人;其次是三會要加強對各自監(jiān)管行業(yè)的宏觀審慎監(jiān)管和微觀審慎監(jiān)管結(jié)合意識;其三,要加強銀行業(yè)、證券業(yè)、保險業(yè)同宏觀貨幣政策之間的協(xié)調(diào);最后,宏觀審慎監(jiān)管政策實施部門要加強同人民銀行、財政部以及發(fā)改委等部門協(xié)調(diào),制定科學(xué)的監(jiān)管政策并有效執(zhí)行,提高監(jiān)管水平和效率,維護宏觀金融穩(wěn)定。
3 宏觀審慎監(jiān)管與貨幣政策調(diào)控的聯(lián)系
在金融監(jiān)管中,有一項監(jiān)管占有非常重要的地位,即銀行監(jiān)管。這是由于:首先,銀行業(yè)在金融體系占主體地位。其次,在各類金融機構(gòu)中,銀行是最基本最重要的,也是最容易引發(fā)金融危機的部門。因此,作為我國貨幣政策執(zhí)行機構(gòu)的中央銀行——中國人民銀行的監(jiān)管必然在宏觀的金融監(jiān)管中占據(jù)極其重要的作用。
而在新的金融機制改革中,基于對資本充足率監(jiān)管的要求,必然要改革在此前大行其道的硬約束監(jiān)管機制。但在當前的新的金融運作形勢下,對于資金的過于嚴格的監(jiān)管可能會導(dǎo)致雁行的信貸減少,進而導(dǎo)致整個社會總投資的下降,這自然不是金融監(jiān)管希望的結(jié)果。
但是在新的宏觀審慎的監(jiān)管機制下,政府實行貨幣調(diào)控政策則可以利用這樣較為完整系統(tǒng)的機制來進行整體的調(diào)控,不僅可以提高貨幣政策在有效引導(dǎo)國民經(jīng)濟向更好的發(fā)展方向上進步,還可以在這一較為拔高的視角上有效的規(guī)避一些金融風(fēng)險,更加有效的將我國經(jīng)濟引導(dǎo)至又好又快發(fā)展的康莊大道!
4 結(jié)語
論文摘要：我國證券市場經(jīng)過十多年的發(fā)展，已經(jīng)取得了巨大的成績，但是也存在著許多不規(guī)范、不成熟的地方。通過回顧我國證券監(jiān)管體制的歷史演變，為進一步促進證券市場的良性發(fā)展提出了若干行之有效的辦法。
一、證券監(jiān)管體制的歷史演變
中國證券監(jiān)管體制的演進是伴隨著中國證券市場的產(chǎn)生和發(fā)展而建立起來的，并隨之不斷變化的動態(tài)過程，其體制變遷及其特征與我國證券市場發(fā)展的不同階段與格局相適應(yīng)，并與市場發(fā)展的客觀需要和內(nèi)在的政府監(jiān)管目標相吻合。我國政府對監(jiān)管體制的選擇和調(diào)整決定于我國特殊的經(jīng)濟、政治、文化、市場發(fā)展的客觀要求，經(jīng)歷了以下3個階段：
1．1981—1985年，無實體監(jiān)管部門階段
這是我國證券市場的發(fā)展萌芽期。除了國債發(fā)行之外，基本上不存在股票市場和企業(yè)債券市場。雖然于1984年公開發(fā)行了股票，但股份制試點與股票交易僅限于極其狹小范圍。該階段不存在真正的監(jiān)管體制或明確的管理主體。
2．1986—1992年，監(jiān)管體系雛形階段
總體上，我國證券市場仍處于規(guī)模極小的“嬰兒期”，與之相對應(yīng)，在政府管理層面上出現(xiàn)了若干監(jiān)管上述證券市場領(lǐng)域的部門主體，但未形成統(tǒng)一、有序、通暢的集中管理體系。監(jiān)管體制框架中的政府部門和自律組織等若干因素已出現(xiàn)，但仍表現(xiàn)出明顯的初創(chuàng)特征和摸索性質(zhì)。中國人民銀行作為中央銀行“管理企業(yè)債券、股票等有價證券，管理金融市場”被正式法規(guī)確立為證券市場主管機關(guān)。但監(jiān)管職責(zé)不明確，實踐中的管制權(quán)力缺乏集中型模式所要求的權(quán)威性和管制力度。地方政府體現(xiàn)出監(jiān)管框架中的分權(quán)性和非集中性。證券交易所的自律管理在一定程度上取代了政府管制。多部門介入的管理格局略見雛形。行業(yè)自律監(jiān)管組織尚未擔(dān)負實質(zhì)性自律職能。
3．1992一l998年，初級集中型監(jiān)管體制階段
1992年l0月，國務(wù)院證券委員會和中國證券監(jiān)督管理委員會成立，標志著我國證券市場步人了集中型監(jiān)管體制階段。從有關(guān)資料可以看出，1996年以后，市場取得飛速發(fā)展，無論是日均成交金額還是日均開戶數(shù)都是呈現(xiàn)上升的趨勢，這充分說明了證券市場的蓬勃發(fā)展。與此相呼應(yīng)，集中型管理體系逐漸形成。確立中央監(jiān)管機構(gòu)，一部分權(quán)力根據(jù)證券活動性質(zhì)和歸口的不同劃分給國務(wù)院各部委。地方政府相當程度地介入證券市場管理，形成了中央與地方相結(jié)合的市場管理體系。首次確立獨立于其他部門的專門性證券主管部門，擺脫了依附于財政或中國人民銀行的舊模式。一定程度上兼顧了我國證券市場發(fā)展與規(guī)范進程中所牽涉到的錯綜復(fù)雜的諸多方面的難題。但是，仍表現(xiàn)出權(quán)力分散、獨立性和權(quán)威性弱、缺乏覆蓋全國性的監(jiān)管機構(gòu)的動態(tài)特征。總體上，這個階段表現(xiàn)出多層次的、多元化以及部門分工協(xié)作的中國特色，且明顯地顯示出過渡期的特征。
二、我國證券監(jiān)管體制的現(xiàn)狀及其內(nèi)在機理
目前我國證券市場實行的是集中統(tǒng)一的監(jiān)管體系，即以政府監(jiān)管為主導(dǎo)，集中監(jiān)管和市場自律相結(jié)合的市場監(jiān)管框架。
1．監(jiān)管主體
1998年國務(wù)院批準了中國證監(jiān)會的職能、內(nèi)部機構(gòu)和人員編制的“三定”方案，確定了證監(jiān)會是國務(wù)院直屬機構(gòu)，負責(zé)全國證券期貨市場，并成為取代國務(wù)院證券委員會職能的惟一最高證券監(jiān)管機構(gòu)。根據(jù)該方案的規(guī)定，證監(jiān)會將建立集中統(tǒng)一的證券期貨監(jiān)管體系，在全國各地設(shè)立派出監(jiān)管機構(gòu)并實行垂直管理，但在現(xiàn)實中，我國監(jiān)管主體存在多元化現(xiàn)象，主管部門之間關(guān)系較為復(fù)雜和不協(xié)調(diào)。
2．自律組織是資本市場監(jiān)管體制中不可或缺的一個重要組成部分
自律組織有兩種形式，即社會性的監(jiān)督組織和行業(yè)自律。前者主要包括證券業(yè)的中介服務(wù)組織如會計師事務(wù)所。后者包括兩方面：一是證券交易所的場內(nèi)自律，二是場外交易的自律，即中國證券業(yè)協(xié)會進行的自律監(jiān)管。
3．監(jiān)管法規(guī)體系
1998年以前我國證券市場和監(jiān)管是通過一系列的行政法規(guī)，包括全國性的行政法規(guī)和地方性的行政法規(guī)。1998年《證券法》的通過標志我國證券市場依法治市進入一個嶄新的階段。《證券法》和《公司法》作為我國證券監(jiān)管的法律基礎(chǔ)和其他證券法規(guī)共同構(gòu)成證券監(jiān)管法規(guī)體系。現(xiàn)行證券監(jiān)管體制具有集權(quán)性和一元化、權(quán)威性和獨立性高、兩級管理垂直化以及自律性弱的特征。雖然仍存在自律管理作用未得到足夠重視的問題，但這個體制框架與我國證券市場現(xiàn)在高速發(fā)展相適應(yīng)。現(xiàn)行證券監(jiān)管體制的形成原因主要是針對如何克服原體制存在的內(nèi)在弊病和矛盾。
三、未來證券監(jiān)管體制的進一步完善
