時(shí)間：2023-08-27 15:10:18
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇民營企業(yè)與私營企業(yè)的區(qū)別，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。
近年來，慶云縣婦聯(lián)主動(dòng)適應(yīng)新形勢發(fā)展需要，強(qiáng)化民營企業(yè)婦女組織建設(shè)。按照“抓組織、抓活動(dòng)、抓隊(duì)伍、抓協(xié)調(diào)”的工作思路，通過建立健全民營企業(yè)婦女組織，力爭實(shí)現(xiàn)哪里有婦女，哪里就有婦女組織的目標(biāo)，為發(fā)揮黨和政府聯(lián)系婦女群眾的橋梁和紐帶作用，推動(dòng)慶云縣民營企業(yè)婦女工作邁上新臺(tái)階，奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。
一、做好宣傳爭取支持
近年來，隨著民營經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展，企業(yè)婦女工作不適應(yīng)新形勢發(fā)展的弊端日益暴露出來，有的企業(yè)無暇顧及婦女工作，有些單位由于女性較少，沒有成立婦女組織，加上企業(yè)負(fù)責(zé)人忽視對婦女工作的領(lǐng)導(dǎo)，使婦女工作出現(xiàn)“盲區(qū)”。為加強(qiáng)民營企業(yè)婦女工作，使婦聯(lián)在黨與婦女群眾之間的“橋梁”更暢通，“紐帶”更牢固，慶云縣婦聯(lián)召開專題會(huì)議，統(tǒng)一思想，決定把創(chuàng)建新型民營企婦女組織當(dāng)作踐行“三個(gè)代表”重要思想，為民營企業(yè)婦女群眾辦實(shí)事的一項(xiàng)重要工作內(nèi)容來抓，切實(shí)深入企業(yè)，加強(qiáng)專題調(diào)研。通過深入企業(yè)了解情況，傾聽各方面意見和建議，在一些重點(diǎn)企業(yè)召開座談會(huì)、協(xié)調(diào)會(huì)，以及發(fā)放調(diào)查問卷等形式，發(fā)動(dòng)?jì)D女群眾建言獻(xiàn)策，經(jīng)過兩周的調(diào)查摸底，先后走訪了10多個(gè)企業(yè)百名干部和女職工，掌握了大量的第一手材料。經(jīng)認(rèn)真研究后，提出“凡是女職工30名以上的骨干企業(yè)建立婦委會(huì)；女職工人數(shù)不足30名的，暫時(shí)成立婦女小組”，同時(shí)提出把企業(yè)婦委會(huì)主任的選拔同企業(yè)培養(yǎng)使用干部結(jié)合起來進(jìn)行。
建立民營企業(yè)婦委會(huì)，涉及到眾多企業(yè)。只有取得企業(yè)主和全體女職工的重視和支持，這項(xiàng)工作才能順利進(jìn)行。一方面慶云縣婦聯(lián)注重抓好輿論宣傳，在縣廣播電視臺(tái)設(shè)立婦女話題欄目，專門報(bào)道各級婦女組織開展活動(dòng)的事跡和建立婦女組織機(jī)構(gòu)的意義等，努力形成強(qiáng)有力的輿論氛圍。另一方面，積極同各企業(yè)主溝通，爭取重視和支持。針對個(gè)別企業(yè)法人在思想認(rèn)識(shí)上存在某些誤區(qū)，縣婦聯(lián)主動(dòng)找上門宣傳建立健全企業(yè)婦女組織的重要性，并以某企業(yè)婦女組織做出突出貢獻(xiàn)的事實(shí)，勸說企業(yè)主正確認(rèn)識(shí)婦女組織的作用，加強(qiáng)對婦女工作的支持和領(lǐng)導(dǎo)。經(jīng)過廣泛深入的宣傳教育和溝通，廣大企業(yè)干部群眾加深了對建立民營企業(yè)婦女組織重要性的認(rèn)識(shí)，進(jìn)一步轉(zhuǎn)變了觀念，自覺配合我們做好籌備，主動(dòng)推薦合適人選，目前，全縣女職工30人以上的大型民營骨干企業(yè)全部建立了婦委會(huì)。
二、搞好服務(wù)推動(dòng)組建
為廣大婦女提供高質(zhì)量的服務(wù)是婦聯(lián)的一項(xiàng)基本職能，也是在民營企業(yè)創(chuàng)建婦女組織的前提和保障，慶云縣婦聯(lián)積極創(chuàng)新，大膽實(shí)踐，為民營企業(yè)婦女組織建立和發(fā)展提供多種形式的服務(wù)，逐漸形成適應(yīng)企業(yè)發(fā)展，有利于婦女作用發(fā)揮的組織形式、活動(dòng)方式和運(yùn)行機(jī)制。
慶云縣婦聯(lián)針對全縣非公有制企業(yè)分布較廣，人員復(fù)雜的實(shí)際情況，與個(gè)體私營企業(yè)婦委會(huì)一起積極探索創(chuàng)新，促進(jìn)了全縣非公有制經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域婦女組織工作的健康開展。首先，對全區(qū)個(gè)體私營企業(yè)的女工人數(shù)、經(jīng)營項(xiàng)目、管理狀況等進(jìn)行詳細(xì)調(diào)查摸底，登記造冊，為個(gè)體私營企業(yè)的婦女組織建設(shè)提供參考和依據(jù)。其次，按照“先建立、后完善、再提高”的工作思路，采取“建、聯(lián)、掛、靠”等管理模式，增強(qiáng)組織設(shè)置的靈活性。依據(jù)婦聯(lián)章程和婦女工作條例有關(guān)規(guī)定，區(qū)別企業(yè)規(guī)模大小，區(qū)別女職工數(shù)量和構(gòu)成差別等情況，劃分不同類別，確定組建重點(diǎn)，努力做到成熟一個(gè)，組建一個(gè)，健全一個(gè)，鞏固一個(gè)。對暫時(shí)沒有成立條件的企業(yè)，掛靠到其他企業(yè)，婦聯(lián)組織選派聯(lián)絡(luò)員及時(shí)做好溝通聯(lián)系工作。如：中澳集團(tuán)是國家級農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化重點(diǎn)龍頭企業(yè)，企業(yè)擁用員工5000多人，女職工就有3000多人，過去，由于沒有一個(gè)健全的婦女組織，致使許多婦女工作無法開展，甚至一些女職工正當(dāng)?shù)臋?quán)益也得不到保障。*年3月份，縣婦聯(lián)負(fù)責(zé)人專門與企業(yè)董事長進(jìn)行了接洽，提出了健全婦委會(huì)組織的建議，企業(yè)老總非常支持，專門成立了由1名主任、1名副主任、6名委員、200多名成員組成的婦委會(huì)組織。婦委會(huì)組建以來，組織女職工開展培訓(xùn)，提高她們的素質(zhì)，開展扶貧幫困活動(dòng)，維護(hù)她們的合法權(quán)益，組織各類活動(dòng)，豐富她們的業(yè)余生活。通過各項(xiàng)活動(dòng)的開展，不僅提升了女工們的整體素質(zhì)，也提高了企業(yè)的凝聚力和向心力。
三、開展活動(dòng)鞏固發(fā)展
慶云縣婦聯(lián)通過開展形式多樣的活動(dòng)和企業(yè)婦女組織的積極參與，使婦女工作與企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)相結(jié)合，與服務(wù)社會(huì)相結(jié)合。真正形成婦女組織思想上有感召力，組織上有凝聚力，活動(dòng)上有影響力，服務(wù)上有滲透力。
今年以來，慶云縣婦聯(lián)緊緊圍繞“黨政所急、婦女所需、婦聯(lián)所能”三維交點(diǎn)來定位全縣婦女工作，開展了“雙學(xué)雙比”、“巾幗建功”和“和諧家庭”創(chuàng)建等三大主題活動(dòng)，通過活動(dòng)的開展，有效提升了各級婦女組織的活力。慶云縣婦聯(lián)把“雙學(xué)雙比”活動(dòng)和縣委開展的“學(xué)先進(jìn)、樹標(biāo)兵、比趕超”活動(dòng)相結(jié)合，制定了具體工作方案，全縣民營企業(yè)婦女組織積極參與，涌現(xiàn)出了一批先進(jìn)典型，增強(qiáng)了企業(yè)的凝聚力，提高了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。結(jié)合慶云縣創(chuàng)建和諧示范縣的工作重點(diǎn)，慶云縣婦聯(lián)在全縣開展了“和諧家庭”創(chuàng)建活動(dòng)，并制定了《和諧家庭創(chuàng)建活動(dòng)五年規(guī)劃》，在縣電視臺(tái)開辦了《幸福人生講座》專題節(jié)目，每晚定時(shí)播出，弘揚(yáng)和傳播中華民族的傳統(tǒng)家庭美德和社會(huì)道德。汶川大地震發(fā)生后，慶云縣婦聯(lián)號召全縣婦聯(lián)組織積極為災(zāi)區(qū)捐款；今年7月份，為推進(jìn)“春蕾計(jì)劃”深入開展，慶云縣婦聯(lián)舉行了“*華匯春蕾愛心基金會(huì)”啟動(dòng)儀式，當(dāng)天向全社會(huì)募集資金6萬余元，其中，85%的資金由企業(yè)婦委會(huì)募集，慶云縣人民再一次用無私大愛詮釋了和諧社會(huì)的內(nèi)涵。為促進(jìn)“巾幗建功”活動(dòng)有效開展，慶云縣婦聯(lián)在全縣婦女中開展了“巾幗建功新農(nóng)村”活動(dòng)和“提素質(zhì)、樹形象，我為爭創(chuàng)旅游強(qiáng)縣作貢獻(xiàn)”活動(dòng)，并以此為主題舉辦了演講比賽，號召全縣婦女崗位建功、崗位成材，為慶云縣經(jīng)濟(jì)和社會(huì)事業(yè)建設(shè)做出應(yīng)有的貢獻(xiàn)，全縣各民營企業(yè)婦委會(huì)再次掀起了崗位建功的。
組建民營企業(yè)婦委會(huì)，使慶云縣婦聯(lián)進(jìn)一步認(rèn)識(shí)到，民營企業(yè)婦女工作是整個(gè)婦女工作的重要組成部分，健全民營企業(yè)婦女組織是開展城市婦女工作的重要前提和基礎(chǔ)。而緊密依靠各級黨政領(lǐng)導(dǎo)的重視和支持則是做好新時(shí)期民營企業(yè)婦委會(huì)工作的根本保證。面對新形勢和新要求，我們將繼續(xù)轉(zhuǎn)變觀念，以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo)，與時(shí)俱進(jìn)，積極探索民營企業(yè)婦女工作的新方法、新路子，不斷推動(dòng)慶云縣婦女工作再上新水平。
【關(guān)鍵詞】：私營企業(yè)；項(xiàng)目管理；問題；對策
中圖分類號：C29文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼： A 文章編號：
引言
私營企業(yè)是指由自然人投資設(shè)立或由自然人控股，以雇傭勞動(dòng)為基礎(chǔ)的營利性經(jīng)濟(jì)組織。其所有權(quán)、血緣、工作這三種要素構(gòu)成工程類私營企業(yè)的組織機(jī)構(gòu)。
目前我國非公有制經(jīng)濟(jì)中，項(xiàng)目施工企業(yè)中私營企業(yè)已經(jīng)占到了56%以上。在一項(xiàng)對全國21個(gè)省的250多個(gè)縣、區(qū)、市的937家私營企業(yè)抽樣調(diào)查顯示，從投資主體看，52.6%的企業(yè)為業(yè)主獨(dú)資企業(yè)。在全部被調(diào)查企業(yè)中，業(yè)主本人投資占到了投資總額的81.6%，而在其他所有投資者中，又有18.4%是業(yè)主的親戚，這種產(chǎn)權(quán)構(gòu)成了工程類私營企業(yè)的資金來源狀況。
一、工程類私營企業(yè)經(jīng)營管理特色
當(dāng)前，從我國工程類私營企業(yè)管理模式來看。有以下幾方面的特色：
1.所有權(quán)和經(jīng)營管理權(quán)高度集中。我國工程類私營企業(yè)對兩權(quán)界定向來都比較模糊，工程類私營企業(yè)高管成員掌控企業(yè)的最終所有權(quán)。工程類私營企業(yè)高管成員將所有權(quán)和經(jīng)營管理權(quán)集于一身，他們擁有企業(yè)絕大部分股份，處于絕對控股地位。。
2.融資方式多樣化。工程類私營企業(yè)的融資方式主要依靠內(nèi)部融資，通常情況下采取外部融資的舉措較少。企業(yè)一般通過內(nèi)部成員自籌業(yè)務(wù)資本，在后續(xù)的增資過程中，逐漸引入一定的銀行借貸資本，但是在融資方式以及使用量的選擇上不均衡，內(nèi)部融資仍占主導(dǎo)地位。總的來說，內(nèi)部融資比例超過了其他的融資形式，資本投放在一個(gè)項(xiàng)目中，投資風(fēng)險(xiǎn)較大。
3.企業(yè)研發(fā)能力較弱。施工的設(shè)備使用年限長，技術(shù)含量低，企業(yè)技術(shù)改造相對滯后。工程類私營企業(yè)大多數(shù)為勞動(dòng)密集型的企業(yè)，缺乏高科技的生產(chǎn)設(shè)備和高水平的工程產(chǎn)品研發(fā)能力、研發(fā)部門。工程產(chǎn)品多停留在以往水平，沒有實(shí)質(zhì)性的，對市場消費(fèi)群體的吸引力較弱。另一方面，工程類私營企業(yè)由于較低的發(fā)展起點(diǎn)，員工整體素質(zhì)水平也較一般。
二、工程類私營企業(yè)管理存在的問題
目前，我國的工程施工行業(yè)存在著較多問題，如建筑施工企業(yè)在工程投標(biāo)過程中存在過度競爭，相互壓價(jià)、低價(jià)中標(biāo)等現(xiàn)象；由于業(yè)主處于買方市場，合同中不合理的要求、不平等的條款等，常常使業(yè)主擺脫責(zé)任，承包商地位十分被動(dòng)；設(shè)計(jì)單位和監(jiān)理單位不能很好的履行職責(zé)，職能錯(cuò)位常常發(fā)生；國有建筑施工企業(yè)與私營企業(yè)存在著不正當(dāng)競爭，影響公平與公正；行業(yè)保護(hù)、地區(qū)保護(hù)仍然較為嚴(yán)重，建筑工程市場行業(yè)、地區(qū)間的壁壘，阻礙和影響著市場的健康發(fā)展。由工程類私營企業(yè)管理特色所決定，在施工業(yè)務(wù)活動(dòng)中不可避免地存在以下主要問題：
1.高層人員激勵(lì)機(jī)制不健全。企業(yè)為了留住一些有能力的高管和技術(shù)人才，往往采取股份贈(zèng)與的形式。雖然他們擁有了一部分股權(quán)，但決策權(quán)很少，激勵(lì)目標(biāo)未取得很大成效。尤其在企業(yè)利潤的分配上，仍然依據(jù)的是出資者出資比例大小的分配原則，當(dāng)人力資本創(chuàng)造了企業(yè)主要利潤的時(shí)候，人才的價(jià)值作用沒有得到充分肯定，嚴(yán)重挫傷了人力資本所有者的積極性，產(chǎn)生了消極因素，甚至引起企業(yè)內(nèi)部矛盾，影響企業(yè)積極健康發(fā)展。