在全球化程度加快的大環(huán)境下，我國證券監(jiān)管體制應(yīng)當立足國情，放眼世界，不斷健全、完善。證券監(jiān)管體制的建設(shè)，不僅關(guān)系到證券市場的發(fā)展，更關(guān)系到經(jīng)濟安全，國民經(jīng)濟的長遠發(fā)展。進一步完善證券監(jiān)管體制必須全面考慮，放眼未來，對證券監(jiān)管體制進行有效的改造。
1．加強證券監(jiān)管體制的自身建設(shè)，逐步健全與完善
證券市場是變化無窮的，只有依據(jù)客觀規(guī)律，制定完善制度才能保障市場健康運行。主要有以下幾方面：
(1)樹立科學(xué)監(jiān)管理念。監(jiān)管理念主要包括：第一，保護投資者的合法權(quán)益；第二，確保公平、高效、透明；第三，降低系統(tǒng)風(fēng)險；第四，樹立國際化意識。
(2)明確監(jiān)管職能，提高監(jiān)管水平。監(jiān)管機構(gòu)作為規(guī)則的制定者和執(zhí)行者，其職能就是保障市場的公平、公開以及公正地對待所有市場參與者，體現(xiàn)了監(jiān)管理念和目標。相應(yīng)的權(quán)限，應(yīng)當依據(jù)其職能而定，即僅能作為“裁判員”。并非事無巨細一概全攬，不能把“運動員”兼于一身，應(yīng)減少證監(jiān)會在監(jiān)管中的行政干預(yù)色彩，增強其對上市企業(yè)以及證券市場的各參與者的監(jiān)管手段和能力。尤其要注意的是，在監(jiān)管過程中，要加強對行為和過程的監(jiān)管，而不僅僅是對結(jié)果的監(jiān)管，對監(jiān)管者而言，行為本身比結(jié)果更值得關(guān)注。同時，改善監(jiān)管手段，提高監(jiān)管水平，努力實現(xiàn)手段的間接化、多樣化、市場化，減少政府對市場的操縱。此外，應(yīng)當提倡監(jiān)管行為的科學(xué)化、民主化，保證公正地權(quán)衡各方利益，保護投資者信心。(3)完善監(jiān)管體系，充分發(fā)揮行業(yè)自律監(jiān)管。隨著證券市場的成熟，政府主導(dǎo)和行業(yè)自律相結(jié)合的監(jiān)管體系日益成為大多數(shù)國家選擇的主流。充分發(fā)揮兩者的優(yōu)勢，避免各自的缺憾，對于完善監(jiān)管體系是十分重要的。自律監(jiān)管具體而言包括三個方面：第一，加強自身監(jiān)管機構(gòu)的組織建設(shè)；第二，要盡快完善自律管理規(guī)則；第三，要理順證券交易所管理制度。
2．改善證券監(jiān)管的外部環(huán)境，營造良好社會氛圍
(1)健全完善相關(guān)法律制度，建立良性的立法、司法環(huán)境。證券市場的發(fā)展，要做到有法可依，依法監(jiān)管，這就要求首先要完善立法，去掉或者完善一些與現(xiàn)有政策和法規(guī)相矛盾的條文，法律是要不斷向前發(fā)展的，結(jié)合目前市場需求不斷完備證券監(jiān)管的法律制度，盡快細化證券法的相關(guān)規(guī)則，出臺相關(guān)的法律條文，形成完善的證券法規(guī)體系。其次是要加強執(zhí)法，如果沒有強有力的執(zhí)法措施，再完善的法律條文也無用，因此我們不能忽視有法必依的重要性。
(2)重構(gòu)社會信用體系，恢復(fù)我國證券市場的公信力。
【論文摘要】 我國商業(yè)銀行資本充足率估計偏高,因此影響了對金融穩(wěn)定性的衡量。本文討論了在金融危機背景下我國應(yīng)如何從金融監(jiān)管的角度應(yīng)對商業(yè)銀行資本充足率偏低的問題。
近些年來,隨著市場經(jīng)濟的深入發(fā)展,中國的財政金融體制發(fā)生了巨大的變化,加入WTO后,中國面臨著金融風(fēng)險相互傳遞所帶來的風(fēng)險。這對于中國構(gòu)建穩(wěn)健的金融體系造成了前所未有的挑戰(zhàn)。
一、金融穩(wěn)健統(tǒng)計在衡量金融穩(wěn)定性中的地位:
20世紀90年代以來,金融風(fēng)暴在全球經(jīng)濟體系中造成了巨大的危害性。隨著金融業(yè)趨向全球化,全球金融市場之間的聯(lián)系和依賴加強,金融風(fēng)險在國家之間相互轉(zhuǎn)移、擴散的趨勢也在增強。此時,在國際化的背景下,金融穩(wěn)健統(tǒng)計成為了新時期維護國家經(jīng)濟穩(wěn)定、提高金融體系穩(wěn)定性的必然要求。
在貨幣與金融統(tǒng)計中,對金融穩(wěn)定性的審慎分析包括金融監(jiān)管統(tǒng)計和金融穩(wěn)健統(tǒng)計。其中,金融監(jiān)管統(tǒng)計是從微觀層面上,對單個金融機構(gòu)的風(fēng)險進行監(jiān)管和統(tǒng)計,衡量的是個體風(fēng)險;而金融穩(wěn)健統(tǒng)計則是從宏觀層面上,對各個金融機構(gòu)的集體行為對宏觀經(jīng)濟運行產(chǎn)生的影響進行分析和統(tǒng)計,衡量的是整個金融體系的風(fēng)險,即系統(tǒng)風(fēng)險。
金融穩(wěn)健統(tǒng)計,是一個國家檢測宏觀金融風(fēng)險、維護金融穩(wěn)定的重要工作。其核算基礎(chǔ)是《國民經(jīng)濟核算》《國際會計準則》和《巴塞爾協(xié)議》,在對金融機構(gòu)業(yè)務(wù)經(jīng)營、信用狀況的監(jiān)控方面,金融穩(wěn)健統(tǒng)計遵循審慎性原則,堅持《巴塞爾協(xié)議》中的CAMELS標準,它包括五項考核指標,即:資本充足狀況,資產(chǎn)質(zhì)量,收益與利潤狀況,流動性和對市場的敏感程度。金融穩(wěn)健統(tǒng)計涉及的統(tǒng)計對象包括存款機構(gòu)部門、非銀行金融機構(gòu)、企業(yè)部門、住戶部門、金融市場和房地產(chǎn)市場。其中,對一國金融穩(wěn)定影響最大的當屬存款機構(gòu)部門。
銀行資本是銀行抵御風(fēng)險的基礎(chǔ),因此,巴塞爾協(xié)議始終堅持以資本充足率為核心的監(jiān)管思路。90年代中期來,由于國際銀行業(yè)的經(jīng)營環(huán)境發(fā)生了較大變化,盡管《巴塞爾協(xié)議》中關(guān)于資本充足率的規(guī)定已經(jīng)在一定程度上降低了銀行信貸風(fēng)險,但國際銀行業(yè)存在的信貸風(fēng)險遠未消除。
本次國際金融危機表明,即便在銀行資本充足和資本質(zhì)量得到保證的前提下,流動性出現(xiàn)問題也容易造成不可收拾的局面。因此,在2010年12月16日,巴塞爾委員會了第三版巴塞爾協(xié)議(Basel III)的最終文本,并要求各成員經(jīng)濟體兩年內(nèi)完成相應(yīng)監(jiān)管法規(guī)的制定和修訂工作。雖然目前來看,我國難以在短期內(nèi)達到巴塞爾協(xié)議新標準,但是從長遠看,我國金融業(yè)分步驟地實行。
根據(jù)第三版巴塞爾協(xié)議,《指導(dǎo)意見》統(tǒng)籌考慮宏觀審慎監(jiān)管與微觀審慎監(jiān)管的要求,設(shè)定了三個層次的資產(chǎn)充足率監(jiān)管標準:一是三個最低資本充足率要求,即核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率分別不低于5%、6%和8%。二是引入逆周期超額資本要求,三是系統(tǒng)重要性銀行的附加資本要求,暫定為1%。
二、金融國際化對我國金融監(jiān)管的啟示:
在我國,由于商業(yè)銀行損失準備計提嚴重不足,因此導(dǎo)致估計的資本充足率嚴重偏高。此外,對資本充足率偏低的銀行,沒有明確的監(jiān)管措施,并在許多方面放寬了標準。這些問題是導(dǎo)致我國商業(yè)銀行的資本充足率明顯偏低的重要原因。伴隨著金融國際化發(fā)展趨勢,各國都在不斷地對金融監(jiān)管進行調(diào)整,適合國情的、有效的監(jiān)管框架是促進金融體系穩(wěn)健發(fā)展,維護公眾的信心的關(guān)鍵。我國現(xiàn)有的金融監(jiān)管在開放發(fā)展中應(yīng)一些做必要的調(diào)整,加強和改進金融監(jiān)管的對策有:
1、監(jiān)管理念、內(nèi)容、方法和手段等方面的創(chuàng)新:
監(jiān)管活動應(yīng)從事后被動處置向事前預(yù)警防范轉(zhuǎn)變;制定完善的法律法規(guī),規(guī)范監(jiān)管行為;從注重金融機構(gòu)外部監(jiān)管向注重金融機構(gòu)內(nèi)部控制及加強行業(yè)自律轉(zhuǎn)變,實現(xiàn)社會聯(lián)動監(jiān)管;樹立全面風(fēng)險管理理念,轉(zhuǎn)變控制金融風(fēng)險的思路,從目前以防范風(fēng)險為主的監(jiān)管向支持金融創(chuàng)新與防范風(fēng)險并重的監(jiān)管轉(zhuǎn)變。
2、加強監(jiān)管機構(gòu)間的協(xié)調(diào)配合:
加強綜合監(jiān)管力度,不斷提高整體監(jiān)管的水平和效率,從整體上降低監(jiān)管成本。提高防范和化解金融風(fēng)險的能力。銀監(jiān)會、證監(jiān)會和保監(jiān)會應(yīng)相互協(xié)調(diào)、相互支持,對有些業(yè)務(wù)和有些領(lǐng)域應(yīng)當實施聯(lián)合監(jiān)管和綜合監(jiān)管,要充分發(fā)揮銀、證、保之間有效的政策協(xié)調(diào)的信息共享機制的作用,從整體上降低監(jiān)管成本,提高和防范化解金融風(fēng)險的能力。
3、完善金融法律體系,為監(jiān)管提供強有力的法律保障:
對同一發(fā)展階段的不同經(jīng)濟體而言,立法之后會使其在國際競爭中處于不利地位并付出高昂成本。如不盡快完善我國的金融監(jiān)管法律體系,填補金融監(jiān)管的法律空白,外資金融機構(gòu)擁有豐富的實踐經(jīng)驗和卓越的優(yōu)秀人才,有可能發(fā)現(xiàn)法律漏洞乘虛而入,從而引發(fā)惡性行業(yè)競爭,影響金融秩序。
4、在分業(yè)監(jiān)管的基礎(chǔ)上,為最終的同一監(jiān)管創(chuàng)造條件:
建立有效的金融金融監(jiān)管體系是一國金融健康運行的必要前提。但是一國選擇何種金融監(jiān)管體系模式或金融監(jiān)管體系變遷的路徑則取決于其經(jīng)濟、金融運行的內(nèi)外部環(huán)境。在西方各國監(jiān)管的發(fā)展的發(fā)展中,英國、美國的金融監(jiān)管最具有特色。尤其是監(jiān)管機構(gòu)和監(jiān)管內(nèi)容的變化最能反映出金融監(jiān)管制度的適應(yīng)性與靈活性。
加入WTO后,一方面,我國金融業(yè)將越來越多地開始按照國際慣例進行風(fēng)險管理;另一方面,我國金融業(yè)將會面臨外資金融機構(gòu)全方位的競爭和挑戰(zhàn)。在這種情況下,我國各金融機構(gòu)就必須采取一定的措施和對策,不僅需要注意各金融機構(gòu)盈利能力的提高,更需要注意其安全能力的保障,因此,新時期下金融機構(gòu)業(yè)務(wù),需要我國的金融監(jiān)管和風(fēng)險管理能力的與時俱進,更需要我國的貨幣金融統(tǒng)計工作加強金融穩(wěn)健統(tǒng)計的基礎(chǔ),為提高金融體系穩(wěn)定性、防范金融市場系統(tǒng)性風(fēng)險、加強金融體系對抗風(fēng)險的能力做好充分的準備。
參考文獻:
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實施企業(yè)信用監(jiān)管是提高工商管理論文" target="_blank">行政管理執(zhí)法效能的重要途徑，是整頓規(guī)范市場經(jīng)濟秩序的治本之策，是工商行政管理機關(guān)促進社會信用體系建設(shè)基礎(chǔ)工作的必要手段。企業(yè)信用監(jiān)管應(yīng)是工商職能的重要組成內(nèi)容，同時能體現(xiàn)出現(xiàn)代工商行政管理的新理念、新發(fā)展。從工作內(nèi)容上看，一方面是對工商職能的充實、深化，通過信用監(jiān)管，利用現(xiàn)代化手段使依法監(jiān)管更為到位。如對法定代表人的任職資格的合法性審查，法定代表人的信用數(shù)據(jù)庫的建立，將提供查詢功能； 另一方面是對工商職能的提升、拓展，在依法監(jiān)管的基礎(chǔ)上，體現(xiàn)以德監(jiān)管，從處罰到處罰與激勵結(jié)合，從他律到他律與自律結(jié)合，從打擊到打擊與教育結(jié)合，從行政管理到行政管理與社會監(jiān)督結(jié)合。
從實施形式上看，一方面在現(xiàn)有職能中相對突出、強化信用的要求，顯示出信用監(jiān)管的特色； 另一方面，更是與現(xiàn)有職能的有機融合，將信用監(jiān)管滲透在對市場主體監(jiān)管的全過程，并通過工商業(yè)務(wù)工作的各個環(huán)節(jié)加以施行，如信用信息的采集，就是在登記、年檢、各個專項治理、辦案等過程中同時完成的，分類監(jiān)管就體現(xiàn)在基層工商所的日常巡查中。從戰(zhàn)略意義上看，一方面彰顯了服務(wù)型工商的本質(zhì)要求，突出了公共服務(wù)型政府職能的再造，通過企業(yè)信用監(jiān)管，促進企業(yè)信用建設(shè)乃至誠信、和諧社會建設(shè)，另一方面工商部門以信用監(jiān)管為核心，著力制度創(chuàng)新，推進職能整合，實現(xiàn)全程監(jiān)管，建立與社會主義市場經(jīng)濟體制相適應(yīng)的企業(yè)監(jiān)管機制，確保企業(yè)準入“優(yōu)生”，存續(xù)“優(yōu)育”，退出“善終”。
二、與管理信息化的關(guān)系。
工商部門企業(yè)信用監(jiān)管工作是以工商系統(tǒng)自身信息化建設(shè)為基礎(chǔ)，同時又對工商系統(tǒng)自身信息化建設(shè)產(chǎn)生強大推動力。工商部門企業(yè)信用監(jiān)管，是一個對企業(yè)的信用信息進行征集、存儲、加工并使用的循環(huán)反復(fù)的過程，這一過程的順利實現(xiàn)，要以計算機及網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的運用為前提，沒有信息化的基本條件，沒有強大的數(shù)據(jù)庫，沒有高智能的軟件，沒有互通互聯(lián)的信息網(wǎng)絡(luò)，企業(yè)信用監(jiān)管的實施是難以想象的。因此，應(yīng)以“金信工程”為契機，努力創(chuàng)造工商部門管理信息化的條件，加快系統(tǒng)信息化建設(shè)的步伐。同時，由于企業(yè)信用監(jiān)管對工商系統(tǒng)的信息化要求高，它也成為加快工商行政管理信息化進程的催化劑。首先，它促使計算機軟件的編寫、采用，促使在各項業(yè)務(wù)中運用信息化管理，以保證企業(yè)信用信息能夠在業(yè)務(wù)流程中實現(xiàn)自然輸入、交換、處理、共享； 其次，它促使計算機硬件的配置，由于企業(yè)信用監(jiān)管將級別管轄與屬地管理相結(jié)合，最終通過基層工商所實現(xiàn)監(jiān)管，這要求工商系統(tǒng)內(nèi)部上下、橫向之間必須實現(xiàn)信息交換，對外必須實現(xiàn)全方位地信息輸入，促使基層工商所、窗口受理單位都具備接收、發(fā)送信息的條件，以保證對企業(yè)的信用監(jiān)管工作落實到位。工商部門企業(yè)信用監(jiān)管體系的建設(shè)，要利用與信息化共同發(fā)展的過程，搭建好技術(shù)平臺。
同時，要加大人員、財力投入，加強計算機人員培訓(xùn)和專業(yè)人員的選聘，使電腦、人腦有機地結(jié)合。