2.缺乏現(xiàn)代管理制度。工程類私營企業(yè)的決策者作為最高領(lǐng)導(dǎo)者或長者，擁有絕對權(quán)威，決策往往依據(jù)個(gè)人的能力和經(jīng)驗(yàn)提出，決策下達(dá)過程中所通過的具體管理者，又是有血緣關(guān)系的親屬，缺乏來自內(nèi)、外有效的監(jiān)控、反饋。工程類私營企業(yè)經(jīng)營者的局限性、隨意性，往往容易導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營決策失誤，給企業(yè)造成重大損失。
3.企業(yè)內(nèi)部缺乏民主監(jiān)督機(jī)制。目前，大多數(shù)工程類私營企業(yè)主獨(dú)攬管理權(quán)和重大決策權(quán)，并強(qiáng)調(diào)下屬對自己的絕對服從，在日常管理中喜歡事必躬親，放權(quán)機(jī)制不健全。在員工管理上，依據(jù)親緣關(guān)系的親疏性區(qū)別對待對不同員工，民主監(jiān)督機(jī)制缺失，非親屬員工的工作積極性和自主性受到影響，甚至?xí)?dǎo)致優(yōu)秀員工的流失，有損于企業(yè)的長足發(fā)展。
三、工程類私營企業(yè)管理的對策
項(xiàng)目施工管理就是要求我們將管理科學(xué)理論應(yīng)用于施工管理過程中，提高企業(yè)施工能力。當(dāng)今世界科學(xué)技術(shù)日新月異，發(fā)展迅猛，如何將其及時(shí)有效地運(yùn)用于企業(yè)的管理、工程施工實(shí)踐當(dāng)中，對于企業(yè)主而言關(guān)鍵是結(jié)合項(xiàng)目施工進(jìn)行定位管理。項(xiàng)目施工定位管理的原則是適應(yīng)生產(chǎn)力的發(fā)展。生產(chǎn)力發(fā)展的水平不同定位管理模式的要求也不同。目前，隨著“高、新、大”（即技術(shù)含量高、設(shè)備新、產(chǎn)量大）設(shè)備、機(jī)具的使用，工具使用成本在勞動(dòng)成果中的比重增多，它已成為關(guān)注的焦點(diǎn)。有效的協(xié)調(diào)生產(chǎn)力三要素組合，充分發(fā)揮并使之發(fā)展，這是工程項(xiàng)目施工管理所遵循的原則。我國工程類私營企業(yè)要實(shí)現(xiàn)持續(xù)穩(wěn)定地發(fā)展目標(biāo)，就必須實(shí)現(xiàn)向科學(xué)化企業(yè)管理模式的轉(zhuǎn)變，從以下幾方面出發(fā)，全面提升工程類私營企業(yè)管理水平：
1.加強(qiáng)項(xiàng)目管理人才的培訓(xùn)工作。由于項(xiàng)目管理在我國開展的歷史不長，不少民營企業(yè)只是近幾年才開始學(xué)習(xí)應(yīng)用。為此，民營企業(yè)進(jìn)行項(xiàng)目管理人才的培訓(xùn)是十分必要的。民營企業(yè)要多層次地選拔、培養(yǎng)項(xiàng)目管理專業(yè)人才，使他們通過培訓(xùn)獲得更多的項(xiàng)目管理知識(shí)和技能，在工作中能夠更多地運(yùn)用項(xiàng)目管理理論、技術(shù)和方法。關(guān)于項(xiàng)目管理方面的培訓(xùn)機(jī)構(gòu)，全國聞名的有現(xiàn)代卓越、國家外國專家局、中科院研究所等。
2.改革相應(yīng)的組織機(jī)構(gòu)和管理體制。現(xiàn)在許多企業(yè)都實(shí)行職能式管理，結(jié)果部門之間為各自利益而互相爭奪資源，造成企業(yè)對外界反應(yīng)緩慢。而項(xiàng)目管理強(qiáng)調(diào)項(xiàng)目化操作，它是利用項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)的方式進(jìn)行項(xiàng)目化管理，大家是為了一個(gè)共同的項(xiàng)目目標(biāo)而奮斗，有良好的團(tuán)隊(duì)凝聚力。
3.實(shí)施特殊的薪酬和激勵(lì)政策，提高項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)成員的積極性。項(xiàng)目管理與常規(guī)管理要有所區(qū)別，特別是對員工的激勵(lì)不能沿用傳統(tǒng)的方法，需要采取不同的策略和規(guī)則。
4.以法治為主輔以行業(yè)規(guī)章綜合治理。提升企業(yè)自身的道德情感管理水平的同時(shí)推行以法治為主輔以行業(yè)規(guī)章綜合治理，要與企業(yè)文化特色緊密結(jié)合，積極樹立業(yè)主個(gè)人的權(quán)威形象和人格魅力，強(qiáng)化職工教育培訓(xùn)，提高職工的素質(zhì)，增加職工的歸屬感，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部交流。將職工的道德自律與行業(yè)規(guī)章作為公司治理的重要途徑，再輔以人文關(guān)懷為核心的情感治理。
5.塑造企業(yè)品牌形象。導(dǎo)入企業(yè)CIS形象識(shí)別系統(tǒng)，增強(qiáng)社會(huì)責(zé)任，塑造企業(yè)品牌形象和核心價(jià)值觀，進(jìn)一步擴(kuò)大企業(yè)的影響力和市場占有率，從而獲得更大的利潤。
6.實(shí)施知識(shí)管理，建立學(xué)習(xí)型企業(yè)。工程類私營企業(yè)是以技術(shù)立足于工程項(xiàng)目市場之中，在知識(shí)經(jīng)濟(jì)的背景下，企業(yè)競爭已從物質(zhì)資源和貨幣資本的競爭轉(zhuǎn)向知識(shí)資產(chǎn)技術(shù)的競爭，企業(yè)實(shí)施知識(shí)管理戰(zhàn)略能更好挖掘技術(shù)潛力，利用個(gè)人潛能來提高企業(yè)在市場中的奪標(biāo)能力。這就需要企業(yè)把知識(shí)管理融入到企業(yè)具體業(yè)務(wù)實(shí)踐中，建立CKO與知識(shí)管理制度，進(jìn)行知識(shí)和技術(shù)革新，大力引進(jìn)與國際接軌的技術(shù)，激發(fā)員工對知識(shí)、技術(shù)、經(jīng)驗(yàn)的求知欲，加強(qiáng)員工技能培訓(xùn)，不斷向?qū)W習(xí)型組織靠攏，從做大到做強(qiáng)，發(fā)展成一個(gè)知識(shí)學(xué)習(xí)型企業(yè)。
結(jié)束語
總之，引入激勵(lì)約束機(jī)制，以法治為主輔以行業(yè)規(guī)章綜合治理，塑造企業(yè)品牌形象，實(shí)施知識(shí)管理，建立學(xué)習(xí)型企業(yè)的終極目的是打造企業(yè)核心文化。任何企業(yè)的文化都植根民族文化的土壤中，企業(yè)價(jià)值理念和管理風(fēng)格要印在員工腦子里，形成具有現(xiàn)實(shí)意義與獨(dú)特風(fēng)格的文化觀念。所以，創(chuàng)建企業(yè)核心文化應(yīng)該成為員工自覺的行動(dòng)，選擇吸收優(yōu)秀民族文化的精髓，打造出具有鮮明特色的企業(yè)文化，全面落實(shí)工程類私營企業(yè)文化管理戰(zhàn)略。
參考文獻(xiàn)：
[1]潘俊奇.家族企業(yè)管理問題研究[J].魅力中國，2009（16）.
【關(guān)鍵詞】政治聯(lián)系 民營企業(yè)
國外的政治聯(lián)系的研究開始于上個(gè)世紀(jì)八十年代，人們開始注意到一個(gè)公司背后的政治聯(lián)系是一種有價(jià)值的資源，各國學(xué)者的研究表明，在美國，印度尼西亞，巴基斯坦、泰國、馬來西亞、巴西等國家，擁有政府背景的懂事或者管理層能夠讓公司更容易地獲得債務(wù)融資、享受更低的稅率等好處.國內(nèi)對于政治聯(lián)系研究不是很多，研究者的研究往往集中在政治聯(lián)系能否給企業(yè)帶來優(yōu)勢（胡旭陽，2006；余明桂和潘紅波，2008；羅黨論、劉曉龍，2009；吳文峰、吳沖鋒和芮萌，2009；余明桂，回雅甫和潘紅波，2009）以及政治聯(lián)系對公司經(jīng)營業(yè)績和公司價(jià)值的影響（鄧建平、曾勇，2009；杜興強(qiáng)、郭劍花和雷宇，2009；杜興強(qiáng)和周澤將，2009；）較少有研究政治聯(lián)系與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，特別是盈余質(zhì)量的影響，而且在不多的研究文獻(xiàn)中，其得出的結(jié)論和觀點(diǎn)差異比較大，有一部分學(xué)者認(rèn)為政府會(huì)放松對有政治關(guān)系的企業(yè)的監(jiān)管（Agrawal和Knoeber，2001），從而這些企業(yè)盈余質(zhì)量較低。Chaney，F(xiàn)accio和Parsley（2008）研究發(fā)現(xiàn)與沒有政治聯(lián)系的企業(yè)相比，有政治聯(lián)系的企業(yè)提高信息質(zhì)量的動(dòng)力較弱，從而其盈余質(zhì)量顯著地低于沒有政治聯(lián)系的企業(yè)。但是另外的一些研究成果又得出了相反的結(jié)論，比如燕紫（2010）從盈余反應(yīng)系數(shù)和盈余管理的角度分析了滬深兩市A股民營企業(yè)2006-2008連續(xù)三年的盈余質(zhì)量，認(rèn)為無政治聯(lián)系的民營企業(yè)比有政治聯(lián)系的民營企業(yè)進(jìn)行了更多的盈余管理。
一、為了研究的方便，本文有必要對文中提出的“民營企業(yè)”和“盈余質(zhì)量”兩個(gè)概念進(jìn)行界定
首先是關(guān)于“民營企業(yè)”概念。狹義的民營企業(yè)概念僅僅指私營企業(yè)和以私營企業(yè)為主體的聯(lián)營企業(yè)，不包括外商獨(dú)資和控股企業(yè)。本文同時(shí)考慮到數(shù)據(jù)的可得性，在操作上使用滬深A(yù)股中沿著產(chǎn)權(quán)控制鏈向上追溯到最終控制人為中國大陸自然人、家族、集體、社會(huì)團(tuán)體以及職工持股的企業(yè)被界定為“民營企業(yè)”，將實(shí)際控制人為國有的企業(yè)定義為國有企業(yè)予以剔除。對于難以明確判斷的公司，也予以剔除。
其次，關(guān)于“政治聯(lián)系”的概念界定。國內(nèi)外的關(guān)于政治聯(lián)系的文獻(xiàn)，由于政治體制的差異以及研究者研究視角目的的區(qū)別，往往有著不同的界定。本文力求立足于中國的實(shí)際國情同時(shí)又保持同過去文獻(xiàn)的相對一致性做出如下的界定：從高管的政府背景出發(fā)，將董事長或者總經(jīng)理曾經(jīng)在政府任職的公司界定為具有政治聯(lián)系的公司。另外人大和政協(xié)在中國政治中扮演的重要的角色，人大作為最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，政協(xié)作為政治協(xié)商民主監(jiān)督機(jī)構(gòu)，同樣是政治聯(lián)系的一個(gè)維度，因此將董事長和總經(jīng)理現(xiàn)在是人大代表和政協(xié)委員的企業(yè)同樣界定為具有政治聯(lián)系的企業(yè)。
二、計(jì)量模型與回歸結(jié)果
本文采用了計(jì)量觀下的會(huì)計(jì)盈余質(zhì)量評價(jià)方式，利用在滬深A(yù)股上市的民營企業(yè)2012年的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，通過多元線性回歸的方式，研究政治聯(lián)系對民營企業(yè)盈余質(zhì)量的影響。
為了研究影響會(huì)計(jì)盈余的因素，我們對下述方程進(jìn)行回歸：
其中指的是操作性應(yīng)計(jì)的絕對值；zl變量指的是政治聯(lián)系變量，有政治聯(lián)系其值取1，沒有政治聯(lián)系，其值取0；one指的是第一大股東持股比例；gm變量指的是公司規(guī)模，其值為公司總資產(chǎn)取自然對數(shù)；gg變量指的是財(cái)務(wù)杠桿，其值為平均資產(chǎn)負(fù)債率，指平均總負(fù)債與平均總資產(chǎn)的比例；zq變量指的是經(jīng)營周期，采用存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)與應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)之和取自然對數(shù)。
對2012年數(shù)據(jù)的回歸結(jié)果如下：
模型的F值是顯著的，而從回歸結(jié)果看在10%的置信度下，是否具有政治聯(lián)系變量也是顯著的。可以認(rèn)為是否具有政治聯(lián)系確實(shí)對企業(yè)的盈余質(zhì)量管理產(chǎn)生了影響，同時(shí)該項(xiàng)的系數(shù)為負(fù)，說明具有政治聯(lián)系的的企業(yè)盈余管理程度較小，盈余質(zhì)量較高。同時(shí)第一大股東的持股比例，一次項(xiàng)為負(fù)，二次項(xiàng)為正，也驗(yàn)證了前面所說的股東持股比例和盈余質(zhì)量管理的倒U型關(guān)系。
本文通過對2012年上市民營企業(yè)樣本的定量分析，初步研究了政治聯(lián)系對民營企業(yè)盈余質(zhì)量的影響，從回歸的結(jié)果看，我國的民營企業(yè)存在顯著的盈余質(zhì)量管理現(xiàn)象，并且這種顯著性主要體現(xiàn)在向上調(diào)整盈余上，同時(shí)擁有政治聯(lián)系的企業(yè)反而較沒有政治聯(lián)系的企業(yè)進(jìn)行了較少的盈余管理，對于這個(gè)結(jié)果一種可能的原因是12年總體企業(yè)的經(jīng)營績效不佳，尤其是沒有政治聯(lián)系的企業(yè)由于較少地得到政府的優(yōu)惠政策，盈利空間更小，為了規(guī)避退市等風(fēng)險(xiǎn)，向上調(diào)高了盈余，而擁有政治聯(lián)系的企業(yè)較沒有政治聯(lián)系的企業(yè)，其經(jīng)營績效略好，所以只是進(jìn)行了較少的向上調(diào)節(jié)盈余的管理。
三、政策建議
通過對有無政治聯(lián)系兩種民營企業(yè)的的盈余質(zhì)量管理的比較，我們除了應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步修訂和完善企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，健全公司治理等方面以外，還應(yīng)當(dāng)受到如下啟發(fā)：
【關(guān)鍵詞】人力資源管理民營企業(yè)困境激勵(lì)
【Abstract】Today,ourcountryhasvigorouseconomy,thecontributiontogrowthofthenationaleconomicofprelocalpeopleextricateoneselffromapredicamentfromcommonstaffandprofessionalmanagertwolevelsrespectively.