三、與法律環(huán)境的關(guān)系。
加強企業(yè)信用監(jiān)管作為工商職能的一個新探索，要努力做到依法行政、依法監(jiān)管。首先，必須遵循行政執(zhí)法的基本原則。一是行為法定原則，即企業(yè)信用監(jiān)管的對象、內(nèi)容、范圍和方式，要依法進行并對行為后果承擔(dān)責(zé)任； 二是公平、公正、公開原則，即對企業(yè)信用監(jiān)管的依據(jù)、程序和形式，應(yīng)當公平、公正、公開地開展監(jiān)管，自覺接受社會監(jiān)督； 三是處罰與教育相結(jié)合原則，即對違法行為依法制裁的同時，要進行警示教育，從正面引導(dǎo)規(guī)范，不搞不教而誅，做到攻大奸戒小過。其次，必須依法運作。一要充分利用已有的法律法規(guī)。法律、法規(guī)、規(guī)章賦予工商行政管理部門對企業(yè)法人及法定代表人的監(jiān)管職責(zé)、已在工作中運用的文件、報表等，是開展企業(yè)信用信息征集的基本依據(jù)和資料。二要創(chuàng)造條件規(guī)避法律問題。如信用等級評定結(jié)果的公開，最有影響的是等級好的、等級差的兩端。對等級好的，可以通過征求意見的程序，以自愿方式進行公示、提供查詢； 而對信用等級差的，因其一般都因違法違規(guī)受到行政處罰，則采取公布其違法違規(guī)事實的方式，對其進行公示。三要注意內(nèi)外有別。信用監(jiān)管中的評估標準、等級、公示等，法律條件尚不充分，可作為內(nèi)部監(jiān)督措施實施并注意內(nèi)部保密性，以避免引起法律訴訟。同時，要積極著手研究開發(fā)，為企業(yè)信用監(jiān)管提供法律保障。可探索在立足內(nèi)部管理后再依法、有序地向社會公開，從行政規(guī)章、法規(guī)最后到法律的立法過程。當前工作的重點，在于充分利用制定工商行政規(guī)章的空間，為企業(yè)信用監(jiān)管創(chuàng)造條件。
如對一些報表的設(shè)計上，按照企業(yè)信用監(jiān)管的要求，增加欄目，明確內(nèi)容，便于信息的處理； 對企業(yè)信用評估，可采取全系統(tǒng)統(tǒng)一指標體系、評估模型，但分地區(qū)分級統(tǒng)一參數(shù)的方式，以使評估既具有權(quán)威性，又能更切合各地實際； 對分類監(jiān)管，可將企業(yè)的信用等級與工商系統(tǒng)內(nèi)部已有的監(jiān)管措施進行重新整合，使之配套一致。
四、與社會信用體系的關(guān)系。
【關(guān)鍵詞】金融業(yè)；混業(yè)經(jīng)營；分業(yè)經(jīng)營；金融監(jiān)管
一、我國金融業(yè)經(jīng)營的現(xiàn)狀
2001年我國加入世界貿(mào)易組織，根據(jù)入世協(xié)議，我國在2006年金融業(yè)全面對外開放， 外資銀行和證券公司進入中國市場，搶奪中國金融市場資源。外資金融企業(yè)本身具有完善的經(jīng)營管理水平，加之其混業(yè)經(jīng)營可以為客戶提供全方位、一站式金融服務(wù)，更是增加了外資金融企業(yè)的競爭優(yōu)勢、同時，金融國際化潮流帶來了空前規(guī)模的并購潮。在我國，2011年6月28日，中國平安保險股份有限公司并購深圳發(fā)展股份有限公司，深發(fā)展銀行成為中國平安的控股子公司；中國人壽保險公司也和史玉柱為了中國民生銀行的控股權(quán)斗的不可開交。由此可以看出，混業(yè)經(jīng)營模式在我國已在悄然進行。
在2012年英國《銀行家》雜志的1000家銀行的最新排名和綜合數(shù)據(jù)中（見表1-1），前25名銀行中，實行分業(yè)經(jīng)營的銀行只有七家，其中，上榜的四家中國銀行均為分業(yè)經(jīng)營模式，除中國的銀行外，只有三家國外銀行為分業(yè)經(jīng)營。各大以混業(yè)經(jīng)營為主的金融集團通過合并和收購，不僅使自身國際競爭力大為加強，而且能很好的滿足客戶多元化的需要，同時也提高了其技術(shù)創(chuàng)新和使用新技術(shù)融資的能力。相比之下，我國分業(yè)經(jīng)營體制的銀行不利于合并，大大阻礙了我國金融業(yè)的全球化發(fā)展。
表1-1 《銀行家》2012年全球25大銀行（一級資本排序）
數(shù)據(jù)來源：英國《銀行家》雜志2012年
二、我國實行金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營的可行性分析
1、法律條件
我國《商業(yè)銀行法》雖禁止銀行從事信托投資和股票業(yè)務(wù)，但對金融機構(gòu)之間交叉持股和哦你公司形勢進行適度交叉的金融業(yè)務(wù)并沒有明確禁止性條款。《公司法》、《商業(yè)銀行法》、《證券法》、《保險法》等法律都未明確禁止金融控股公司的成立，也未規(guī)定金融控股公司的模式與組織體系等內(nèi)容，金融控股公司的成立目前在法律上并無障礙。我國可以學(xué)習(xí)美國，走金融控股公司模式，在控股公司的統(tǒng)一管理下各子公司加強協(xié)作，實現(xiàn)專業(yè)化和多樣化的統(tǒng)一。各大商業(yè)銀行在綜合經(jīng)營商可以在國內(nèi)實行分業(yè)經(jīng)營的情況下，通過到另一個相對獨立的司法區(qū)域收購和控股其他種類的金融子公司，再進入國內(nèi)市場。
2、市場條件
目前，我國四大國有銀行都已經(jīng)完成股份制改革，成為自主經(jīng)營的市場主體。他們在追求利潤最大化的同時，也會堅固安全性和流動性。另一方面，資本市場的發(fā)展日益規(guī)范和完善，這是金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營的一個重要條件。
3、制度條件
從金融機構(gòu)內(nèi)部來說，商業(yè)銀行進一步加強內(nèi)控制度，增強自律意識和自我約束機制，為混業(yè)經(jīng)營奠定了基礎(chǔ)。從金融機構(gòu)外部來說，一個由銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會組成的金融監(jiān)管體系在逐步建立完善。“三會”按經(jīng)濟區(qū)域?qū)Ψ种C構(gòu)進行調(diào)整，無論從監(jiān)管方式、監(jiān)管手段和監(jiān)管重點，三者都建立了相互配合、相互協(xié)調(diào)的關(guān)系。
三、我國金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營的風(fēng)險防范
（1）加強建設(shè)金融機構(gòu)內(nèi)部風(fēng)險控制機制
首先要加強銀行內(nèi)部建設(shè)，提高從業(yè)人員的職業(yè)素質(zhì)，要教育從業(yè)人員嚴格按照規(guī)章流程辦事，以客戶利益為重。加強對法律法規(guī)和相關(guān)金融政策的研究和理解，開展合法經(jīng)營。嚴格內(nèi)部資金管理，切實加強內(nèi)部資金的用途管理，同時嚴明紀律對信貸資金和投資銀行業(yè)務(wù)之間的事后檢驗等風(fēng)險內(nèi)控方法來控制風(fēng)險，做到資金使用全過程都能實施監(jiān)控。
（二）完善外部監(jiān)管體系
1完善我國金融監(jiān)管法律制度，規(guī)范金融監(jiān)管秩序
在全球一體化的趨勢下，中國金融監(jiān)管還應(yīng)立足于世界，鼓勵和促進我國金融業(yè)增強國際競爭力，將此作為立法的出發(fā)點。這要求我們要借鑒國外的先進法律制度的先進的金融監(jiān)管規(guī)則。同時也要注意保護我國的金融利益，不要盲目跟風(fēng)。
2 規(guī)范金融機構(gòu)信息披露制度
我國現(xiàn)行的信息披露制度這種還存在不透明、不真實和監(jiān)管漏洞。要進一步從立法上明確規(guī)定金融機構(gòu)應(yīng)該公開的信息，規(guī)定應(yīng)披露的基本數(shù)據(jù)、指標、范圍、世界等，金融機構(gòu)必須按監(jiān)管機構(gòu)的要求及時送報有關(guān)報表、報告，并對其信息披露進行審查與評估，同時對各種風(fēng)險的計算標準予以規(guī)定。主要負責(zé)人對相關(guān)信息披露的真實性負責(zé)。
在我國加入WTO后，分業(yè)經(jīng)營的體制受到強有力的沖擊，發(fā)展混業(yè)經(jīng)營成為我國金融機構(gòu)提高綜合競爭力的必然趨勢，也是提高我們金融業(yè)整體實力的必要途徑。但是，我們也要在認真充分分析我國的國情，完善市場、法律條件，，提高監(jiān)管能力，能充分防范和控制混業(yè)經(jīng)營金融風(fēng)險，各方面條件都能滿足混業(yè)經(jīng)營條件時，才逐步走出分業(yè)經(jīng)營，實現(xiàn)混業(yè)經(jīng)營。
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論文摘要:目前，在我國對證券交易所的自律監(jiān)管作用越來越重視，本文在分析自律監(jiān)管的優(yōu)勢，以及我國證券交所自律監(jiān)管的現(xiàn)狀和存在的問題后，對我國完善證券交所的自律監(jiān)管提出了自己的建議和思考。
我國證券市場起步較晚，發(fā)展10多年來取得了許多令人矚目的成就。我國現(xiàn)行證券監(jiān)管模式是以政府監(jiān)管為主導(dǎo)，市場自律監(jiān)管為補充的監(jiān)管制度。但由于現(xiàn)在政府監(jiān)管沒有發(fā)揮應(yīng)有的功能，致使出現(xiàn)政府監(jiān)管失靈的現(xiàn)象，同時自律監(jiān)管的作用發(fā)揮很小，所以大力加強自律監(jiān)管在我國證券市場監(jiān)管中的作用。我國自律監(jiān)管體系主要有三方面組成，即證券交易所、證券業(yè)協(xié)會以及其他相關(guān)的行業(yè)協(xié)會和各種證券市場參與機構(gòu)。筆者認為我國的自律監(jiān)管應(yīng)以證券交易所的自律監(jiān)管為主要力量，本文將主要對證券交易所自律監(jiān)管有關(guān)問題進行探討。
一、證券交易所自律監(jiān)管的必要性和優(yōu)勢
首先，證券交易所自律監(jiān)管的具有更高的監(jiān)管效率。證券交易所直接貼近市場，熟知市場變化，能夠及時的了解證券市場中的股票的交易信息、股價的波動，發(fā)現(xiàn)上市公司的具體情況，可以強制上市公司進行持續(xù)信息披露，減少信息的不對稱性，同時可以根據(jù)市場反饋的信息，結(jié)合證券市場的實際情況，對自律監(jiān)管及時作出調(diào)整、改變規(guī)則和措施。
其次，自律監(jiān)管在作用空間上更為寬泛。法律具有剛性，政府監(jiān)管必須依賴法律規(guī)范對市場進行管理，而法律不能完全調(diào)整到市場中的全部間題，由于這種性質(zhì)就決定了政府監(jiān)管不可能面面俱到，照顧到市場中的每個角落，肯定會存在政府監(jiān)管的灰色區(qū)域。所以在這些政府監(jiān)管與法律規(guī)范無法調(diào)整的領(lǐng)域內(nèi)，政府監(jiān)管的效果不言而喻。而證券交易所自律監(jiān)管的優(yōu)點之一就在于它可以在政府的剛性管理之外，施加道德、行業(yè)和倫理標準的約束。
再次，證券交易所自律監(jiān)管的專業(yè)性。證券市場具有高風(fēng)險性和不穩(wěn)定性，證券交易所處于市場的前線，要有效迅速的處理市場的各種情況，就決定了自律組織必須儲備著大量的專業(yè)人才，這些專業(yè)人才必須具有豐富的專業(yè)知識和實際的證券市場操作經(jīng)驗，同時要具有敏銳的市場嗅覺，對市場中瞬息萬變的具體情況，能夠熟練的運用證券法律、法規(guī)進行處理，有效的規(guī)避市場風(fēng)險，達到利益的最大化。這些都決定了自律組織相對于政府監(jiān)管更具有專業(yè)性。
最后，自律監(jiān)管還更符合成本一收益原則。證券交易所處于市場的第一線，可以迅速及時地隨市場作出反應(yīng)，采取行動，從而降低監(jiān)管的成本，提高社會公共資源的利用效率。
二、證券交易所的自律監(jiān)管的現(xiàn)狀和存在的問題
筆者認為，在現(xiàn)階段應(yīng)具體根據(jù)我國實際國情，充分發(fā)揮證券交易所的獨有的自律監(jiān)管，把證券交易所作為我國證券自律監(jiān)管的主導(dǎo)力量。然而現(xiàn)實中的證交所的自律監(jiān)管職能非但沒有得到有效的發(fā)揮，而且存在很多阻礙其有效發(fā)揮的障礙:
(l)由十證監(jiān)會與證交所之間的職責(zé)劃分不明確，而法律對證交所的性質(zhì)、地位沒有一個明確的規(guī)定，證交所很多職能在很大程度上都要證監(jiān)會的授權(quán)，證監(jiān)會也代替證交所行使了一部分自律監(jiān)管職權(quán)，致使證交所看起來像一個證監(jiān)會的“派出機構(gòu)”。
(2)由于股市的發(fā)展能給當?shù)卣畮砭揞~的稅收，可以大力推動當?shù)叵嚓P(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，加上當?shù)卣拇罅χС郑瑴顑傻亟灰姿g競爭激烈，相互搶奪上市公司的現(xiàn)象相當嚴重。
(3)證交所本身在組織形式即會員制上存在很大缺陷，實行會員制不利于證券交易的公正性、投資者的投資風(fēng)險隨之加大，容易形成市場壟斷，這些都導(dǎo)致證交所的很多自律監(jiān)管職能到不到有效的發(fā)揮。
(4)上市協(xié)議不是由證交所和上市公司商議決定，而是政府部門硬性規(guī)定的產(chǎn)物，不能體現(xiàn)為市場參與主體相互競爭和相互妥協(xié)的產(chǎn)物，而是游離于利益關(guān)系之外的產(chǎn)物，也就不能發(fā)揮市場高效配置資源的職能。
三、關(guān)于加強證券交易所自律監(jiān)管作用的思考
正如由上所闡明，加強證券交易所的自律監(jiān)管職能，使之成其為我國證券市場自律監(jiān)管體系中的中堅力量，將有助于我國證券市場監(jiān)管體系的和諧構(gòu)建。具體來說可以作以下方面的嘗試:
(1)要強化證券交易所的自律監(jiān)管地位，必須從監(jiān)管理念上人手，從根本上消除證監(jiān)會把證交所作為自己的“派出機構(gòu)”的監(jiān)管理念，樹立證交所是我國自律監(jiān)管體系中的主要力量。
(2)完善證券方面的法律法規(guī)，從法律上明確規(guī)定證券交易所自律機構(gòu)的性質(zhì)、法律地位、組織形式，對證交所的權(quán)利實行法定授權(quán)，進一步明確證監(jiān)會與證券交易所之間的職能分工，明確證交所的權(quán)利、義務(wù)和責(zé)任，真正將證交所作為一層獨立的監(jiān)管主體。
(3)賦予證券交易所更多的權(quán)力。證券交易所自主決定其人事安排，比如證券交易所的總經(jīng)理，由其理事會選擇后再報證監(jiān)會批準;給與證交所更多收益方面的自主權(quán)。
(4)從我國具體實際出發(fā)，充分借鑒境外的先進經(jīng)驗，改革我國證券交易所現(xiàn)行的組織形式，由會員制改為公司制。
(5)為了消除地方政府對證交所的控制和干預(yù)，建議考慮在合適的時機逐步取消地方政府的稅收分成，切斷地方政府對證交所干預(yù)的根本源泉。
關(guān)鍵詞：金融創(chuàng)新 金融監(jiān)管 協(xié)調(diào)機制
1.緒論