【Keywords】Humanresourcesmanagement;Enterpriserunbythelocalpeople;Predicament;Encouragement
【文獻(xiàn)綜述】
一、民營企業(yè)和人力資源管理的概念
民營經(jīng)濟(jì)是20世紀(jì)80年代末90年代初在我國出現(xiàn)的名詞，本意是用它區(qū)別前蘇聯(lián)和東歐的私有化經(jīng)濟(jì)，以保護(hù)我國非公有制經(jīng)濟(jì)健康、順利地發(fā)展。現(xiàn)在，凡是由非國有資本投資舉辦和由不代表國有資產(chǎn)的民間企業(yè)家或經(jīng)營者經(jīng)營管理的經(jīng)濟(jì)實(shí)體，都可以統(tǒng)稱為民營經(jīng)濟(jì)。因此，民營經(jīng)濟(jì)應(yīng)該包括個(gè)體、私營企業(yè)，民辦科技企業(yè)，城鄉(xiāng)集體企業(yè)和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)，以民間資本為主的有限責(zé)任公司，股份制和股份合作制及合伙企業(yè)等。由于民營經(jīng)濟(jì)是具有中國特色社會(huì)主義的以民間資本為主的混合型經(jīng)濟(jì)，因此以民間資本為主體的企業(yè)就可以稱為民營企業(yè)。
所謂人力資源管理，主要指的是對人力這一特殊的資源進(jìn)行有效開發(fā)、合理利用和科學(xué)管理。從開發(fā)的角度看，它不僅包括人力資源的智力開發(fā)，也包括人的思想文化素質(zhì)和道德覺悟的提高；不僅包括人的現(xiàn)有能力的充分發(fā)揮，也包括人的潛力的有效挖掘。從利用的角度看，它包括對人力資源的發(fā)現(xiàn)、鑒別、選擇、分配和合理使用。從管理的角度看，它既包括對人力資源的預(yù)測與規(guī)范，也包括人力資源的組織和培訓(xùn)。人力資源管理日益成為現(xiàn)代科學(xué)管理的核心。
二、研究的目的和意義
1.我國民營企業(yè)人力資源管理的現(xiàn)實(shí)困境。
（1）“內(nèi)部人”控制。人力資本，特別是企業(yè)家人力資本的稀缺性和重要性人所共知，而民營企業(yè)在人力資源管理方面確實(shí)是存在許多弊端。據(jù)調(diào)查，約90%的民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理控制在家族成員中，中高層管理人員約40%是企業(yè)主的朋友或家庭成員。而“自己人”的素質(zhì)不適應(yīng)專業(yè)化的工作，造成企業(yè)的低效率。
（2）人員流失嚴(yán)重。由于民營企業(yè)的制度安排、利益分配、福利保障、精神文化建設(shè)、激勵(lì)等方面的問題，使其難以留住優(yōu)秀人才，跳槽現(xiàn)象比較普遍。
（3）人力資源管理水平不高。管理既是一門科學(xué)又是一門協(xié)調(diào)的藝術(shù)。而民營企業(yè)的人力資源管理部門，目前一般還在獨(dú)自為政，主動(dòng)服務(wù)意識(shí)不強(qiáng)，內(nèi)功修煉不夠。
2.研究該課題的目的和意義在于探討我國民營企業(yè)擺脫人力資源管理現(xiàn)實(shí)困境的對策，力爭為我國民營企業(yè)開辟一條人力資源管理的新路，使我國的民營企業(yè)更加具有競爭優(yōu)勢。
3、當(dāng)代企業(yè)管理，是以人為中心的管理，人力資源是企業(yè)最寶貴的資源，企業(yè)之間的競爭尤為表現(xiàn)為對人才的開發(fā)利用。人力資源對企業(yè)的特殊價(jià)值是世界上任何一種物資資源無法取代的，通用汽車公司前總裁史龍亞弗德說過：“你可以拿走我們的全部資本，但是你把我的組織人員留下，五年內(nèi)我就能夠把所有失去的資產(chǎn)賺回來”。通用電氣公司總裁韋爾奇也說：“我們能做的是把賭注押在我們所選擇的人身上，因此，我的全部工作是選擇適當(dāng)?shù)娜恕薄＿@充分說明了人力資源管理對民營企業(yè)發(fā)展壯大的特殊意義。
三、研究現(xiàn)狀
對我國民營企業(yè)在人力資源管理方面出現(xiàn)的困境，許多學(xué)者提出了不同的解決對策：
1.北京電子科技學(xué)院張學(xué)文教授在《民營企業(yè)發(fā)展困境及對策研究》一文中提出了人力資源開發(fā)與管理在企業(yè)全面質(zhì)理管理以及參與全球競爭中正扮演著越來越重要的作用。他提出民營企業(yè)應(yīng)在實(shí)行全面質(zhì)量管理的同時(shí)，創(chuàng)設(shè)一種高效而成功的人力資源管理模式。
2.浙江工業(yè)大學(xué)的陳春根認(rèn)為職業(yè)經(jīng)理體制是市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然產(chǎn)物。在西方，隨著現(xiàn)代公司制度成為企業(yè)制度的主流形式，職業(yè)經(jīng)理業(yè)已作為現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營管理的主流群體而成為一個(gè)獨(dú)特的社會(huì)階層，在社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)揮著日益重要的作用。在國內(nèi)，隨著國營企業(yè)改革的不斷深入，職業(yè)經(jīng)理人體制作為公司治理結(jié)構(gòu)的重要組成部分已日益被人們所重視。與此同時(shí)，經(jīng)過市場經(jīng)濟(jì)初級階段粗放型發(fā)展，民營企業(yè)已成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)中的重要力量，尤其在沿海地區(qū)，大批經(jīng)營上規(guī)模，具有行業(yè)優(yōu)勢的民營企業(yè)，已成為當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)增長的重要?jiǎng)恿ΑＣ鎸θ找鎳H化的市場競爭，加速民營企業(yè)的制度創(chuàng)新，提高民營企業(yè)的經(jīng)營管理水平，已成為我國經(jīng)濟(jì)增長的一項(xiàng)新的重要課題。在民營企業(yè)中引進(jìn)職業(yè)經(jīng)理人體制，是民營企業(yè)擺脫目前人力資源出現(xiàn)的困境，逐步從家族型經(jīng)營模式向社會(huì)化的現(xiàn)代企業(yè)制度轉(zhuǎn)變的重要組成部分。
3.王曉明在《民營企業(yè)如何堅(jiān)持以人為本》中認(rèn)為，民營企業(yè)在實(shí)行經(jīng)理人制度的同時(shí)，也必須加強(qiáng)對普通員工的管理。他指出當(dāng)代企業(yè)管理是以人為中心的管理，人力資源是企業(yè)最寶貴的資源，企業(yè)之間的競爭尤為表現(xiàn)為對人才的開發(fā)利用。他對民營企業(yè)人力資源管理提出了三點(diǎn)看法。第一，民營企業(yè)要尊重員工，并且要培養(yǎng)員工的獻(xiàn)身精神和忠誠度。第二，民營企業(yè)應(yīng)建立有效的激勵(lì)與約束機(jī)制。第三，民營企業(yè)要營造良好的企業(yè)文化。
4.戴園晨在《民營企業(yè)的人才戰(zhàn)略》一文中指出，民營企業(yè)在克服困境過程中做大做強(qiáng)需要使用外部人才，要使用外部人才就要果斷引進(jìn)職業(yè)經(jīng)理人制度。他在該文中還進(jìn)一步指出民營企業(yè)主對職業(yè)經(jīng)理人的不信任是引入職業(yè)經(jīng)理人制度的最大障礙，并且建議要增加職業(yè)經(jīng)理人的誠信度。
5.譚偉生和劉芳在《民營企業(yè)的個(gè)性化趨勢》一文中指出，民營企業(yè)要走出人員流失嚴(yán)重，人力資源管理水平不高的困境，就要實(shí)行個(gè)性化的人力資源管理。個(gè)性化的人力資源管理包括四個(gè)方面的內(nèi)容。一是建立雇傭合同制；二是完善招聘制；三是引導(dǎo)員工科學(xué)設(shè)計(jì)職業(yè)生涯與發(fā)展方向；四是設(shè)計(jì)完善的工作職務(wù)。
四、研究的基本內(nèi)容、方法和創(chuàng)新之處
1.針對我國民營企業(yè)人力資源管理所面臨的困境，該文從普通員工的管理和職業(yè)經(jīng)理人的引入兩個(gè)層次提出了幾點(diǎn)對策：
（1）對于民營企業(yè)員工容易流失的困境，文章提出的主要對策有以下幾點(diǎn)：尊重員工，培養(yǎng)員工的獻(xiàn)身精神和忠誠度；為員工提供施展舞臺(tái)，激發(fā)員工的創(chuàng)新精神；建立有效的激勵(lì)與約束制度；營造良好的企業(yè)文化；建立標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化、制度化管理機(jī)制。
（2）對于民營企業(yè)“自己人”缺乏管理現(xiàn)代企業(yè)能力的困境，文章提到了引入經(jīng)理人制度，并對這一制度進(jìn)行了分析。該文在這一部分闡述了這樣一些內(nèi)容：人才短缺對民營企業(yè)的挑戰(zhàn)；職業(yè)經(jīng)理人的職業(yè)特征；民營企業(yè)應(yīng)提高職業(yè)經(jīng)理人的忠誠度；對職業(yè)經(jīng)理人的激勵(lì)和約束。
2.在研究這個(gè)課題時(shí)，主要用到了以下方法
：
（1）歸納的分析方法。這種方法的使用主要是總結(jié)事物的特征。文章中許多觀點(diǎn)早已有學(xué)者提出，但是他們都只說了某一方面，或是說的不完整。在這篇文章中對多位學(xué)者的研究成果進(jìn)行了歸納與總結(jié)。
（2）對比的分析方法。對比的分析方法一般有兩種，即靜態(tài)對比和動(dòng)態(tài)對比。本文的研究主要采用靜態(tài)對比的研究方法。本文將這一方法使用在民營企業(yè)與國營企業(yè)的比較分析中。
（3）抽象的分析方法。抽象的方法是社會(huì)科學(xué)研究的基本方法。本文將這一方法主要使用在對民營企業(yè)人力資源管理困境的分析中，即從復(fù)雜的現(xiàn)象中分析民營企業(yè)人力資源管理所遭遇的主要困境。
3.這篇文章有兩個(gè)創(chuàng)新。第一是論述角度新。本文從普通員工和職業(yè)經(jīng)理兩個(gè)層次來進(jìn)行論述民營企業(yè)擺脫人力資源管理困境的對策，在這之前還沒有發(fā)現(xiàn)類似角度的文章。第二是本文對許多學(xué)者的很多研究成果進(jìn)行了歸納，形成了新的觀點(diǎn)。
五、研究趨勢
1.職業(yè)經(jīng)理人作為民營企業(yè)的第一資源，市場化是必然趨勢。隨著未來市場競爭程度的加劇，以及民營企業(yè)市場規(guī)模的不斷擴(kuò)大，大多承襲了傳統(tǒng)家族經(jīng)營模式的民營企業(yè)迫切需要通過制度創(chuàng)新和管理創(chuàng)新來實(shí)現(xiàn)新的突破，以增強(qiáng)企業(yè)的發(fā)展后勁。在這種情形下，職業(yè)經(jīng)理人制度將被越來越多的民營企業(yè)所采用，職業(yè)經(jīng)理人也將在全社會(huì)內(nèi)的企業(yè)中自由進(jìn)出。
2.民營企業(yè)人力資源管理更加集中于激勵(lì)，提高員工的積極性與創(chuàng)造性，增加員工的活力，充分發(fā)揮每個(gè)人的才能，做到人盡其才，從而加強(qiáng)組織競爭力，樹立良好的企業(yè)形象。
3、民營企業(yè)人力資源管理實(shí)踐日益向戰(zhàn)略人力資源管理轉(zhuǎn)變。民營企業(yè)將要面對的是新世紀(jì)激烈、反常的競爭環(huán)境，只有通過實(shí)施戰(zhàn)略人力資源管理才能保證企業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略目標(biāo)的有效實(shí)現(xiàn)。
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關(guān)鍵詞:民營中小企業(yè);家族制;企業(yè)家;治理結(jié)構(gòu);制度創(chuàng)新
Abstract:Privately-ownedsmallandmedium-sizedbusinessesarethemainbodyinprivate-ownedbusinessesinChinaandane-merginggroupwithspecialcharacteristics,anditsstateofdevelopmenthasadirectimpactontheoverallcompetitivenessoftheChineseeconomyinthefuture.Bycalculatingfirst-orderandsecond-orderderivativesofproductionfunctiontoinstitutionfunctionandanalyzingtheresults,itisindicatedthatinstitutionalfactorhasadeepimpactontheoperationanddevelopmentofprivately-ownedsmallandmedium-sizedbusinesses,andthatimprovementininstitutionalenvironmentwillgreatlyimprovetheirproductionandoperation.Forthisreason,thestrategicpatharrangementforinstitutionalinno-vationinprivately-ownedsmallandmedium-sizedbusinessesinChinais:cultivatingentrepreneurship,carryingoutpropertyrightinnovation,perfectingoperatingmechanismofenterprises,andimprovingtheexternalinstitutionalenvi-ronmentforenterpriseoperation.
Keywords:privately-ownedsmallandmedium-sizedbusiness;familysystem;entrepreneur;governingstructure;institutionalinnovation
我國經(jīng)濟(jì)體制改革的主線和目標(biāo)是建立和完善社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)體制。市場經(jīng)濟(jì)的基本制度是所有制主體和利益主體的多元化,這一基本制度使我國民營經(jīng)濟(jì)得到了很大的發(fā)展,并日益成為我國國民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分。民營中小企業(yè)是民營企業(yè)的主體,它與國有大中型企業(yè)、國有中小型企業(yè)、民營大企業(yè)都有著很大的區(qū)別,是一個(gè)具有特殊表征的新興群體。一個(gè)已經(jīng)被普遍認(rèn)同的觀點(diǎn)是,民營中小企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r將直接影響到我國經(jīng)濟(jì)未來的整體競爭力。
一、民營中小企業(yè)的特征
■(此處有公式或插圖)
特征一:普遍以家族企業(yè)形態(tài)出現(xiàn)。美國企業(yè)史學(xué)家錢德勒在系統(tǒng)考察了19世紀(jì)40年代到20世紀(jì)20年代美國的工業(yè)變革后,在《看得見的手》中為“現(xiàn)代企業(yè)”下了這樣的定義:“由一組支薪的中、高層經(jīng)理人員所管理的多單位企業(yè)即可適當(dāng)?shù)胤Q為現(xiàn)代企業(yè)”,這一定義至今仍被奉為經(jīng)典。參照錢德勤的研究思路,王宣喻等人的研究顯示,我國86%的中小私營企業(yè)股權(quán)掌握在企業(yè)主手中,而實(shí)際控制權(quán)幾乎100%掌握在企業(yè)主及其家族手中。以控制權(quán)的演變?yōu)楹诵?我國民營企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的演變與19世紀(jì)70年代美國企業(yè)的演變大致相同(見表1),區(qū)別在于美國家族企業(yè)中家族成員的工作基本上是消極性的,而我國家族企業(yè)的家族成員不僅控制著高層職位,還控制著很大一部分中層經(jīng)理職位;企業(yè)的實(shí)際控制、決策權(quán)由家族牢牢控制,外來經(jīng)理人員很難獨(dú)立做出決策。
表1民營中小企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的演變
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│企業(yè)形態(tài)企業(yè)控制權(quán)管理崗位│
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│業(yè)主制或合伙制業(yè)主或合伙人業(yè)主或合伙人│
│家庭式企業(yè)家庭成員家庭成員壟斷全部崗位│
│純家族式企業(yè)家族成員家族成員壟斷全部崗位│
│準(zhǔn)家族式企業(yè)家族成員、干親、姻親部分非關(guān)鍵崗位對外開放│
│混合家族式企業(yè)家族成員、親戚、朋友少部分關(guān)鍵崗位對外開放│
│臨界點(diǎn)外來中層經(jīng)理部分關(guān)鍵崗位對外開放│
│公眾公司職業(yè)經(jīng)理人全部崗位對外開放│
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特征二:企業(yè)家對民營中小企業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要。一種觀點(diǎn)認(rèn)為,我國民營中小企業(yè)只存在“業(yè)主”而沒有企業(yè)家,只有大企業(yè)才有企業(yè)家。這種觀點(diǎn)可輕易地被卡森和張維迎的研究駁倒。卡森在1982年發(fā)表的《企業(yè)家:一個(gè)經(jīng)濟(jì)理論》一書中指出,企業(yè)家是“擅長對稀缺資源的協(xié)調(diào)利用作出明智判斷的人”。他強(qiáng)調(diào),一個(gè)企業(yè)家如果要使自己的判斷得到支持,就必須擁有個(gè)人財(cái)富。張維迎發(fā)展了卡森的理論,進(jìn)一步指出,“當(dāng)且僅當(dāng)一個(gè)有較高經(jīng)營能力的個(gè)人同時(shí)也是資本家時(shí),他才能成為一個(gè)企業(yè)家”,即沒有個(gè)人財(cái)富的人充當(dāng)企業(yè)家無法取得別人的信任②。此觀點(diǎn)可由以下模型表達(dá):
■(此處有公式或插圖)
簡化對民營中小企業(yè)企業(yè)家能力的分析,可建立企業(yè)家才能模型:E=f(K,M),其中K表示個(gè)人財(cái)富,M表示經(jīng)營能力。
顯而易見,■(此處有公式或插圖),即企業(yè)家才能與個(gè)人財(cái)富、經(jīng)營能力成正比。在圖1中,只有處于Ⅱ中的企業(yè)家,即既有較強(qiáng)經(jīng)營能力,又有較多個(gè)人財(cái)富的企業(yè)家,才是卡森和張維迎意義上的企業(yè)家。
我國中小民營企業(yè)的發(fā)展歷程其實(shí)就是民營企業(yè)家不斷奮斗的歷程。民營企業(yè)家一手創(chuàng)辦企業(yè),并使其不斷發(fā)展壯大,是企業(yè)的靈魂,在企業(yè)中有絕對重要的地位和作用。民營企業(yè)家的素質(zhì)是中小民營企業(yè)發(fā)展最重要的前提條件,其自身的才能、人際關(guān)系、信譽(yù)等也是企業(yè)極其重要的資源。
特征三:企業(yè)產(chǎn)權(quán)單一或產(chǎn)權(quán)不清。產(chǎn)權(quán)單一體現(xiàn)在民營中小企業(yè)家族持股比例很高,而且往往不愿意接受外界的參股投資,企業(yè)所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)高度統(tǒng)一,“委托一”問題幾乎不存在。產(chǎn)權(quán)不清則體現(xiàn)在共有式的產(chǎn)權(quán)使家庭成員之間或合伙人之間財(cái)產(chǎn)關(guān)系不明確。由于業(yè)主制或合伙制企業(yè)不具備法人資格,企業(yè)的財(cái)產(chǎn)就是業(yè)主的財(cái)產(chǎn),業(yè)主對企業(yè)承擔(dān)無限連帶責(zé)任,根本談不上法人財(cái)產(chǎn)問題。另外,我國許多創(chuàng)立較早的中小民營企業(yè)在創(chuàng)立之初往往注冊為集體企業(yè),而在政策環(huán)境改善后紛紛“摘帽”,又常常陷入產(chǎn)權(quán)歸屬之爭,影響了自身的發(fā)展壯大。