金融創(chuàng)新產(chǎn)品不斷增多，如何選擇一種既符合當今時代要求又適合我國金融業(yè)發(fā)展的監(jiān)管模式成為目前的研究焦點。金融監(jiān)管對金融創(chuàng)新的發(fā)展是至關(guān)重要的。Peltzman(1976)深入探討了利益集團爭取自身利益的博弈均衡是如何決定政府管制供應(yīng)的，Posner(1975)認為，監(jiān)管者的存在都是由利益集團造成的，“監(jiān)管”名義上為公共利益服務(wù)，實際上為特定利益集團做事。Giorgio等（2005）提出，在分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管的背景下，金融監(jiān)管協(xié)調(diào)主要采取功能性監(jiān)管模式；隨著金融混業(yè)經(jīng)營，統(tǒng)一監(jiān)管引起了普遍關(guān)注，Masciandaro（2007）、Cihak和Podpiera（2008）、Masciandaro和Quintyn（2009）等學(xué)者集中討論了統(tǒng)一監(jiān)管是否能僅僅依靠央行進行。針對混業(yè)經(jīng)營，Claudio Borio（2003）提出加強宏觀審慎性監(jiān)管才能避免金融不穩(wěn)定性，Ranee Jayamah(2007)提出更實際的方法是監(jiān)管當局之間更緊密的協(xié)調(diào)。張強、王忠生（2004）認為我國的分業(yè)監(jiān)管協(xié)調(diào)合作應(yīng)該是一個較長時間的制度安排。李連友，羅嘉（2008）提出應(yīng)基于協(xié)同學(xué)來構(gòu)建我國金融監(jiān)管協(xié)同機制；李明凱和楊富玉（2009）提出需要構(gòu)建金融協(xié)調(diào)監(jiān)管服務(wù)平臺以實現(xiàn)“資源共享、協(xié)調(diào)合作、標準統(tǒng)一”，研究了中央銀行與銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會之間以及三個分業(yè)監(jiān)管機構(gòu)之間應(yīng)如何協(xié)調(diào)。
論文在金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的理論和層次研究的基礎(chǔ)上，分析了金融創(chuàng)新視角下我國金融監(jiān)管協(xié)調(diào)中存在的問題，借鑒金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的國際經(jīng)驗，提出了我國建立對金融創(chuàng)新產(chǎn)品的金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的對策。
2.金融監(jiān)管的分類及層次
金融監(jiān)管有分業(yè)監(jiān)管和集中監(jiān)管（統(tǒng)一監(jiān)管），二者各有利弊。分業(yè)監(jiān)管是指對不同類型金融機構(gòu)的監(jiān)管由不同的監(jiān)管機構(gòu)來完成，非常適用于金融業(yè)務(wù)專業(yè)化分工經(jīng)濟體。集中監(jiān)管指一國所有金融領(lǐng)域活動都由某一監(jiān)管機構(gòu)進行集中統(tǒng)一管理。集中監(jiān)管的優(yōu)點在于適合金融混業(yè)經(jīng)營，合理配置監(jiān)管資源、獲得監(jiān)管規(guī)模效應(yīng)、降低監(jiān)管成本，消除監(jiān)管真空與重疊，有利于監(jiān)管協(xié)調(diào)。但集中監(jiān)管體制的有效性依賴于內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)安排的合理性，如果金融監(jiān)管機構(gòu)的權(quán)責(zé)劃分和專業(yè)化監(jiān)管沒有很好地建立起來，那么，集中監(jiān)管體制也會導(dǎo)致分業(yè)監(jiān)管的一些弊端。
由于任何單一監(jiān)管模式都存在不足，而金融監(jiān)管是一種全局性的行為，金融監(jiān)管目標因此也是多重的，既要關(guān)注安全，也要關(guān)注效率。因此，無論是集中監(jiān)管還是分業(yè)監(jiān)管，在實踐中都需要一種矩陣式機構(gòu)模式。金融監(jiān)管的協(xié)調(diào)，實際上就是關(guān)注各監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管工作是否和諧一致，整體上是否有效率。金融監(jiān)管協(xié)調(diào)可分為金融監(jiān)管理念的協(xié)調(diào)與金融監(jiān)管機構(gòu)的協(xié)調(diào)兩個內(nèi)容。而后者又至少分成兩個層次，一是金融監(jiān)管機構(gòu)之間的協(xié)調(diào)與合作機制（如果是集中監(jiān)管，就表現(xiàn)為機構(gòu)內(nèi)各部門之間的協(xié)調(diào)）；二是金融監(jiān)管機構(gòu)與中央銀行及國家相關(guān)行政部門的協(xié)調(diào)。
3.金融創(chuàng)新視角下我國金融監(jiān)管協(xié)調(diào)中存在的問題
從量上看，我國金融創(chuàng)新無論是相對于金融機構(gòu)的業(yè)務(wù)總量，還是相對于國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）的比重，都是遠遠落后于發(fā)達國家，甚至也落后于亞洲的一些新興工業(yè)化國家。從質(zhì)上看，我國金融創(chuàng)新種類貧乏，創(chuàng)新層次低。我國金融創(chuàng)新水平落后，產(chǎn)品匱乏，數(shù)量有限，也間接導(dǎo)致了我國金融市場發(fā)育不全、結(jié)構(gòu)不平衡、金融機構(gòu)之間以價格競爭為主、金融機構(gòu)盈利增長空間有限等一系列問題。
3.1分業(yè)監(jiān)管模式，協(xié)調(diào)存在問題
我國目前是典型的分業(yè)機構(gòu)監(jiān)管模式。銀行信托等金融機構(gòu)由銀監(jiān)會監(jiān)管，證券公司由證監(jiān)會監(jiān)管，保險業(yè)由保監(jiān)會監(jiān)管。他們之間設(shè)置監(jiān)管聯(lián)席會議，協(xié)調(diào)相互的關(guān)系。但是，聯(lián)席會議沒有發(fā)揮預(yù)想的作用，金融監(jiān)管協(xié)調(diào)在制度建設(shè)與實踐操作中都存在問題；對中國人民銀行的作用沒有給予足夠重視，監(jiān)管體制設(shè)計中對金融創(chuàng)新存在監(jiān)管真空；部分企業(yè)集團公司控股下的銀行、信托、證券、保險之間的業(yè)務(wù)往來，形成了事實上的混業(yè)經(jīng)營。但無論是在法律上還是在實踐中，沒有明確金融控股公司的監(jiān)管主體和適用法律，只有在金融控股公司出現(xiàn)風(fēng)險時，如處置德隆集團問題上，事后性的一事一議，沒有完整制度化條文可遵循，更說不上在金融控股公司內(nèi)部設(shè)置科學(xué)、合理的防火墻。
3.2協(xié)調(diào)機制的缺失對金融創(chuàng)新的不利影響
監(jiān)管真空的存在以及協(xié)調(diào)機制的缺失，對我國金融創(chuàng)新的發(fā)展產(chǎn)生了一系列問題。現(xiàn)在的監(jiān)管體制以及合規(guī)性的監(jiān)管理念壓制了金融機構(gòu)創(chuàng)新的主觀能動性。