特征四:治理結(jié)構(gòu)優(yōu)劣并存。與國有企業(yè)相比,民營中小企業(yè)經(jīng)受了更大的生存壓力,民營企業(yè)家也擔(dān)負(fù)了更多來自家族和自身的壓力,因而我國民營中小企業(yè)在治理結(jié)構(gòu)上比國有企業(yè)更具優(yōu)勢(不同類型企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的比較見表2)。由于企業(yè)的財(cái)產(chǎn)和企業(yè)家的個(gè)人財(cái)產(chǎn)緊密相關(guān),民營中小企業(yè)的激勵(lì)機(jī)制也十分完善。但是,由于缺乏職業(yè)經(jīng)理人,民營中小企業(yè)在人才、外部融資、企業(yè)目標(biāo)等方面的劣勢比較明顯;企業(yè)的管理缺乏制度化、規(guī)范化的程序,管理和決策有較大的隨意性;大多數(shù)民營企業(yè)家習(xí)慣于自己管理、自行決策,因而很難與中層經(jīng)理及員工平等地交流和溝通。
特征五:企業(yè)發(fā)展受到諸多外部約束。一是行業(yè)準(zhǔn)入障礙。行業(yè)準(zhǔn)入政策在不同經(jīng)濟(jì)類型之間存在著很大的差別,這使得民營中小企業(yè)在選擇行業(yè)時(shí)受到了很大限制。從目前的情況看,我國中小民營企業(yè)在行業(yè)準(zhǔn)入方面處于次國民待遇地位,實(shí)際準(zhǔn)入的行業(yè)不僅少于國有、集體企業(yè),還少于外資企業(yè)。二是不合理的稅費(fèi)負(fù)擔(dān)。由于存在著大量不規(guī)范的收費(fèi)與社會(huì)負(fù)擔(dān),我國民營中小企業(yè)的實(shí)際負(fù)擔(dān)很重,大部分民營中小企業(yè)要應(yīng)付30多個(gè)部門,上繳50種稅費(fèi),其中大部分是各種項(xiàng)目收費(fèi)。三是外部融資障礙。長期以來,我國民營中小企業(yè)的資金50%至60%靠內(nèi)部融資,自有資金比重過大。近幾年來,我國資本市場已經(jīng)形成了股票類、貸款類、債券類、基金類、項(xiàng)目融資類、財(cái)政支持類六大融資方式,但除了短期信貸以外,其它融資渠道對民營中小企業(yè)的開放度都很低。間接融資方面,我國企業(yè)信用建設(shè)一直落后于經(jīng)濟(jì)和企業(yè)規(guī)模的發(fā)展,民營中小企業(yè)也存在普遍不注重信用建設(shè)的問題;國有商業(yè)銀行存在嚴(yán)重的體制弊端,與民間投資發(fā)展相配套的中小金融機(jī)構(gòu)尚未獲得發(fā)展。直接融資方面,由于主板證券市場的進(jìn)入門坎太高,二板市場久久呼之不出,風(fēng)險(xiǎn)投資基金欠發(fā)達(dá),使我國中小民營企業(yè)的外部直接融資更加困難。
表2不同類型企業(yè)治理結(jié)構(gòu)的比較
項(xiàng)目理想企業(yè)民營中小企業(yè)公共民營企業(yè)
市場競爭壓力高高較高
產(chǎn)權(quán)人行為規(guī)范、商業(yè)化商業(yè)化規(guī)范、商業(yè)化
資本市場壓力高無高
企業(yè)目標(biāo)多元目標(biāo)利潤利潤、企業(yè)價(jià)值
人才優(yōu)勢高低高
資金供應(yīng)低成本、高額高成本、有限中等成本
激勵(lì)機(jī)制完善完善不完善
最高決策機(jī)構(gòu)董事會(huì)企業(yè)家、家族董事會(huì)
決策效率高高一般
項(xiàng)目公共國有企業(yè)行政式國有企業(yè)
市場競爭壓力高或無幾乎無
產(chǎn)權(quán)人行為非完全商業(yè)化非商業(yè)化
資本市場壓力一般無
企業(yè)目標(biāo)利潤多元目標(biāo)
人才優(yōu)勢一般低
資金供應(yīng)低成本、高額極低成本、有限
激勵(lì)機(jī)制差差
最高決策機(jī)構(gòu)董事會(huì)政府行政部門
決策效率較差差
二、制度因素影響:基于生產(chǎn)函數(shù)和制度函數(shù)的分析
制度主義是當(dāng)代經(jīng)濟(jì)學(xué)現(xiàn)實(shí)主義潮流中影響最大的流派,其中的新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)重在研究現(xiàn)實(shí)世界中的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象,研究的重點(diǎn)則強(qiáng)調(diào)對現(xiàn)實(shí)約束條件進(jìn)行實(shí)際調(diào)查。在這里,我們借鑒新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)派的研究方法,由生產(chǎn)函數(shù)入手研究制度因素對民營中小企業(yè)的影響。
現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)學(xué)認(rèn)為,生產(chǎn)要素一般包括勞動(dòng)、土地、資本和企業(yè)家才能;知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代的來臨使科學(xué)技術(shù)也成為一種極其重要的生產(chǎn)要素。因而,民營中小企業(yè)的生產(chǎn)函數(shù)為:
Q=f(L,K,E,M,T)
其中,L表示勞動(dòng)的投入,K為資本的投入,E為生產(chǎn)中土地的投入,M代表企業(yè)家才能,而T則代表技術(shù)的投入。假設(shè)Q不是固定比例生產(chǎn)函數(shù),生產(chǎn)要素是稀缺的,任一種生產(chǎn)要素投入的增加都會(huì)使Q增加;而且任一種生產(chǎn)要素的投入對民營中小企業(yè)的生產(chǎn)都是不可或缺的,因此有:
1.■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖)
2.當(dāng)且僅當(dāng)L=0,K=0,E=0,M=0或T=0時(shí),Q=0
民營中小企業(yè)和其他類型的企業(yè)一樣處于特定的制度環(huán)境下,改革開放以來制度因素對民營中小企業(yè)的影響尤為明顯。設(shè)各種制度因素的函數(shù)可綜合表示為F=f(Z),制度因素對民營中小企業(yè)的影響可由■(此處有公式或插圖)表示,將■(此處有公式或插圖)展開可得:
■(此處有公式或插圖)
當(dāng)制度環(huán)境改善時(shí),勞動(dòng)的投入和使用處于更加有利的環(huán)境,使用效率、投入產(chǎn)出比將進(jìn)一步提高,因而■(此處有公式或插圖),同理可知■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖);因此■(此處有公式或插圖)。
求Q對F的二階導(dǎo)可得:
■(此處有公式或插圖)
近年來,新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)的研究表明,制度基礎(chǔ)對企業(yè)的發(fā)展十分重要,制度因素同樣是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營必需的一種生產(chǎn)要素。由生產(chǎn)要素之間的邊際技術(shù)替代率遞減規(guī)律可知,■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),■(此處有公式或插圖),因此■(此處有公式或插圖)。這說明制度環(huán)境的改善會(huì)使民營中小企業(yè)的生產(chǎn)狀況改善,但這種改善的速率將會(huì)越來越小。根據(jù)以上分析,可用圖2表示民營中小企業(yè)生產(chǎn)函數(shù)與制度因素的關(guān)系:Q-Z曲線是一條向上傾斜的曲線(■(此處有公式或插圖)),而且是下凹的(■(此處有公式或插圖))。
■(此處有公式或插圖)
三、民營中小企業(yè)制度創(chuàng)新的戰(zhàn)略路徑安排
無論在我國還是在發(fā)達(dá)的工業(yè)化國家,家族式民營中小企業(yè)的存在和發(fā)展都與一定的歷史階段、社會(huì)發(fā)展?fàn)顩r、社會(huì)文化特征密切相關(guān)。家族企業(yè)作為現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)中企業(yè)生態(tài)群體的母體和重要的企業(yè)組織形態(tài),其治理結(jié)構(gòu)優(yōu)劣并存;全盤否定民營中小企業(yè)的家族治理模式,就等于了當(dāng)前我國民營經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ),這是不可取的。民營中小企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的演變有一個(gè)特定的歷史過程,根據(jù)其發(fā)展階段采用相應(yīng)的治理結(jié)構(gòu),才能使其生命力不斷延伸,而現(xiàn)代企業(yè)制度并不適合我國大多數(shù)民營中小企業(yè)的現(xiàn)實(shí)狀況。
創(chuàng)新體系包括理論創(chuàng)新、制度創(chuàng)新、科技創(chuàng)新和文化創(chuàng)新等各方面。在創(chuàng)新體系中,制度創(chuàng)新以理論創(chuàng)新為前提,但對其他各方面的創(chuàng)新具有保障作用。目前我國民營中小企業(yè)的制度環(huán)境還很不完善,制度環(huán)境的改善將使我國民營中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況得到很大的改善。只有堅(jiān)持制度創(chuàng)新,積極改善現(xiàn)存體制和企業(yè)內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)中的各種制約因素,使民營中小企業(yè)的創(chuàng)造力和生產(chǎn)力與制度框架在交互作用中不斷演進(jìn),才能使企業(yè)跨上新的發(fā)展平臺(tái),順利完成企業(yè)形態(tài)的轉(zhuǎn)變,實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。當(dāng)前,我國民營中小企業(yè)的制度創(chuàng)新應(yīng)主要集中在以下方面:
1.培育企業(yè)家精神。由于企業(yè)家的素質(zhì)決定了我國廣大中小民營企業(yè)的素質(zhì)和發(fā)展,因而民營中小企業(yè)制度創(chuàng)新中最重要的就是企業(yè)家自身的創(chuàng)新。企業(yè)家創(chuàng)新的途徑有三個(gè):第一,加強(qiáng)對企業(yè)家的人力資本投資。企業(yè)家可以通過系統(tǒng)學(xué)習(xí)先進(jìn)的管理知識(shí)來提升自己的經(jīng)營、管理能力,如主動(dòng)參加培訓(xùn)、進(jìn)修MBA、自我學(xué)習(xí)等。第二,堅(jiān)持“干中學(xué)”,不斷地用科學(xué)的方法歸納總結(jié)自己的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn),從實(shí)踐中體會(huì)、感悟企業(yè)經(jīng)營管理之道。第三,適時(shí)引進(jìn)職業(yè)經(jīng)理人。民營中小企業(yè)家可在時(shí)機(jī)成熟時(shí)引進(jìn)職業(yè)經(jīng)理人,給予其一定的資本所有權(quán),自己則保留控制權(quán)和剩余索取權(quán)。
企業(yè)家精神能對民營中小企業(yè)的經(jīng)營哲學(xué)、價(jià)值理念產(chǎn)生極大的影響,因而培育企業(yè)家精神是民營中小企業(yè)制度創(chuàng)新和企業(yè)家創(chuàng)新的核心內(nèi)容。進(jìn)一步強(qiáng)化企業(yè)家的實(shí)干精神、創(chuàng)新精神、不屈不撓、逆流而上的精神,對民營中小企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展十分重要。
2.進(jìn)行產(chǎn)權(quán)制度創(chuàng)新。眾多學(xué)者的研究表明,清晰合理的產(chǎn)權(quán)制度是企業(yè)制度創(chuàng)新的突破口,產(chǎn)權(quán)不清會(huì)導(dǎo)致人們熱衷于瓜分企業(yè)而喪失關(guān)注企業(yè)效率的責(zé)任心。我國民營中小企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度創(chuàng)新的重點(diǎn)是:第一,明晰企業(yè)產(chǎn)權(quán)。明晰民營中小企業(yè)產(chǎn)權(quán)包括兩方面的內(nèi)容,一方面要在法律法規(guī)和有關(guān)政策的框架下逐步實(shí)現(xiàn)與公有產(chǎn)權(quán)的分離,即創(chuàng)業(yè)初期采用集體企業(yè)形態(tài)的民營中小企業(yè)要在科學(xué)核算的基礎(chǔ)上真正“摘帽”;另一方面是逐步實(shí)現(xiàn)企業(yè)產(chǎn)權(quán)與企業(yè)家或家族財(cái)產(chǎn)的分離,為引入家族外部投資、鼓勵(lì)人才以技術(shù)和管理才能入股、實(shí)現(xiàn)企業(yè)形態(tài)的進(jìn)一步轉(zhuǎn)變創(chuàng)造條件。第二,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)權(quán)多元化。封閉式的單一產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)雖然使民營中小企業(yè)保持了高效的激勵(lì)機(jī)制與決策效率,但隨著企業(yè)的發(fā)展壯大,其弊端也日漸顯現(xiàn)。單一產(chǎn)權(quán)使企業(yè)家或其家族承擔(dān)了很高的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn),限制了企業(yè)的規(guī)模,不利于企業(yè)實(shí)現(xiàn)企業(yè)形態(tài)的轉(zhuǎn)換,更不利于企業(yè)向現(xiàn)代企業(yè)轉(zhuǎn)變,而積極引入外部投資,實(shí)現(xiàn)產(chǎn)權(quán)多元化,是民營中小企業(yè)做大做強(qiáng)的必由之路。第三,實(shí)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)合理化。目前,我國大多數(shù)中小民營企業(yè)內(nèi)部產(chǎn)權(quán)的“分散”仍局限在家族成員之間,通過在企業(yè)內(nèi)部合理分配股權(quán),吸納職業(yè)經(jīng)理人和技術(shù)骨干的股份并適當(dāng)送股,進(jìn)行股權(quán)激勵(lì),能使其增強(qiáng)主人翁意識(shí);實(shí)行員工持股,能使員工獲得勞動(dòng)收入之外的資本收益,增強(qiáng)企業(yè)的凝聚力和向心力;企業(yè)家或家族則能在相對股權(quán)降低的同時(shí)增加股份的絕對份額,從而提高收益的絕對額度。
3.健全企業(yè)運(yùn)行機(jī)制。美國學(xué)者詹姆斯.柯林斯在其《基業(yè)長青》一書中指出,真正優(yōu)秀的企業(yè)不是依賴優(yōu)秀的企業(yè)家,而是依靠讓企業(yè)家、經(jīng)理人各司其職的企業(yè)運(yùn)行機(jī)制;健全的企業(yè)運(yùn)行機(jī)制,能使中小民營企業(yè)更換數(shù)代企業(yè)家而經(jīng)久不衰。健全機(jī)制有兩方面內(nèi)容,一方面要健全企業(yè)內(nèi)部運(yùn)行機(jī)制,通過董事會(huì)、職代會(huì)、監(jiān)事會(huì)等機(jī)構(gòu)強(qiáng)化對企業(yè)家的約束,提高決策的科學(xué)性,并健立一整套適應(yīng)現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的企業(yè)管理機(jī)制,如財(cái)務(wù)機(jī)制、技術(shù)創(chuàng)新機(jī)制、人力資源管理機(jī)制等;另一方面要健全企業(yè)外部約束機(jī)制,包括產(chǎn)品市場、要素市場、資本市場等,加強(qiáng)對企業(yè)的約束。有效的市場機(jī)制能迅速反映企業(yè)任何合理或不合理的行為,并對企業(yè)進(jìn)行“糾錯(cuò)”,增強(qiáng)企業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的能力。
4.改善企業(yè)經(jīng)營的外部制度環(huán)境。政府應(yīng)積極采取措施為中小民營企業(yè)的發(fā)展消除外部制度障礙。第一,實(shí)行公平的行業(yè)準(zhǔn)入政策。目前,我國正逐步取消各種外資準(zhǔn)入限制和壁壘,逐步對外資開放外貿(mào)、金融、保險(xiǎn)、證券、電信等服務(wù)業(yè)領(lǐng)域,在向外資開放這些領(lǐng)域的同時(shí),也應(yīng)向中小民營企業(yè)開放,除了關(guān)系國家安全和必須由國家壟斷的行業(yè)以外,其他行業(yè)都應(yīng)允許民營中小企業(yè)進(jìn)入。第二,減輕民營中小企業(yè)的稅費(fèi)負(fù)擔(dān)。一方面,各級政府應(yīng)該規(guī)范對民營中小企業(yè)的收費(fèi),對于有關(guān)的收費(fèi)科目要進(jìn)行清理和規(guī)范,調(diào)整不公平的收費(fèi)政策,堅(jiān)決禁止不合理收費(fèi)。另一方面,凡是國有企業(yè)、外資企業(yè)可以享受的各項(xiàng)稅費(fèi)減免政策,民營中小企業(yè)也應(yīng)當(dāng)享受。對國家鼓勵(lì)民間資本投資的項(xiàng)目,可以讓民營中小企業(yè)在固定資產(chǎn)折舊、新產(chǎn)品開發(fā)費(fèi)用計(jì)入成本、基礎(chǔ)設(shè)施配套費(fèi)減免、土地租用費(fèi)付款和用地價(jià)格等方面享受到相應(yīng)的優(yōu)惠。第三,改善民營中小企業(yè)外部融資環(huán)境。社會(huì)信用建設(shè)是改善民營中小企業(yè)外部融資環(huán)境的前提,要建立完善的企業(yè)信用評估體系和企業(yè)信用調(diào)查體系,通過社會(huì)評價(jià)力量對各民營中小企業(yè)的信用能力進(jìn)行客觀公正的評價(jià),推進(jìn)企業(yè)外生性信用建設(shè);健全企業(yè)的財(cái)務(wù)制度和審計(jì)制度,加強(qiáng)企業(yè)的內(nèi)部控制和管理,不斷進(jìn)行科技開發(fā)和創(chuàng)新,以提高企業(yè)的信用能力,推進(jìn)企業(yè)的內(nèi)生性信用建設(shè)。此外,發(fā)展中小金融機(jī)構(gòu)、改善商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)對民營中小企業(yè)的服務(wù)、設(shè)立為民營中小企業(yè)服務(wù)的政策性金融機(jī)構(gòu)可以顯著改善民營中小企業(yè)的外部間接融資環(huán)境,而盡快建成二板市場、大力發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)投資基金將會(huì)大大改善民營中小企業(yè)的外部直接融資環(huán)境。
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關(guān)鍵詞：家族；泛家族企業(yè)；新創(chuàng)企業(yè)；民營經(jīng)濟(jì)
中圖分類號：F27 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號：1001-828X（2012）12-0-01
一、家族創(chuàng)業(yè)的廣泛性和重要意義
改革開放以來，我國民營企業(yè)以其頑強(qiáng)的生命力擠身于社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展大潮流中，占據(jù)了國民經(jīng)濟(jì)的半壁江山。據(jù)全國工商聯(lián)的調(diào)研結(jié)果顯示：截至2011年底，我國民營企業(yè)超過900萬戶，占全國企業(yè)總數(shù)的71%；而在這些民營企業(yè)中，家族企業(yè)是一種最主要的創(chuàng)立形式。因?yàn)樵谄髽I(yè)創(chuàng)立初期通常面臨著資金短缺、信任缺失、交易成本過高等問題，創(chuàng)業(yè)者往往會(huì)選擇以資本和利益為紐帶，與有血緣、親緣關(guān)系的家族成員，或與同道朋友的泛家族成員共同攜手投資創(chuàng)建新企業(yè)。
二、兩種創(chuàng)業(yè)模式的共同特點(diǎn)
創(chuàng)業(yè)者無論選擇全家奮斗還是朋友合伙的模式，都有助于創(chuàng)業(yè)初期獲得一定的融資便利和較低的成本支持。在融資方面，靠向親朋好友借錢起家往往是我國家族企業(yè)融資來源的最初渠道。據(jù)調(diào)查，我國創(chuàng)業(yè)資金的來源渠道依次是家庭成員、朋友/鄰居、其他親屬、金融機(jī)構(gòu)和同事，來自于本人勞動(dòng)經(jīng)營積累和親友借款資金開辦的私營企業(yè)達(dá)到了72.6%。在新企業(yè)剛組建經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)偏大的時(shí)候，家族資金的介入實(shí)際上承擔(dān)了風(fēng)險(xiǎn)投資的作用，憑借家族成員之間特有的血緣關(guān)系、類血緣關(guān)系、親緣關(guān)系及相關(guān)的社會(huì)網(wǎng)絡(luò)資源，能夠幫助企業(yè)以較低的成本迅速聚集創(chuàng)業(yè)資本金。如“吉利”的起家，就是由身處創(chuàng)業(yè)者云集地浙江的李書福攏聚兄弟、族人等有錢出錢，有力出力，逐步創(chuàng)辦起來的。