由于缺乏監(jiān)管疏導(dǎo)，會誘導(dǎo)金融機構(gòu)在創(chuàng)新過程中更強調(diào)盈利性、忽視安全性，當創(chuàng)新業(yè)務(wù)量積累到一定程度，易引發(fā)較大的風(fēng)險。這種起源于監(jiān)管缺失的風(fēng)險卻會被完全的附加在在金融創(chuàng)新活動自身之上，放大了金融創(chuàng)新的負面效應(yīng)，抑制了金融創(chuàng)新的發(fā)展。金融創(chuàng)新總是伴隨著金融風(fēng)險的，有效規(guī)避風(fēng)險的手段是通過合理監(jiān)管以及完善金融創(chuàng)新活動來使風(fēng)險最小化，或以金融創(chuàng)新收益彌補風(fēng)險。但由于我國對跨行業(yè)金融創(chuàng)新活動沒有明確的法律規(guī)定，因此，當出現(xiàn)風(fēng)險時，這些地位不明的創(chuàng)新很容易被“一刀切”的禁止，而不是找問題尋方法以規(guī)避風(fēng)險。例如汽車借款履約保險出現(xiàn)大面積風(fēng)險后，車貸險條款費率就被監(jiān)管部門廢止。
4.美國金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的國際經(jīng)驗
4.1監(jiān)管模式
美國1999年的《金融服務(wù)一體化法》創(chuàng)設(shè)了獨特的傘形功能監(jiān)管模式。具體的說，對于擁有銀行、證券和保險子公司的金融控股公司，由銀行監(jiān)管機構(gòu)、證券監(jiān)管機構(gòu)（SEC）和州保險監(jiān)管機構(gòu)分別對其相應(yīng)的業(yè)務(wù)/功能進行監(jiān)管，包括制定各自的監(jiān)管規(guī)章、進行現(xiàn)場和非現(xiàn)場檢查、行使處處的裁決權(quán)等；行使中央銀行職能的聯(lián)邦儲備理事會（FED）對金融控股公司進行總體監(jiān)管。其監(jiān)管結(jié)構(gòu)如傘形，因此也被稱為“傘形監(jiān)管”。
4.2協(xié)調(diào)的制度安排
法律對各監(jiān)管機構(gòu)的職責(zé)劃分有明確的界定。例如聯(lián)儲通常負責(zé)控股公司層面的監(jiān)管，只在必要時對其銀行、證券或保險子公司進行有限制的監(jiān)管；若各功能監(jiān)管機構(gòu)認為聯(lián)邦儲備理事會的有限制監(jiān)管不適當時，可在功能范圍內(nèi)優(yōu)先行使自己的裁決權(quán)。為避免重復(fù)與過度監(jiān)管，聯(lián)儲必須尊重金融控股公司內(nèi)部不同附屬公司監(jiān)管當局的權(quán)限，盡可能采用其檢查結(jié)果。美國分業(yè)監(jiān)管模式非常強調(diào)事前協(xié)調(diào)、相互遵守監(jiān)管規(guī)章和建立沖突解決機構(gòu)。
4.3信息收集、交換與共享方面的制度安排
由聯(lián)邦金融機構(gòu)檢查委員會建立統(tǒng)一的報表格式和要求，五家監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管對象的常規(guī)數(shù)據(jù)和報表由聯(lián)邦金融機構(gòu)檢查委員會統(tǒng)一收集。各監(jiān)管機構(gòu)不僅共享數(shù)據(jù)和信息，而且共享檢查、調(diào)查報告及其與金融機構(gòu)的往來文件。例如銀行監(jiān)管機構(gòu)有義務(wù)應(yīng)SEC的要求向后者提供從事證券業(yè)務(wù)的銀行有關(guān)信息；SEC在對投資銀行控股公司或其聯(lián)營機構(gòu)進行監(jiān)管時，應(yīng)最大可能地接受可以滿足其監(jiān)管要求的、由另一監(jiān)管機構(gòu)提供的報告或檢查結(jié)果。
4.4檢查職能
OCC負責(zé)監(jiān)管國民銀行，聯(lián)儲監(jiān)管州注冊會員銀行，F(xiàn)DIC監(jiān)管州注冊非會員銀行。各監(jiān)管機構(gòu)根據(jù)以上分工對監(jiān)管，或聯(lián)合進行檢查。聯(lián)邦金融機構(gòu)檢查委員會對名監(jiān)管機構(gòu)的檢查活動進行統(tǒng)一和協(xié)調(diào)，以減輕被監(jiān)管機構(gòu)的負擔(dān)。
4.5國際經(jīng)驗的借鑒與啟示
通過對美國監(jiān)管模式進行研究，我們可以得到如下的啟示：
第一，協(xié)調(diào)機制的設(shè)計應(yīng)遵循權(quán)責(zé)明晰、減負高效的原則。
第二，信息收集實行分工并建立信息共享制度。
第三，通過法律的強制力保證協(xié)調(diào)機制的運行。
第四，成立專門的機構(gòu)執(zhí)行協(xié)調(diào)職能。
第五，聯(lián)合檢查和委托檢查相結(jié)合。
5.促進金融創(chuàng)新的金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的對策研究
5.1協(xié)調(diào)機制建立的原則
第一，協(xié)調(diào)機制的建立應(yīng)體現(xiàn)審慎的監(jiān)管理念。
第二，協(xié)調(diào)機制中分工的模式的出發(fā)點應(yīng)從機構(gòu)監(jiān)管逐步轉(zhuǎn)為功能性監(jiān)管。
第三，協(xié)調(diào)機制的設(shè)計應(yīng)是多層次、動態(tài)的、全面的體系。
第四，協(xié)調(diào)機制的設(shè)計應(yīng)充分考慮到成本與收益的問題。
5.2金融監(jiān)管模式的改革
由于我國目前的金融監(jiān)管體系存在較大的漏洞，因此，在設(shè)計監(jiān)管協(xié)調(diào)機制之前，應(yīng)完善我國金融監(jiān)管體系，兩者是不可分的問題。我國金融監(jiān)管體制中沒有對金融控股公司的監(jiān)管，因此，建議采納美國的傘形監(jiān)管體系，由中央銀行負責(zé)對金融控股公司的整體監(jiān)管，在人事安排上，可以借調(diào)三大監(jiān)管機構(gòu)的工作人員。另外，由于我國人民銀行與三大監(jiān)管機構(gòu)在行政級別平等，因此，四者間的協(xié)調(diào)應(yīng)額外設(shè)計一金融監(jiān)管協(xié)調(diào)委員會。該委員會直屬國務(wù)院，人民銀行與三大監(jiān)管機構(gòu)派出人員參與其具體工作。監(jiān)管模式的改革如圖1所示。
5.3協(xié)調(diào)機制的制度安排
建立金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制，除了需要監(jiān)管模式的改革，還需要制度上的安排。具體如下：通過立法手段直接規(guī)定各監(jiān)管機構(gòu)的協(xié)調(diào)合作框架，對它們的職能做出明確規(guī)定，使監(jiān)管協(xié)調(diào)合作做到有法可依；通過簽署《諒解備忘錄》，規(guī)定監(jiān)管協(xié)調(diào)實施細則和相應(yīng)制度安排。
5.4協(xié)調(diào)機制的具體內(nèi)容
（1）進一步明確和落實主監(jiān)管機構(gòu)的責(zé)任
依據(jù)功能性監(jiān)管原則，對交叉性金融創(chuàng)新產(chǎn)品的監(jiān)管，應(yīng)根據(jù)具體業(yè)務(wù)性質(zhì)或不同業(yè)務(wù)相對重要性來確定。規(guī)定出現(xiàn)交叉業(yè)務(wù)監(jiān)管時，監(jiān)管優(yōu)先順序與仲裁程序。
（2）建立信息共享制度
整合適應(yīng)金融監(jiān)管機制的統(tǒng)計監(jiān)測指標體系，明確各監(jiān)管部門負責(zé)采集的數(shù)據(jù)對象建立信息共享平臺與信息傳輸系統(tǒng)，建立信息傳送制度和成本分攤的原則。
（3）建立多層次緊急磋商機制
在央行和三大監(jiān)管機構(gòu)之間應(yīng)建立多層次緊急磋商機制，以處理緊急和難點事務(wù)。為應(yīng)付日新月異的金融創(chuàng)新，至少應(yīng)建立中央與省級兩層次的緊急磋商機制，及時的對一些金融創(chuàng)新產(chǎn)品進行風(fēng)險評估與監(jiān)管職責(zé)的設(shè)定。
（4）建立政策協(xié)調(diào)機制和爭端解決機制
各監(jiān)管機構(gòu)在制定規(guī)章時要進行協(xié)商，避免規(guī)則沖突。具體的講，在各監(jiān)管機構(gòu)討論制定規(guī)章時，應(yīng)邀請其他監(jiān)管部門旁聽，當出現(xiàn)矛盾內(nèi)部不能解決時，應(yīng)根據(jù)爭端解決機制向仲裁機構(gòu)訴求解決，實踐當中可由金融監(jiān)管協(xié)調(diào)委員會來擔(dān)當仲裁者。
（5）完善聯(lián)席會議制度和簽署備忘錄制度
聯(lián)席會議常規(guī)化，由人民銀行、三大監(jiān)管機構(gòu)、財政部組成，并輪流擔(dān)任主席。各聯(lián)席會議成員單位分別設(shè)立秘書處，負責(zé)收集有關(guān)監(jiān)管信息，建立監(jiān)管信息庫。金融監(jiān)管機構(gòu)之間簽署諒解備忘錄。對于法律沒有明確，存在明顯邊界模糊和職能交叉的事宜，以及法律中難以細化的協(xié)調(diào)合作事宜，可通過簽署諒解備忘錄的方式來明確，必要時實施聯(lián)合監(jiān)管。
6.結(jié)論與啟示
論文根據(jù)金融創(chuàng)新和金融監(jiān)管理論，分析了金融創(chuàng)新視角下我國金融監(jiān)管協(xié)調(diào)中存在的問題，并借鑒金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的國際經(jīng)驗，從協(xié)調(diào)機制建立原則、金融監(jiān)管模式改革、協(xié)調(diào)機制制度安排、協(xié)調(diào)機制具體內(nèi)容等提出了促進我國金融創(chuàng)新的監(jiān)管協(xié)調(diào)機制的對策。
[論文摘要] 在當前面臨外資銀行激烈競爭的新形勢下，根據(jù)我國國有商業(yè)銀行改革與 發(fā)展 的特殊性，從利益相關(guān)者理論出發(fā)，提出構(gòu)建和完善我國國有商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)充分考慮各利益相關(guān)群體的利益，實施利益相關(guān)者治理。
公司治理結(jié)構(gòu)是一項復(fù)雜的工程，具有良好的公司治理機制是國際先進 企業(yè) 的重要特征。國有商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)的健全與否是今后
1.應(yīng)特別注意對債權(quán)人利益的保護，盡快建立存款保險制度
在我國目前存款保險機制尚不健全的情況下，可以通過設(shè)立資產(chǎn)管理公司，代替廣大中小債權(quán)人參與商業(yè)銀行的公司治理。建立有效的銀行外部監(jiān)管體系，加強信息披露和透明度建設(shè)，增強銀行經(jīng)營管理的透明度，接受相關(guān)利益者和社會的監(jiān)督，從而保護股東和利益相關(guān)者的權(quán)益。同時，對于銀行內(nèi)部來說，應(yīng)當建立行之有效的監(jiān)事會制度或獨立董事制度，代表股東及廣大債權(quán)人對銀行的經(jīng)營活動進行監(jiān)督，有效保護債權(quán)人利益。
2.應(yīng)體現(xiàn)國家作為最大股東的治理特殊性，充分發(fā)揮國有商業(yè)銀行的資源配置和 金融 調(diào)控作用
目前，在引進戰(zhàn)略投資者和上市后的相當長一段時間內(nèi)，國家仍將是這四家銀行的絕對大股東。因此，國有商業(yè)銀行的公司治理要充分體現(xiàn)國家作為股東所代表的利益。因此，國有商業(yè)銀行的公司治理應(yīng)當體現(xiàn)國家作為股東的治理特殊性，即不僅要追求利潤的最大化和銀行價值的最大化，而且還要充分發(fā)揮國有商業(yè)銀行的資源配置作用和金融調(diào)控作用，為我國的市場 經(jīng)濟 建設(shè)做好服務(wù)和保障工作。
3.應(yīng)注重銀行自身利益的保護和可持續(xù) 發(fā)展 能力的培育，實現(xiàn)銀行價值的最大化
在進一步深化金融改革和完善國有商業(yè)銀行公司治理結(jié)構(gòu)的過程中，要特別注重商業(yè)銀行自身利益的保護，盡快建立適應(yīng) 現(xiàn)代 國際金融環(huán)境的經(jīng)營管理體制，消滅不良資產(chǎn)產(chǎn)生的內(nèi)在機制，使國有商業(yè)銀行走上健康良性的發(fā)展道路，逐步成為具有國際競爭力的現(xiàn)代金融 企業(yè) 。同時從政策上看，要為國有商業(yè)銀行回收貸款提供更為有利的 法律 支持系統(tǒng)，并且大力開展信用制度建設(shè)，完善信用管理體系，積極培育信用中介機構(gòu)，在全社會范圍內(nèi)形成不良信用的懲罰機制，使惡意逃債的企業(yè)受到法律和經(jīng)濟兩方面的懲罰。
4.應(yīng)充分發(fā)揮經(jīng)營管理者和廣大員工的能動性和積極性，建立有效的激勵約束機制，逐步建立和培育銀行內(nèi)部的公司治理文化
合理的績效評價制度和有效的激勵制度是使管理者和員工的行為與銀行的經(jīng)營成果緊密結(jié)合，確保落實銀行經(jīng)營目標的有效保障。另一方面必須完善稽核評價機制。依據(jù)審慎 會計 原則和加強透明度建設(shè)的原則，有效運用由內(nèi)外審計人員所做出的工作指導(dǎo)，在績效評價的基礎(chǔ)上建立起董事和行長（經(jīng)理）等人員的薪酬與公司績效和個人業(yè)績相聯(lián)系的激勵機制，并且保證報酬辦法與銀行的戰(zhàn)略目標、管理環(huán)境和企業(yè)文化的一致性。
5.完善政府對銀行的監(jiān)督管理
目前政府對國有商業(yè)銀行實行多頭管理，不僅影響管理效率，而且影響銀行的正常經(jīng)營。國家對國有商業(yè)銀行的監(jiān)督分為高級管理人員管理、業(yè)務(wù)管理和財務(wù)管理三塊內(nèi)容，提高監(jiān)管的效率，更好地解決問題，通過政府的外部監(jiān)管來督促國有商業(yè)銀行治理結(jié)構(gòu)的改善。
6.培育公司治理結(jié)構(gòu)的生成環(huán)境
首先，應(yīng)加強金融法律建設(shè)。建立健全有關(guān)法律法規(guī)，應(yīng)當允許一定限度內(nèi)的綜合經(jīng)營。其次，要完善資本市場。通過資本市場的購并和控制，使公司治理中的財產(chǎn)權(quán)能靈活地進入或退出交易領(lǐng)域，強化市場對銀行管理的力量和作用。最后，要理順外部監(jiān)管部門的關(guān)系。按照現(xiàn)代企業(yè)制度，理順國有商業(yè)銀行的外部監(jiān)管體系，同時要加強行業(yè)自律監(jiān)督，強化銀行業(yè)公眾的自律監(jiān)督。引進和加強律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所和評級機構(gòu)等社會中的監(jiān)督，保證國有商業(yè)銀行財務(wù)狀況的真實性，通過外部監(jiān)管來促進國有商業(yè)銀行治理結(jié)構(gòu)的改善。
參考 文獻 ：
[1]李政:利益相關(guān)者理論與國有商業(yè)銀行公司治理.金融理論與實踐，2005.9