在新創(chuàng)企業(yè)運(yùn)作成本方面，親戚朋友共同奮斗的家族式運(yùn)作無疑帶來了更低的運(yùn)營成本。在我國特定經(jīng)濟(jì)環(huán)境來看，經(jīng)濟(jì)體制環(huán)境劇烈變革、信用環(huán)境有待建立，依靠家族資金和家族成員的勞動(dòng)力與關(guān)系網(wǎng)而創(chuàng)立的家族企業(yè)，家族關(guān)系成為最現(xiàn)成的非正式組織資源，成員以低于市場薪金水平為企業(yè)服務(wù)，不僅有利于前期降低生產(chǎn)、協(xié)調(diào)和信任成本，也幫助企業(yè)降低了交易成本。我國許多成功的私營企業(yè)在創(chuàng)業(yè)初期都曾或多或少地借助過這一形式，完成財(cái)富的原始積累。例如天通股份公司成立的初期，潘建清能全心拓展企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)，是因?yàn)橛懈赣H潘廣通在背后默默制定公司制度的支持。另一案例是由吳斌朋友七人組建的大學(xué)生創(chuàng)業(yè)團(tuán)隊(duì)，創(chuàng)業(yè)之初因資金不足，采取搭伙共同奮斗的模式，辦公、會(huì)議、吃飯、睡覺所有的活動(dòng)都在同租的小屋里進(jìn)行，終于靠團(tuán)隊(duì)協(xié)作的低成本啟動(dòng)，實(shí)現(xiàn)了銳爾生物科技公司的創(chuàng)辦和發(fā)展。
三、兩種創(chuàng)業(yè)模式的差異比較
在我國家族企業(yè)初創(chuàng)時(shí)期，選擇全家奮斗或朋友合伙的不同創(chuàng)業(yè)方式，在信任、對模糊產(chǎn)權(quán)的容忍度、和選擇的靈活性方面卻有所區(qū)別。
在信任方面，基于血緣、親緣紐帶的親戚的信任關(guān)系相對更加穩(wěn)固，創(chuàng)業(yè)初期血緣關(guān)系的存在，能夠穩(wěn)定合作關(guān)系。如馬克思?韋伯所說：“在中國，一切信任、一切商業(yè)關(guān)系的基石明顯地建立在親戚關(guān)系或親戚式的純粹個(gè)人關(guān)系上面”。我國的信任度較低，信任的形成與合作擴(kuò)展的基本條件便是彼此之間的關(guān)系特征。有家族觀念的約束，信任度一開始就能達(dá)到一定水平，而朋友合伙創(chuàng)業(yè)中如果單靠雙方有限的信任關(guān)系作為合作基礎(chǔ)就不夠牢靠。例如“超級解霸”的發(fā)明人梁肇新最初創(chuàng)辦豪杰公司的時(shí)候，帶有“反家族情結(jié)”的梁并沒有想讓妻子加入，而是叫上了幾個(gè)平日里志趣相投的同事、朋友參股，可后來在合作中發(fā)現(xiàn)，他們不能真正和他一心一意創(chuàng)立事業(yè)，直到后來任用妻子王周宇，才使企業(yè)開始走上正軌。梁肇新認(rèn)為，在目前國內(nèi)創(chuàng)業(yè)環(huán)境還不理想的情況下，只有自己的家人才可能不計(jì)得失共度難關(guān)。朋友創(chuàng)業(yè)中的二元結(jié)構(gòu)是相對脆弱的，二元結(jié)構(gòu)需要雙方具有相當(dāng)?shù)男湃魏桶菪裕@比起父子、兄弟、夫妻等有親戚關(guān)系的創(chuàng)業(yè)者稍有劣勢。
在模糊產(chǎn)權(quán)的容忍度方面，全家奮斗和朋友合伙的創(chuàng)業(yè)者也有所不同。家族企業(yè)創(chuàng)立初期普遍存在著產(chǎn)權(quán)模糊的問題，對于產(chǎn)權(quán)模糊的容忍程度親人之間是大大高于朋友的。最典型是案例希望集團(tuán)的劉永好四兄弟在最初創(chuàng)業(yè)時(shí)，兄弟們不計(jì)較位置和利益，只在良種場領(lǐng)一些微薄的生活費(fèi)，把資金不斷滾動(dòng)投入，才特別有助于企業(yè)在創(chuàng)立初期成長壯大。如果他們過早地明確利益規(guī)則，反而容易患得患失，難以形成共同目標(biāo)。在產(chǎn)權(quán)第一次明確劃分時(shí)，兄弟四人也并未按創(chuàng)業(yè)初期各自作用的大小和出資來衡量，手足親情起到了關(guān)鍵作用，劃分資產(chǎn)沒有惹出爭執(zhí)。新興家族企業(yè)大多在產(chǎn)權(quán)上模糊不清，一般以共同利益淹沒個(gè)人利益，而親情紐帶往往高于資產(chǎn)紐帶，所以家人創(chuàng)業(yè)比起朋友合伙對產(chǎn)權(quán)模糊的容忍度更高。
在選擇的靈活性方面，朋友合伙創(chuàng)業(yè)是更靈活的。朋友組建的合伙團(tuán)隊(duì)既不像親戚合作那樣會(huì)受到創(chuàng)業(yè)者能力、素質(zhì)等問題的局限，在責(zé)權(quán)利的劃分及管理上，又比父子、兄弟等親戚創(chuàng)業(yè)更多幾分理性和約束。在較好地實(shí)現(xiàn)合伙人團(tuán)隊(duì)的權(quán)利配置和利益分配問題后，朋友合伙的企業(yè)可以靈活地選擇配合角色、實(shí)現(xiàn)資源互補(bǔ)。例如，富力地產(chǎn)的兩位董事長實(shí)現(xiàn)了“聯(lián)席董事長”、“雙老板制”的配合，有著政府工作經(jīng)歷的張力負(fù)責(zé)前期拿地、工程開發(fā)及管理，香港大學(xué)數(shù)學(xué)系畢業(yè)的李思廉則負(fù)責(zé)財(cái)務(wù)和銷售，分工明確，優(yōu)勢互補(bǔ)。華帝燃?xì)獾钠呶粍?chuàng)業(yè)者也突破了家族式創(chuàng)業(yè)與合作模式所必須滿足的約束性條件，在文化認(rèn)同、資源互補(bǔ)、目標(biāo)一致和合作資格相匹配的條件下，靈活實(shí)現(xiàn)了朋友合伙創(chuàng)業(yè)的無縫組合。
四、家族與泛家族創(chuàng)業(yè)特點(diǎn)總結(jié)
我國的“家文化”源遠(yuǎn)流長，中國特色的傳統(tǒng)親緣關(guān)系為家族企業(yè)的誕生和發(fā)展奠定了客觀基礎(chǔ)，以血緣或哥兒們義氣為紐帶的家族或泛家族企業(yè)在成立初期，有著銷售任務(wù)導(dǎo)向、產(chǎn)權(quán)和控制權(quán)的高度統(tǒng)一、責(zé)權(quán)利體系還不夠明確等特點(diǎn)。全家奮斗或朋友合伙的家族企業(yè)，有助于解決創(chuàng)業(yè)之初的資金問題和推動(dòng)企業(yè)低成本快速發(fā)展，并在信任、對模糊產(chǎn)權(quán)的容忍度、和選擇方面有著不同的靈活性。在新創(chuàng)企業(yè)創(chuàng)業(yè)初期，家族企業(yè)特有的凝聚力掩蓋了其它方面的弊端，家族邏輯超越了利益至上的商業(yè)原則。
參考文獻(xiàn)：
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關(guān)鍵詞：西部；私營企業(yè)；財(cái)務(wù)管理
中圖分類號：F275.2 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1673-291X（2012）13-0117-02
隨著中國多元化經(jīng)濟(jì)的逐步形成，私營經(jīng)濟(jì)已經(jīng)成為社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一個(gè)重要組成部分。私營企業(yè)為西部經(jīng)濟(jì)的發(fā)展做出了重大貢獻(xiàn)的同時(shí)，卻也處于“高出生與高死亡率”狀態(tài)。影響西部私營企業(yè)發(fā)展的因素很多，財(cái)務(wù)管理水平低下是影響其發(fā)展的一個(gè)重要內(nèi)部因素。因此，加強(qiáng)西部私營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作，提高財(cái)務(wù)管理水平，是促進(jìn)其可持續(xù)發(fā)展的保障。
一、西部私營企業(yè)財(cái)務(wù)管理現(xiàn)狀
總體來說，西部私營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平普遍不高，對于籌資、投資、分配等財(cái)務(wù)管理活動(dòng)缺少科學(xué)規(guī)范的決策程序，許多高層管理人員將財(cái)務(wù)管理狹隘地理解為融資，認(rèn)為有了資金則無所不能，管理思想落后，管理目標(biāo)短期化，現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理理念意識(shí)淡薄。具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：
（一）“家族式”特征明顯
一些私營企業(yè)采用的是“家族式”管理，在財(cái)務(wù)管理方面表現(xiàn)出了濃厚的“家族”色彩：由自家人掌管財(cái)政大權(quán)，如丈夫既是投資者又是經(jīng)營者，妻子是會(huì)計(jì)或出納，或者由親戚或朋友做會(huì)計(jì)。這主要?dú)w結(jié)于私營企業(yè)主重經(jīng)營輕管理的觀念，沒有意識(shí)到財(cái)務(wù)管理的重要性，而只是一味地認(rèn)為，企業(yè)是自己開的，責(zé)任是自己承擔(dān)的，掙錢多少是自己的，與其制定嚴(yán)格的財(cái)務(wù)管理制度，不如把主要精力集中在生產(chǎn)和銷售上，無形中混淆了法人與自然人的概念與區(qū)別。這種“家族式”的管理方式當(dāng)企業(yè)發(fā)展到一定規(guī)模時(shí)必然會(huì)帶來負(fù)面影響，導(dǎo)致企業(yè)管理人員職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂。
（二）會(huì)計(jì)信息失真
在一些西部私營企業(yè)，經(jīng)營者或管理者對現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念淡薄，他們錯(cuò)誤地認(rèn)為財(cái)務(wù)管理就是記賬、算賬和報(bào)賬，提高企業(yè)效益要靠做業(yè)務(wù)來實(shí)現(xiàn)。這種觀念不僅無視財(cái)務(wù)信息對企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的指導(dǎo)作用，而且也導(dǎo)致了對財(cái)務(wù)人員的不重視。許多老板往往不愿高薪聘請財(cái)務(wù)專業(yè)人才，低薪聘來的大多是未經(jīng)正規(guī)專業(yè)培訓(xùn)的，或者是缺乏理財(cái)能力和經(jīng)驗(yàn)的人員，在實(shí)際操作中出現(xiàn)許多錯(cuò)誤，假賬、錯(cuò)賬屢屢發(fā)生，企業(yè)會(huì)計(jì)信息失真現(xiàn)象較為嚴(yán)重。另一方面，為了達(dá)到逃稅等目的，企業(yè)經(jīng)營者指使或強(qiáng)令會(huì)計(jì)人員編造會(huì)計(jì)憑證、會(huì)計(jì)賬簿和其他會(huì)計(jì)資料，改變會(huì)計(jì)處理方法瞞報(bào)收入、亂攤成本費(fèi)用，隨意調(diào)整利潤，提供虛假財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告，從而造成會(huì)計(jì)信息失真。無法為財(cái)務(wù)管理提供真實(shí)可靠的信息資料，難以為企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展提供決策依據(jù)。
（三）財(cái)務(wù)管理與核算粗放
內(nèi)部牽制制度不嚴(yán)格。崗位分工不明確，職責(zé)不清，沒有形成互相制約的手段。許多企業(yè)賬目設(shè)置不全，會(huì)計(jì)科目混亂，出現(xiàn)只有一本總賬和一本明細(xì)賬，甚至制造業(yè)中沒有“制造成本”這一賬戶。對財(cái)產(chǎn)物資與庫存現(xiàn)金不經(jīng)常盤點(diǎn)，賬簿記錄與實(shí)物、款項(xiàng)不核對，即使庫存出現(xiàn)了跑、冒、滴、漏的現(xiàn)象也沒有察覺。造成資產(chǎn)損失嚴(yán)重，使用效率較低，不能發(fā)揮應(yīng)有的作用，嚴(yán)重影響了資產(chǎn)經(jīng)營獲利能力。
（四）投融資存在難度
雖然西部地區(qū)建立了較為獨(dú)立的、多渠道的融資體系，但是，由于私營企業(yè)的貸款特點(diǎn)與銀行的貸款原則相悖，致使西部私營企業(yè)往往很難獲得銀行貸款。融資難、擔(dān)保難成為一大制約因素。盡管有些私營企業(yè)有很好的項(xiàng)目，但由于缺乏資金，又無正常渠道貸款，無法進(jìn)行進(jìn)一步的研制和開發(fā)，使企業(yè)發(fā)展停滯不前。另外，有些西部私營企業(yè)自身規(guī)模較小，貸款投資所占的比例比大企業(yè)多，所面臨的風(fēng)險(xiǎn)也更大，所以他們總是盡快收回投資，很少考慮擴(kuò)展自身規(guī)模，由此削弱了自身市場競爭力。
（五）財(cái)務(wù)控制體系不健全
一些私營企業(yè)缺乏完善科學(xué)的財(cái)務(wù)控制系統(tǒng)，企業(yè)的監(jiān)督和控制主要依據(jù)人盯人的土辦法，不是依據(jù)制度進(jìn)行考核和評價(jià)，而是依靠裙帶關(guān)系、親屬親信老板監(jiān)控，不能適應(yīng)現(xiàn)代企業(yè)管理的要求。具體表現(xiàn)在：現(xiàn)金管理不科學(xué)，或者現(xiàn)金閑置，沒有進(jìn)入到企業(yè)生產(chǎn)周轉(zhuǎn)，導(dǎo)致機(jī)會(huì)成本加大。或者現(xiàn)金短缺，無法應(yīng)對經(jīng)營所需；應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度慢，造成大量的資金占用；存貨周轉(zhuǎn)周期長，造成資金呆滯，這些都影響了企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)。
另外，必要的財(cái)務(wù)分析有利于指導(dǎo)私營企業(yè)主或經(jīng)營者決策企業(yè)的經(jīng)營運(yùn)作和未來發(fā)展計(jì)劃。但是，私營企業(yè)尤其是小型私營企業(yè)，基本上沒有開展財(cái)務(wù)分析工作，一般是憑業(yè)主的個(gè)人經(jīng)驗(yàn)和感覺判斷來進(jìn)行決策。一方面是他們注重經(jīng)驗(yàn)與實(shí)務(wù)，而輕視理論與數(shù)據(jù)分析，沒有認(rèn)識(shí)到財(cái)務(wù)分析的重要性。另一方面多數(shù)私營企業(yè)的財(cái)務(wù)人員也沒有對會(huì)計(jì)報(bào)告進(jìn)行必要財(cái)務(wù)分析的專業(yè)水平。
二、完善西部私營企業(yè)財(cái)務(wù)管理的對策
（一）創(chuàng)建良好的外部環(huán)境
創(chuàng)建一個(gè)良好的外部環(huán)境是私營企業(yè)健康發(fā)展的基礎(chǔ)與前提。首先，政府應(yīng)在信用擔(dān)保、籌資融資、創(chuàng)業(yè)輔導(dǎo)、技術(shù)支持、信息咨詢、市場開拓等領(lǐng)域?qū)λ綘I企業(yè)進(jìn)行統(tǒng)一的管理和服務(wù)；其次，努力消除對私營企業(yè)的歧視和限制，引導(dǎo)其步入公正有序、平等競爭的發(fā)展軌跡，創(chuàng)造一個(gè)良好的社會(huì)環(huán)境，為銀企搭建合作的平臺(tái)，解決融資難問題；最后，完善會(huì)計(jì)信息監(jiān)督體系，強(qiáng)化監(jiān)督手段，嚴(yán)格落實(shí)企業(yè)法人會(huì)計(jì)資料合法性、真實(shí)性應(yīng)負(fù)的法律責(zé)任。
（二）明確財(cái)務(wù)管理目標(biāo)
業(yè)主的管理理念直接影響到財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的開展以及財(cái)務(wù)管理人員的選拔使用。因此，要用現(xiàn)代的財(cái)務(wù)管理理念武裝業(yè)主的頭腦，使其轉(zhuǎn)變觀念，認(rèn)識(shí)到財(cái)務(wù)管理在企業(yè)發(fā)展中具有重要的戰(zhàn)略地位；營造以人為本的企業(yè)文化氛圍，吸引高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人才；建立健全財(cái)務(wù)管理人員的激勵(lì)機(jī)制，充分調(diào)動(dòng)管理人員理財(cái)?shù)姆e極性、創(chuàng)造性，切實(shí)提高西部私營企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平。
（三）提高財(cái)務(wù)人員素質(zhì)
企業(yè)應(yīng)該確立以人為本的理念，努力建設(shè)和造就高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理隊(duì)伍。一方面，業(yè)主和管理人員應(yīng)積極地學(xué)習(xí)會(huì)計(jì)法律、法規(guī)、制度，熟悉國家的財(cái)經(jīng)法規(guī)和財(cái)務(wù)制度，從而為依法做好會(huì)計(jì)工作，提高企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平創(chuàng)造良好環(huán)境；另一方面，對財(cái)會(huì)人員進(jìn)行財(cái)會(huì)與法制知識(shí)培訓(xùn)。財(cái)會(huì)人員應(yīng)當(dāng)精通會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)，持證上崗，嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)等財(cái)經(jīng)法規(guī)和財(cái)務(wù)制度。
（四）設(shè)立財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度
不成規(guī)矩?zé)o以成方圓，通過設(shè)立財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度，力求做到有章可循。私營企業(yè)應(yīng)結(jié)合本企業(yè)的實(shí)際，從財(cái)務(wù)管理體制、資金籌措管理、存貨管理、固定資產(chǎn)管理、項(xiàng)目投資管理、產(chǎn)權(quán)交易管理、成本費(fèi)用管理、利潤分配管理、內(nèi)部牽制制度、財(cái)務(wù)分析、財(cái)務(wù)報(bào)告等方面，建立起一系列規(guī)章制度，做到有制度可依。財(cái)務(wù)管理中有些問題并不復(fù)雜，關(guān)鍵在于“為”和“不為”，“做”與“不做”，比如有些公司出臺(tái)的制度很多，但真正按制度執(zhí)行的很少，因此，執(zhí)行制度應(yīng)做到必嚴(yán)。
（五）建立財(cái)務(wù)指標(biāo)體系
西部私營企業(yè)應(yīng)因地制宜地建立一套科學(xué)適用的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系，在企業(yè)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，對企業(yè)的贏利能力、償債能力、運(yùn)營能力等指標(biāo)進(jìn)行分析評判，及時(shí)考核企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，及時(shí)掌握各項(xiàng)財(cái)務(wù)計(jì)劃和財(cái)務(wù)指標(biāo)的完成情況，從而有利于業(yè)主做出正確地決策；另外，成本分析是財(cái)務(wù)指標(biāo)體系的一項(xiàng)重要內(nèi)容，只有對影響成本的因素作出正確的分析，才能降低消耗，從而提高經(jīng)濟(jì)效益。
通過上述措施的建立健全，可以為西部私營企業(yè)財(cái)務(wù)管理營造一個(gè)和諧的內(nèi)外部環(huán)境，全面提高西部私營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平，從而促進(jìn)西部私營企業(yè)健康、有序的發(fā)展，為西部經(jīng)濟(jì)的發(fā)展作出更大的貢獻(xiàn)。
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[7] 李成楠.私營企業(yè)財(cái)務(wù)管理芻議[J].財(cái)會(huì)通訊，2009，(4):11-12.
【關(guān)鍵詞】金融危機(jī) 民營企業(yè) 財(cái)務(wù)管理
財(cái)務(wù)管理是企業(yè)管理的重要組成部分，它是根據(jù)財(cái)經(jīng)法規(guī)制度，按照財(cái)務(wù)管理原則，組織企
業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)，處理財(cái)務(wù)關(guān)系的一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)管理工作。財(cái)務(wù)管理活動(dòng)包括資金的籌集、投放、耗費(fèi)、回收和分配五個(gè)方面。資金的籌集制約著企業(yè)的規(guī)模和發(fā)展；資金的投放決定著企業(yè)的發(fā)展方向和潛力；資金的耗費(fèi)關(guān)系著企業(yè)的生產(chǎn)成本和競爭能力；資金的回收影響企業(yè)的償債信譽(yù)和資金周轉(zhuǎn)；資金的分配決定企業(yè)的消費(fèi)和積累，以及投資者、經(jīng)營者、員工等各方利益。可見，財(cái)務(wù)管理已經(jīng)滲透在企業(yè)管理的各個(gè)方面，處于企業(yè)管理的中心地位，對企業(yè)的生存和發(fā)展起著重大作用。
一、我國民營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理現(xiàn)狀及原因分析
1.管理人員財(cái)務(wù)管理觀念落后，財(cái)務(wù)管理意識(shí)淡薄
民營企業(yè)往往重生產(chǎn)與銷售，忽視財(cái)務(wù)管理。由于缺乏專業(yè)管理人才，民營型企業(yè)往往重生產(chǎn)與銷售，輕理財(cái)與內(nèi)部管理。特別是在經(jīng)濟(jì)景氣時(shí)期，民營企業(yè)面對大量可選擇的市場機(jī)會(huì)，更容易忽視財(cái)務(wù)管理。一旦經(jīng)濟(jì)景氣狀況發(fā)生變化，市場競爭激烈，民營企業(yè)忽視財(cái)務(wù)管理所導(dǎo)致的后果就會(huì)充分暴露。因?yàn)椋?jīng)濟(jì)不景氣時(shí)期民營企業(yè)一方面會(huì)受存貨積壓和應(yīng)收賬款膨脹的困擾，另一方面卻有會(huì)面臨籌措短期資金的困難。
多數(shù)民營企業(yè)家尚未建立起諸如時(shí)間價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際成本、機(jī)會(huì)成本等科學(xué)管理的概念。這一切反映在財(cái)務(wù)管理目標(biāo)上，就是未能確立起成本控制與資源優(yōu)化配置的思想；反映在財(cái)務(wù)管理實(shí)踐中，便是滋生了許多不科學(xué)的做法，比如：籌資時(shí)不權(quán)衡資本成本，不考慮資本結(jié)構(gòu)；投資時(shí)不測算風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬，不分析現(xiàn)金流量。在多數(shù)民營企業(yè)中，財(cái)務(wù)管理意識(shí)淡薄，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者集權(quán)現(xiàn)象嚴(yán)重，并且對于財(cái)務(wù)管理的理論方法缺乏應(yīng)有的認(rèn)識(shí)和研究，致使其職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂，財(cái)務(wù)監(jiān)控不嚴(yán)，會(huì)計(jì)信息失真等。
2.會(huì)計(jì)核算工作能力薄弱，機(jī)構(gòu)不健全
受到組織成本、生產(chǎn)規(guī)模和人才資源等方面的限制，民營企業(yè)的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)非常簡單，專業(yè)性很不強(qiáng)，內(nèi)部控制較弱。民營企業(yè)的會(huì)計(jì)核算工作力量薄弱，會(huì)計(jì)制度通常不能健全。由于對優(yōu)秀財(cái)務(wù)管理人員的吸引力不大，財(cái)會(huì)人員業(yè)務(wù)素質(zhì)欠佳，導(dǎo)致最高決策者難于進(jìn)行正確認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)管理和財(cái)務(wù)分析的作用，忽略生產(chǎn)、管理與效益的關(guān)系。
為數(shù)不少的小企業(yè)根本不設(shè)會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)，也沒有委托記賬機(jī)構(gòu)記賬。有的雖設(shè)會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)卻形同虛設(shè)。較為典型的是老板娘任出納掌握財(cái)政大權(quán)，只聘一個(gè)記賬員記賬，或者任人唯親。會(huì)計(jì)機(jī)構(gòu)不健全，導(dǎo)致財(cái)務(wù)管理制度的缺失。除一些較大型或由國有企業(yè)改制轉(zhuǎn)型的民營企業(yè)外，多數(shù)民營企業(yè)缺乏完善的財(cái)務(wù)管理制度，如內(nèi)部財(cái)務(wù)牽制制度、稽核制度、定額管理制度、計(jì)量驗(yàn)收制度、財(cái)務(wù)清查制度、成本核算制度、財(cái)務(wù)收支審批制度等基本的財(cái)務(wù)管理制度，這些制度或殘缺不全或徒有其名。
3.缺乏內(nèi)部控制制度，隨意性較大，會(huì)計(jì)信息失真
與大型企業(yè)相比，民營企業(yè)管理水平和與此相關(guān)的資金周轉(zhuǎn)率較低，民營型企業(yè)往往缺乏嚴(yán)密的資金使用計(jì)劃、與庫存管理和交易結(jié)算等方面缺乏必要的內(nèi)部控制制度，隨意性較大。加之民營型企業(yè)由于規(guī)模有限，結(jié)構(gòu)單一，不具備大型企業(yè)那種內(nèi)部資金調(diào)度的能力。另外，會(huì)計(jì)核算質(zhì)量不高，經(jīng)營歷史不長，財(cái)務(wù)資料不夠充分；財(cái)務(wù)報(bào)表未經(jīng)審計(jì)，會(huì)計(jì)核算易受不健康因素的干擾。
會(huì)計(jì)信息失真，客觀上是因?yàn)槊駹I企業(yè)管理制度不完善，企業(yè)財(cái)務(wù)人員技術(shù)不過關(guān)，財(cái)會(huì)工作內(nèi)外監(jiān)督不到位；主觀上則在于民營企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)為達(dá)到其申請銀行貸款、偷漏稅收的目的，不惜違法造假。
二、金融危機(jī)下民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理面臨的挑戰(zhàn)
1.融資困難，流動(dòng)資金不足
民營企業(yè)的金融服務(wù)相對滯后。據(jù)《產(chǎn)經(jīng)新聞》2004年9月4日報(bào)道，1997年～2002年，我國民營企業(yè)自籌資金比重由33.1%上升為42.7%，貸款資金由38.9%下降為22.6%。2003年，國際金融公司（ifc）曾在中國做過問卷調(diào)查，30%的大型私營企業(yè)認(rèn)為，金融問題是阻礙其發(fā)展的主要問題，40%的民營企業(yè)認(rèn)為融資困難是影響發(fā)展的重要因素。民營企業(yè)在發(fā)展過程中一直被資金不足、融資渠道不暢所困擾。究其原因主要有：一是企業(yè)自身的原因。民營企業(yè)由于自身的經(jīng)濟(jì)實(shí)力和財(cái)務(wù)管理科學(xué)化的欠缺，往往達(dá)不到銀行規(guī)定的信貸標(biāo)準(zhǔn)。二是體制上的原因，民營企業(yè)與國有銀行在所有制上的差異，造成了銀行與企業(yè)之間的距離，銀企聯(lián)系不強(qiáng)，使民營企業(yè)獲得貸款困難。三是金融企業(yè)也受到金融危機(jī)的影響，其審查、發(fā)放信貸時(shí)也更為謹(jǐn)慎，一旦民營企業(yè)陷入經(jīng)營困難，銀行就很難收回貸款。
2.財(cái)務(wù)控制薄弱，缺乏科學(xué)性，使財(cái)務(wù)管理舉步艱難
有些民營企業(yè)認(rèn)為現(xiàn)金越多越好，致使大量現(xiàn)金未參加周轉(zhuǎn)，有的是資金缺少計(jì)劃安排，過量購置不動(dòng)產(chǎn)，而使企業(yè)無法應(yīng)付經(jīng)營急需的資金，陷入財(cái)務(wù)困境。二是沒有建立嚴(yán)格的賒銷政策，缺乏有力的摧收措施，應(yīng)收款不能兌現(xiàn)或形成呆賬。三是很多民營企業(yè)月末存貨占用資金往往超過其營業(yè)額的兩倍以上，造成資金呆滯周轉(zhuǎn)失靈。四是不少民營企業(yè)管理者，對原材料、半成品、固定資產(chǎn)等管理不到位，出了問題無人追究，資產(chǎn)浪費(fèi)嚴(yán)重。分析以上原因，最重要的是因?yàn)槠髽I(yè)上層領(lǐng)導(dǎo)財(cái)務(wù)管理觀念落后，缺乏科學(xué)性，在思想上沒有真正理解財(cái)務(wù)管理對做大做強(qiáng)一個(gè)企業(yè)所起到的作用，沒有將財(cái)務(wù)管理納入企業(yè)管理的有效機(jī)制中，缺乏現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念，使財(cái)務(wù)管理失去了它在企業(yè)管理中應(yīng)有的地位和作用，舉步艱難。
3.管理模式疆化，管理觀念陳舊
民營企業(yè)典型的管理模式是所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)高度統(tǒng)一，企業(yè)的投資者同時(shí)就是經(jīng)營者，這種模式勢必給企業(yè)的財(cái)務(wù)管理帶來負(fù)面影響，民營企業(yè)中相當(dāng)一部分屬于個(gè)體私營性質(zhì)，在這些企業(yè)中，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)者集權(quán)現(xiàn)象嚴(yán)重，并且對財(cái)務(wù)管理的理論方法缺乏應(yīng)有的認(rèn)識(shí)和研究，致使其職責(zé)不分，越權(quán)行事，造成財(cái)務(wù)管理混亂，財(cái)務(wù)監(jiān)核不嚴(yán)，會(huì)計(jì)人員獨(dú)舟難行，想規(guī)范管理很難。大部分企業(yè)沒有或無法建立內(nèi)部審計(jì)部門，即使有，也很難保證內(nèi)部審計(jì)的獨(dú)立性。另外，有些企業(yè)沒有將財(cái)務(wù)管理納入企業(yè)管理的有效機(jī)制中，缺乏現(xiàn)代財(cái)務(wù)管理觀念，多數(shù)民營企業(yè)家尚未建立起諸如時(shí)間價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、邊際成本、機(jī)會(huì)成本等科學(xué)管理的概念，由于管理模式疆化，管理觀念陳舊，使財(cái)務(wù)管理黯然失色，失去了它在企業(yè)管理中應(yīng)有的地位和作用。
三、金融危機(jī)下的民營企業(yè)財(cái)務(wù)管理策略
1.樹立“過冬”的意識(shí)
一定要深刻認(rèn)識(shí)到任何市場都會(huì)有冬天，任何行業(yè)都會(huì)有冬天。冬天不是意外，而是常態(tài)。沒有金融危機(jī)，也會(huì)有其它危機(jī)。企業(yè)都是在冬天中接受洗禮并逐漸長大。經(jīng)濟(jì)冬天已經(jīng)是企業(yè)不可躲避的問題，那么我們應(yīng)該如何面對以及解決呢？首先作為企業(yè)的決策者必須要有足夠的信心。信心是關(guān)鍵，有信心才能聚集人氣。堅(jiān)定信心是應(yīng)對當(dāng)前世界經(jīng)濟(jì)動(dòng)蕩和金融危機(jī)的有力武器。在摸爬滾打中成長成熟起來的民營企業(yè)，應(yīng)當(dāng)依然堅(jiān)持自身特點(diǎn)：開拓、創(chuàng)新、堅(jiān)韌、吃苦、靈活，靠信心穩(wěn)定市場預(yù)期，靠信心度過難關(guān)。
企業(yè)管理的核心是財(cái)務(wù)管理，財(cái)務(wù)管理的核心是資金管理。在目前企業(yè)遭遇“寒冬”的情況下，企業(yè)經(jīng)營環(huán)境復(fù)雜多變，風(fēng)險(xiǎn)越來越大，要確保利潤最大化，必須樹立“過冬”的意識(shí)，確立財(cái)務(wù)管理在企業(yè)管理中的核心地位，發(fā)揮財(cái)務(wù)管理預(yù)測、決策、計(jì)劃、控制、考核等方面的作用。如果企業(yè)能以財(cái)務(wù)管理為核心，控制住資金、成本、利潤，也就等于抓住了企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的各個(gè)方面。
2.加強(qiáng)企業(yè)成本管理
（1）成本的節(jié)約，直接體現(xiàn)為企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。二者之間呈現(xiàn)一種反比例關(guān)系。一個(gè)企業(yè)在危機(jī)中收入在保持不變或降低的情況下，由于成本的有效控制可以抵頂經(jīng)濟(jì)效益下滑的風(fēng)險(xiǎn)，或者說可以減少下滑的速度，使效益的下降速度低于預(yù)期的下降速度，給企業(yè)的戰(zhàn)略策略調(diào)整贏得時(shí)間與空間。
（2）成本有效控制可以增強(qiáng)企業(yè)的競爭能力。成本問題一直以來都是企業(yè)比較關(guān)注的問題，低成本策略反映了企業(yè)精細(xì)化管理的程度。在危機(jī)環(huán)境下更能顯示出低成本策略的威力。實(shí)踐證明，低成本策略增強(qiáng)了企業(yè)談判中的議價(jià)空間，在同一市場中，與同行業(yè)相比價(jià)格決策上具有更大的靈活性，可以擴(kuò)大市場份額，提高市場占有率，企業(yè)的競爭力增強(qiáng)。
（3）成本管理的精細(xì)程度綜合反映了一個(gè)企業(yè)內(nèi)部的管理水平。在危機(jī)環(huán)境下，對于較差的外部環(huán)境，企業(yè)只有加強(qiáng)內(nèi)部的調(diào)控才能更好地應(yīng)對目前的金融危機(jī)；而成本的有效控制在此意義重大。
3.強(qiáng)化信用觀念，提高信用等級，拓寬融資渠道
資金作為現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的“血液”，成為企業(yè)生存和發(fā)展的必備要素。若不盡快解決融資難問題，民營企業(yè)就缺乏發(fā)展的后勁和活力，很容易被市場淘汰出局。民營企業(yè)要想擺脫目前融資難的困境，一方面必須強(qiáng)化信用觀念，主動(dòng)提高自身信用等級，做到誠實(shí)守信，規(guī)范經(jīng)營；另一方面要積極拓寬融資渠道，可以加強(qiáng)與大企業(yè)的聯(lián)系，借助大企業(yè)的信用為其擔(dān)保，獲得銀行貸款。還可以加強(qiáng)與金融機(jī)構(gòu)的聯(lián)系，不斷向銀行通報(bào)企業(yè)經(jīng)營情況，讓銀行能夠把握住企業(yè)資金的流向，取得金融機(jī)構(gòu)的信任，并按銀行信用等級評定標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范企業(yè)的各項(xiàng)制度，積極爭取銀行的信用等級評定。
4.要加強(qiáng)營運(yùn)資金管理，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)
相對大企業(yè)而言，民營企業(yè)由于缺乏籌資能力和內(nèi)部資金調(diào)度余地，因而加強(qiáng)營運(yùn)資金管理就顯得尤為重要。民營企業(yè)營運(yùn)資金管理，雖在內(nèi)容上與大企業(yè)無太大區(qū)別，但在管理思想和管理原則上則應(yīng)有所區(qū)別。民營企業(yè)較小的生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模，決定了材料采購量和產(chǎn)品銷售量也相應(yīng)較小，因此，原材料應(yīng)盡可能就近采購，減少庫存，切忌儲(chǔ)存過多“暫時(shí)無用”的材料。產(chǎn)成品也應(yīng)盡可能就近銷售，縮短庫存周期，減少積壓。民營企業(yè)在加強(qiáng)營運(yùn)資金管理的基礎(chǔ)上，加快資金的周轉(zhuǎn)，實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)經(jīng)營在內(nèi)涵上的擴(kuò)大，是一條廣為適用的基本發(fā)展途徑。
企業(yè)應(yīng)在權(quán)益資本和債務(wù)資本之間確定一個(gè)合適的比例結(jié)構(gòu)，使負(fù)債水平始終保持在一個(gè)合理的水平上，不能超過自身的承受能力。負(fù)債經(jīng)營的臨界點(diǎn)是全部資金的息、稅前利潤等于負(fù)債利息。優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)。負(fù)債結(jié)構(gòu)性管理的重點(diǎn)是負(fù)債的到期結(jié)構(gòu)。由于預(yù)期現(xiàn)金流量很難與債務(wù)的到期及數(shù)量保持協(xié)調(diào)一致，這就要求企業(yè)在允許現(xiàn)金流量波動(dòng)的前提下，確定負(fù)債到期結(jié)構(gòu)應(yīng)保持安全邊際。優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化主要是確定—個(gè)既能維持企業(yè)正常生產(chǎn)經(jīng)營，又能在減少或不增加風(fēng)險(xiǎn)的前提下給企業(yè)帶來盡可能多利潤的流動(dòng)資金水平，其核心指標(biāo)是反映流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債間差額的凈營運(yùn)資本。
5.資源整合，轉(zhuǎn)危為機(jī)
民營企業(yè)過去依靠的是用不斷地?cái)U(kuò)張來掩蓋經(jīng)營的無效性，從而達(dá)到獲利的相對增長。如果盈利一直都不高，那這種高增長只能說明企業(yè)管理的無效性和低競爭力。民營企業(yè)習(xí)慣了高速增長，但是高速增長往往可以掩蓋許多錯(cuò)誤。企業(yè)在經(jīng)營中的低效率低競爭力往往被高速增長所帶來的經(jīng)營利潤絕對值的增加所掩蓋，低毛利往往被解釋成低成本戰(zhàn)略的結(jié)果。其實(shí)這其中有很大一部分和戰(zhàn)略無關(guān)，而是由于管理的無效所導(dǎo)致的浪費(fèi)。民營企業(yè)在思考如何度過寒冬，提升效率、增強(qiáng)競爭力之前，先做好瘦身工作，整合資源，把沒有效率和競爭力的一些業(yè)務(wù)甩掉。冬天里市場不好，企業(yè)正好有時(shí)間來看一看自己的競爭力，制訂一個(gè)行動(dòng)方案，讓自己在春天來臨的時(shí)候能夠更好地發(fā)力。一個(gè)冬天過去，許多企業(yè)會(huì)倒下，這就為存活下來的企業(yè)創(chuàng)造許多提升的機(jī)會(huì)。然而，只有準(zhǔn)備好的企業(yè)才能夠抓住這樣的機(jī)會(huì)。認(rèn)真做好各項(xiàng)資源的整合，抓住機(jī)會(huì)，使民營企業(yè)能順利度過寒冬，轉(zhuǎn)危為機(jī)。
綜上所述，財(cái)務(wù)管理對民營企業(yè)的發(fā)展具有極其重要的意義，如果民營企業(yè)能解決好發(fā)展過程中存在的財(cái)務(wù)管理問題，規(guī)范財(cái)務(wù)管理活動(dòng)，提高財(cái)務(wù)管理水平，民營企業(yè)一定會(huì)有更好的發(fā)展前景。
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關(guān)鍵詞：中小企業(yè) 融資困難 原因 對策
一、中小企業(yè)融資概述
1.中小企業(yè)的界定
我國中小企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)確認(rèn)一直在不斷的完善中，但是基本上都是以資產(chǎn)總額，銷售額和職工人數(shù)作為界定標(biāo)準(zhǔn)的，根據(jù)我國中小企業(yè)界定標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定 對中小企業(yè)提出了以下劃分標(biāo)準(zhǔn)：
我國中小企業(yè)界定標(biāo)準(zhǔn)
2.中小企業(yè)融資現(xiàn)狀
目前我國中小企業(yè)的內(nèi)部融資主要有合伙入股、直接投資等形式。由于我國中小企業(yè)大多是私營企業(yè)或民營企業(yè)，私營企業(yè)在創(chuàng)業(yè)階段幾乎完全依靠自籌資金，初始資金都來源于主要的業(yè)主。民營企業(yè)無論是在初創(chuàng)時(shí)期還是在發(fā)展時(shí)期，都高度依賴內(nèi)部資金融資。內(nèi)部融資的手續(xù)費(fèi)低，程序簡潔，融資速度快。隨著企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的不斷擴(kuò)大，內(nèi)源融資無法滿足企業(yè)的需要時(shí)，企業(yè)的資金鏈隨時(shí)面臨脫節(jié)的危險(xiǎn)。由于中小企業(yè)規(guī)模小，無法成為滬深主板市場的上市公司，需要在深圳中小板市場來滿足中小企業(yè)的融資需要。目前的中小板規(guī)模層次仍比較單一，難以滿足不同類型、不同階段中小企業(yè)的融資需求。現(xiàn)行的中小企業(yè)上市門檻還相對較高。目前中小企業(yè)的絕大部分融資都是來自銀行。但占據(jù)主導(dǎo)地位的還是四大國有商業(yè)銀行，它們在貨幣緊縮環(huán)境中，為保持最佳盈利水平，銀行必然轉(zhuǎn)變信貸偏好。中小企業(yè)由于項(xiàng)目較小、企業(yè)發(fā)展前景充滿不確定性等原因，在競爭中必然處于劣勢，銀行信貸“保大放小”的做法成為必然，中小企業(yè)資金鏈面臨嚴(yán)峻考驗(yàn)。
二、中小企業(yè)融資困境分析
我國中小企業(yè)盡管已經(jīng)具備了一定的規(guī)模和地位，但仍然存在不少問題。當(dāng)然，存在問題的原因是多方面的，既有體制和政策方面的原因，也有中小企業(yè)自身發(fā)展方面的原因，還有環(huán)境的因素。
1.中小企業(yè)自身局限性
1.1資本規(guī)模小，經(jīng)濟(jì)效益差，經(jīng)營管理水平低
我國的中小企業(yè)大部分經(jīng)過是國有、集體、全民所有制企業(yè)改制完成的，一般實(shí)行的是家族企業(yè)制度，企業(yè)主要職務(wù)由家族成員擔(dān)任，經(jīng)營決策權(quán)集中于企業(yè)主，企業(yè)行為主要以倫理道德規(guī)范來替代經(jīng)濟(jì)行為規(guī)范的制度。它不適于企業(yè)規(guī)模擴(kuò)大發(fā)展后的經(jīng)營管理的需要，限制了企業(yè)向較大的規(guī)模發(fā)展。企業(yè)的經(jīng)營信息透明度差。
1.2中小企業(yè)投資風(fēng)險(xiǎn)高
2008年整個(gè)金融業(yè)不良貸款比率是2.4%，中小企業(yè)不良率達(dá)到了11.6%。所以對銀行來說，做中小企業(yè)業(yè)務(wù)是一個(gè)高成本、高風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。中小企業(yè)規(guī)模小，在公司治理，財(cái)務(wù)透明度，和企業(yè)家的管理模式上都和大型企業(yè)有著很大的差距，這些都加劇了中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。在風(fēng)險(xiǎn)方面銀行多數(shù)會(huì)拋棄中小企業(yè)的融資，選擇大企業(yè)。
2.金融體系不完善，金融發(fā)展環(huán)境差
2.1以銀行為主體的間接融資渠道不暢
國有商業(yè)銀行為防范金融風(fēng)險(xiǎn)，上收貸款權(quán)限，大規(guī)模撤消基層網(wǎng)點(diǎn)，股份制商業(yè)銀行、城市信用社和農(nóng)村信用社等中小金融機(jī)構(gòu)信貸能力有限，國家金融資源分布與中小企業(yè)空間布局不相適應(yīng)。
2.2以資本市場為主導(dǎo)的直接融資渠道受阻
中小企業(yè)難以進(jìn)入主板市場，國家設(shè)立主板市場的主要目的之一是為國有企業(yè)改革提供資金支持，因此主板市場大部分上市指標(biāo)被國有企業(yè)占用，通過公開上市進(jìn)行股權(quán)融資的中小企業(yè)寥寥可數(shù)。以我國滬深兩市的上市公司為例，中小企業(yè)的股票融資大約只占國內(nèi)融資總量的1%左右，民營企業(yè)直接上市的數(shù)量不足上市公司總數(shù)的6%，經(jīng)國家認(rèn)定的高新技術(shù)企業(yè)的上市數(shù)量只占高新技術(shù)企業(yè)總量的1%左右。
三、中小企業(yè)融資對策
1.建立健全的中小企業(yè)直接融資體系
加大力度支持創(chuàng)業(yè)板融資，創(chuàng)業(yè)板是地位次于主板市場的二板證券市場，以NASDAQ市場為代表，在中國特指深圳創(chuàng)業(yè)板。在上市門檻、監(jiān)管制度、信息披露、交易者條件、投資風(fēng)險(xiǎn)等方面和主板市場有較大區(qū)別。其目的主要是扶持中小企業(yè)，尤其是高成長性企業(yè)，為風(fēng)險(xiǎn)投資和創(chuàng)投企業(yè)建立正常的退出機(jī)制，為自主創(chuàng)新國家戰(zhàn)略提供融資平臺(tái)，為多層次的資本市場體系建設(shè)添磚加瓦。
2.發(fā)展中小企業(yè)債券市場
從我國目前的實(shí)際情況看，債券市場仍以國債和上市公司發(fā)行債券為主。讓更多的中小企業(yè)有機(jī)會(huì)可以通過債券融資，企業(yè)的實(shí)際情況，可考慮發(fā)行中小企業(yè)集合債券。
3.提供風(fēng)險(xiǎn)投資
美國小型成長型企業(yè)還可通過引入以風(fēng)險(xiǎn)投資方式獲得融資。具體做法為，由經(jīng)過聯(lián)邦小企業(yè)管理局認(rèn)證的創(chuàng)業(yè)投資經(jīng)理人募集至少500至100萬美元私人資本作為風(fēng)險(xiǎn)投資初期資本，通過小企業(yè)管理局擔(dān)保杠桿放大3倍后投資于合格的中小企業(yè)。該項(xiàng)融資通常持續(xù)7到10年，中小企業(yè)成功后，上述創(chuàng)業(yè)投資經(jīng)理人需向小企業(yè)管理局返還援助資金并支付適當(dāng)投資收益。
參考文獻(xiàn)：
關(guān)鍵詞：民營企業(yè) 品牌 品牌競爭力
0 引言
崛起中的民營企業(yè)，以其旺盛的成長活力和創(chuàng)新動(dòng)力，在國民經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著越來越重要的作用。其一，我國GDP總量中民營經(jīng)濟(jì)已占到66%。其二，民營經(jīng)濟(jì)稅收貢獻(xiàn)率為71%。其三，全社會(huì)就業(yè)人口中民營經(jīng)濟(jì)占90%。其四，民營經(jīng)濟(jì)中的個(gè)體私營經(jīng)濟(jì)積極投身于對外貿(mào)易和引進(jìn)外資的大潮，使得我國與外界的交流更加密切。
1 中國民營企業(yè)品牌競爭力的發(fā)展面臨問題
然而，改革開放以來，特別是加入WTO以來，中國市場逐漸實(shí)現(xiàn)了國際化。外商的大量進(jìn)入確實(shí)對于中國企業(yè)的發(fā)展是一個(gè)很大的機(jī)遇，然而同時(shí)也造成了沖擊。其中最大的沖擊并不是大量商品的涌入，而是品牌，特別是強(qiáng)勢品牌的涌入，導(dǎo)致我國民營企業(yè)的產(chǎn)品門庭冷落。提升我國民營企業(yè)品牌競爭力迫在眉睫。當(dāng)前中國民營企業(yè)品牌競爭力的發(fā)展主要面臨以下問題：
1.1 對于企業(yè)“品牌”概念的認(rèn)識(shí)不足。很多企業(yè)對品牌的認(rèn)識(shí)，甚至還停留在“注冊商標(biāo)”或“名牌”的階段，認(rèn)為注冊了一個(gè)商標(biāo)就等于擁有了品牌。目前國內(nèi)存在很多所謂的名牌評選讓很多企業(yè)錯(cuò)誤的認(rèn)為品牌是可以評出來的。實(shí)際上，品牌既不等于商標(biāo)，也不等于哪個(gè)機(jī)構(gòu)評定的“名牌”。品牌是一個(gè)企業(yè)培育、經(jīng)市場締造出來的商品優(yōu)秀品質(zhì)的具體存在的符號。這個(gè)符號不僅僅表示誰生產(chǎn)或誰所有，更表示高質(zhì)量、可靠、可以信賴及某種個(gè)性、地位等。最后，品牌發(fā)展成為企業(yè)經(jīng)營系統(tǒng)的一種形式，成為整個(gè)企業(yè)經(jīng)營的重心。
1.2 認(rèn)為品牌是靠廣告和明星的疊加。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國每年的廣告總收入超過1000億元，可是絕大部分都以失敗告終，很多企業(yè)認(rèn)為品牌是靠錢砸出來的，盲目的花大筆的錢做廣告或請明星代言。在這方面有許多的反面教材可供借鑒。如山東秦池酒廠曾經(jīng)斥資3.2億元買下了中央電視臺(tái)黃金時(shí)段的廣告，并連續(xù)兩屆成為中央電視臺(tái)的“標(biāo)王”。與此同時(shí)，企業(yè)卻忽略了最基本的質(zhì)量問題而聲名掃地，同時(shí)巨額的廣告投入也使企業(yè)的財(cái)務(wù)運(yùn)轉(zhuǎn)受到制約，結(jié)果企業(yè)很快倒閉。由此可見，品牌并不是廣告和明星堆出來的，而是需要企業(yè)真正的實(shí)力做支撐。否則，樹立品牌也就成為了一句空談。
1.3 品牌的發(fā)展需要軟環(huán)境的改善，需要企業(yè)人員素質(zhì)的提高，是不能一蹴而就的。品牌競爭力發(fā)展的軟環(huán)境，既包括企業(yè)員工的品牌意識(shí)，也包括企業(yè)外部品牌發(fā)展政策和理念環(huán)境。品牌的成長是與人密切相關(guān)的。畢竟品牌是人做起來的，從品牌上折射出來的東西都是人要具備的東西，比如理念、承諾、表現(xiàn)、定位、形象等諸多方面。凡是一心只想賺錢，或希望通過品牌在短時(shí)間內(nèi)暴富的企業(yè)，都是無法將品牌進(jìn)行到底的。對于企業(yè)外部發(fā)展政策，從1988年6月《中華人民共和國私營企業(yè)暫行條例》到2002年6月通過的《中華人民共和國中小企業(yè)促進(jìn)法》，無不顯示出國家對于民營企業(yè)的支持。所以企業(yè)更應(yīng)抓住這一時(shí)機(jī)提高自身的競爭力。
1.4 過于高估自己，盲目跟從，沒有“金剛鉆”不能做品牌。在2000年到2004年，溫州就刮起了一股創(chuàng)品牌的“風(fēng)暴”，大大小小的企業(yè)紛紛加入到到這場戰(zhàn)爭之中，不管是否具備創(chuàng)建品牌的能力，都義無反顧地走上了品牌之路。中國有一句老話，“沒有金剛鉆，不攬瓷器活”，做品牌也一樣，如果企業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù)在質(zhì)量上都還沒保障，或者沒有一個(gè)適合自己的品牌戰(zhàn)略規(guī)劃，做品牌就像是紙上談兵。不僅實(shí)現(xiàn)不了原來美好的愿望，往往可能適得其反，引起消費(fèi)者的反感，使企業(yè)得不償失。
1.5 忽視品牌保護(hù)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國500個(gè)最具價(jià)值的品牌中，46%沒有在美國注冊，76%沒有在歐盟注冊，這使中國一些經(jīng)過幾十年甚至上百年努力樹立起來的名牌商標(biāo)和傳統(tǒng)商標(biāo)被外商搶先注冊或者假冒，已有2000多個(gè)中國商標(biāo)遭外商搶注，包括北京“同仁堂”、“全聚德”、廣州“王老吉”、紹興“女兒紅”及“杏花村”等老字號。在過去的三年間，由于商標(biāo)搶注減少商品出口造成的損失達(dá)25億—30億美元，造成的直接損失近2億美元。一場場的官司都以敗訴告終，這怪不得別人，只能怪自己缺乏對本企業(yè)著名品牌的保護(hù)意識(shí)。
2 自主品牌對于中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的意義
中國的民營企業(yè)已經(jīng)過了而立之年。三十而立，立住了中國制造在國際上的主創(chuàng)地位。中國成了名副其實(shí)的世界工廠。說我們是世界工廠，實(shí)際是世界加工廠。只有絕大多數(shù)產(chǎn)業(yè)成為自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的產(chǎn)業(yè)了，才可能叫世界工廠，也許“世界工廠”這個(gè)稱號充斥著太多的無可奈何。自主品牌對于中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要的意義。讓品牌推動(dòng)企業(yè)快速奔跑，一路凱歌仍需要民營企業(yè)的不懈努力。
2.1 保證質(zhì)量，加強(qiáng)創(chuàng)新。俗話說“好事不出門，壞事傳千里”。企業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量好，也許并不能很快就在消費(fèi)者中傳開，因?yàn)樗枰?jīng)過時(shí)間的檢驗(yàn)，人們才可能心甘情愿的承認(rèn)這個(gè)產(chǎn)品的質(zhì)量確實(shí)好。然而，一旦企業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量不好，很快那個(gè)企業(yè)就會(huì)被傳得一無是處，最后聲名狼藉，所謂艱難打造的品牌也就付之東流。想要提升品牌的競爭力最基本的就是要先保證產(chǎn)品的質(zhì)量。創(chuàng)新對于一個(gè)民族來說是進(jìn)步的靈魂。對于一個(gè)企業(yè)來說更是發(fā)展的不竭動(dòng)力。產(chǎn)品技術(shù)的創(chuàng)新當(dāng)然處于不置可否的重要地位，需要引進(jìn)先進(jìn)的科技和理念并以此為基礎(chǔ)創(chuàng)造出別人沒有的東西。然而，樹立一個(gè)品牌不僅僅只是聚焦在產(chǎn)品技術(shù)的創(chuàng)新上，而應(yīng)該擴(kuò)散到品牌命名的創(chuàng)新，廣告宣傳的創(chuàng)新。有一個(gè)比喻很恰當(dāng)，“一個(gè)好的產(chǎn)品是一條龍，而為它取一個(gè)好的品牌名字，就猶如畫龍點(diǎn)睛，成為神來之筆，為產(chǎn)品品牌增添光彩，對提高產(chǎn)品品牌知名度、擴(kuò)大產(chǎn)品品牌的市場份額，起著很重要的作用。”一個(gè)有創(chuàng)意的廣告也往往能讓消費(fèi)者留下深刻的印象，也許因此而嘗試這個(gè)產(chǎn)品。可以說，一個(gè)好廣告是企業(yè)品牌的助飛器。
2.2 好的品牌定位。對于一個(gè)企業(yè)而言，品牌定位的意義不僅僅在于它是確定品牌個(gè)性的謀略和進(jìn)占市場、拓展市場的前提，更在于它是品牌傳播的基礎(chǔ)，規(guī)定著品牌傳播的方向。縱觀我國企業(yè)的品牌宣傳，很難讓人了解其品牌之間的差異。給我印象最深刻的就是國產(chǎn)洗衣粉的品牌，幾乎所有的品牌都在籠統(tǒng)的強(qiáng)調(diào)去污能力是多么多么好，雖然我知道很多的洗衣粉的牌子，比如立白、白貓、雕牌、奧妙等等，但是我卻不知道它們之間到底有什么區(qū)別，這讓消費(fèi)者在選擇的時(shí)候沒有了偏好。其實(shí)，企業(yè)品牌要想取得強(qiáng)有力的市場地位，它應(yīng)該具有自己的特征，并且這種特征要看起來是“獨(dú)一無二”的。許多民營品牌恰恰忽視了這一點(diǎn)。當(dāng)寶潔打出海飛絲的去頭屑、飄柔的柔順、潘婷的營養(yǎng)滋潤、沙宣的針對染發(fā)燙發(fā)，便一下占去了國內(nèi)洗發(fā)水的半壁江山。很多時(shí)候中國民營品牌不是輸在產(chǎn)品質(zhì)量上，而是輸在品牌定位上。
2.3 注重品牌保護(hù)意識(shí)。因?yàn)槠放票Ｗo(hù)意識(shí)薄弱，中國民營企業(yè)在走向國際市場的道路上頻頻遭受打擊。很多教訓(xùn)提醒我們，超前注冊商標(biāo)，至少在產(chǎn)品出現(xiàn)的同時(shí)提出注冊申請，才能避免悲劇重復(fù)發(fā)生。一個(gè)成功的企業(yè)的品牌經(jīng)營，其成功的運(yùn)作不僅需要一個(gè)富有內(nèi)涵的品牌，更需要有勇于探索品牌經(jīng)營的膽識(shí)與智慧，需要千方百計(jì)捍衛(wèi)與保護(hù)品牌的意識(shí)與所采取的積極措施。要明確品牌是企業(yè)最重要的無形資產(chǎn)，與外資合作要保留對中方品牌的使用并緊抓控股權(quán)，必要時(shí)尋求政府法律的保護(hù)。
2.4 做大不等于做強(qiáng)。我們現(xiàn)在有很多民營企業(yè)盲目的“貪大”，實(shí)際上是進(jìn)入了一個(gè)誤區(qū)，認(rèn)為只有把企業(yè)做大，企業(yè)的品牌競爭力才能提升。企業(yè)做強(qiáng)的關(guān)鍵是做“專”，做“專”了，才有核心競爭力。否則，盲目追求規(guī)模擴(kuò)張，往往會(huì)分散企業(yè)的精力，加大企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。很多企業(yè)的生產(chǎn)車間只是很小的一塊地方，但它的企業(yè)品牌卻能享譽(yù)全球。因?yàn)樗麄兓烁嗟臅r(shí)間、精力、財(cái)力在品牌的打造和宣傳上。不同的企業(yè)應(yīng)該按照自己企業(yè)的性質(zhì)和特點(diǎn)制定適合自己的品牌競爭戰(zhàn)略，有些企業(yè)是可以做的“小而精”的。
參考文獻(xiàn)
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[關(guān)鍵詞] 民營經(jīng)濟(jì) 刑法 現(xiàn)狀 不足 建議
一、民營經(jīng)濟(jì)刑法保護(hù)的必要性
2004年通過的《憲法修正案》明確規(guī)定了要保護(hù)民營經(jīng)濟(jì)，然而當(dāng)前在發(fā)展社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)過程中，侵犯民營企業(yè)相關(guān)他權(quán)利的犯罪較為突出，損害了民營企業(yè)的合法權(quán)益。犯罪的客觀現(xiàn)實(shí)，需要刑法對民營經(jīng)濟(jì)提供必要的保護(hù)。只有通過刑法對各種侵犯民營經(jīng)濟(jì)私有財(cái)產(chǎn)等經(jīng)濟(jì)犯罪的懲罰，才能有效地維護(hù)正常的經(jīng)濟(jì)秩序，保證市場經(jīng)濟(jì)的自由、健康發(fā)展，才能有效地實(shí)現(xiàn)對民營經(jīng)濟(jì)利益目標(biāo)的最大化。
二、我國民營經(jīng)濟(jì)刑法保護(hù)的現(xiàn)狀與不足
1.我國民營經(jīng)濟(jì)刑法保護(hù)的現(xiàn)狀
(1)我國刑法中確立了對民營經(jīng)濟(jì)財(cái)產(chǎn)權(quán)利保護(hù)的地位。刑法明確規(guī)定保護(hù)私有財(cái)產(chǎn)是其任務(wù)之一，按其所保護(hù)的社會(huì)關(guān)系的重要程度對犯罪進(jìn)行分類排列，將侵犯財(cái)產(chǎn)罪排列在分則中的第五章，同時(shí)將私有財(cái)產(chǎn)所有權(quán)規(guī)定為刑法所保護(hù)的客體。
(2)我國刑法具體規(guī)定了對私有財(cái)產(chǎn)保護(hù)的方式。我國刑法對私有財(cái)產(chǎn)的保護(hù)首先是規(guī)定了侵犯私人財(cái)產(chǎn)的犯罪行為，如我國刑法分則第五章“侵犯財(cái)產(chǎn)罪”中，規(guī)定對私有財(cái)產(chǎn)的犯罪行為包括奪取型、交付型、侵占型、挪用型、毀損性等犯罪。這些犯罪行為基本涵蓋了目前社會(huì)條件下對私有財(cái)產(chǎn)的侵害情形。其次，規(guī)定了承擔(dān)民事責(zé)任優(yōu)先的原則，犯罪人在承擔(dān)賠償責(zé)任或有正當(dāng)債務(wù)應(yīng)當(dāng)償還時(shí)，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先于罰金和沒收財(cái)產(chǎn)這兩種刑事責(zé)任承擔(dān)方式。再次，刑法不僅保護(hù)被害人的私有財(cái)產(chǎn)，同時(shí)對犯罪人的私有財(cái)產(chǎn)也予以保護(hù)，刑法第59條規(guī)定沒收財(cái)產(chǎn)對犯罪分子個(gè)人及其撫養(yǎng)的家屬應(yīng)保留必須的生活費(fèi)用，對其家屬所有的或應(yīng)有的財(cái)產(chǎn)不得沒收。
2.我國民營經(jīng)濟(jì)刑法保護(hù)的不足
盡管現(xiàn)行刑法為我國民營經(jīng)濟(jì)的發(fā)展、壯大發(fā)揮了重要作用，然而現(xiàn)行刑法“厚公薄私”的立法狀況突出。反思我國現(xiàn)行刑法典，刑法對民營經(jīng)濟(jì)財(cái)產(chǎn)權(quán)利的保障仍存在諸多不足。
(1)私有財(cái)產(chǎn)權(quán)保護(hù)機(jī)制缺乏，且不平等，刑事立法缺乏對私有財(cái)產(chǎn)的全面保護(hù)與尊重。首先，公與私之間的身份不平等。我國刑法用了很大的篇幅和力度對公有制經(jīng)濟(jì)，尤其是國有經(jīng)濟(jì)以特殊的保護(hù)，而對私有財(cái)產(chǎn)只給于一般性保護(hù)。這種在立法上存在的基于所有制形式而導(dǎo)致的刑法保護(hù)力度的不公平，不僅體現(xiàn)在罪名設(shè)置的總體比重上，還體現(xiàn)在量刑幅度與適用標(biāo)準(zhǔn)上。其次，刑事立法在單位犯罪與自然人犯罪之間對私有財(cái)產(chǎn)的保護(hù)不平等。
(2)民營企業(yè)主私有財(cái)產(chǎn)權(quán)與國有資產(chǎn)所有權(quán)界定不明確。在改革開放初期，許多私營企業(yè)主害怕受到歧視，紛紛將企業(yè)產(chǎn)權(quán)掛靠政府主管部門或采取集體控股的模式。這種名為“國有”、“集體所有”，實(shí)為個(gè)體的經(jīng)濟(jì)組織導(dǎo)致司法機(jī)關(guān)對該類刑事犯罪案件定性困難，爭議極大。
(3)對政府侵犯民營企業(yè)私有財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的行為缺乏有效的司法救濟(jì)。私有財(cái)產(chǎn)所有權(quán)沒有法律的明確界定，政府權(quán)力與公民權(quán)利之間無法劃出明確界限，這可能造成政府權(quán)力無限膨脹的惡果，甚至出現(xiàn)“依法“侵權(quán)現(xiàn)象。因此，只有保護(hù)民營企業(yè)私有財(cái)產(chǎn)所有權(quán)，才能構(gòu)建安全的投資環(huán)境。才能真正實(shí)現(xiàn)“身份刑法”向“契約刑法” 的轉(zhuǎn)變。
三、完善刑法對我國民營經(jīng)濟(jì)保護(hù)的建議
為徹底體現(xiàn)刑法對市場主體的平等保護(hù)，促進(jìn)我國民營經(jīng)濟(jì)的健康、有序地發(fā)展，針對上述問題，筆者認(rèn)為以下幾方面值得注意：
1.完善刑事立法，消除不平等因素
(1)性質(zhì)相同的犯罪行為應(yīng)實(shí)行同罪同罰，打破主體的差異性帶來的異罪異刑。各種經(jīng)濟(jì)組織中，不論公有制的還是非公有制的，只要其工作人員利用職務(wù)便利，實(shí)施貪污、受賄、挪用行為的，一律定性為職務(wù)侵占罪、公司企業(yè)人員、挪用資金罪。同時(shí)，為加強(qiáng)保護(hù)力度，適當(dāng)提高這二個(gè)罪的法定最高刑。筆者以為，在死刑存廢爭議較大的今天，參照國際慣例，上述二罪的最高刑定為無期徒刑較為適宜，這其實(shí)是降低了對侵害公有制經(jīng)濟(jì)合法利益的懲處力度，同時(shí)提高了對侵害非公有制合法利益的懲處力度。
(2)彌補(bǔ)非公有制經(jīng)濟(jì)刑法保護(hù)的立法空白，打破主體差異帶來的罪與非罪區(qū)別。對刑法中規(guī)定的非法經(jīng)營同類營業(yè)罪、為親友非法牟利罪、簽訂履行合同失職被騙罪、造成破產(chǎn)、虧損罪，應(yīng)把其犯罪主體擴(kuò)大到所有經(jīng)濟(jì)組織中的工作人員，即非公有制經(jīng)濟(jì)中的工作人員的上述行為也構(gòu)成犯罪。把“私分國有資產(chǎn)罪”修改為“私分公司、企業(yè)資產(chǎn)罪”，把私分非公有制企業(yè)的資產(chǎn)也納入到該罪中，嚴(yán)厲打擊經(jīng)理階層私分非公有制企業(yè)資產(chǎn)的不法行為。
2.在刑事司法領(lǐng)域，改善司法環(huán)境，轉(zhuǎn)換司法主體的觀念和思想，真正實(shí)現(xiàn)對民營經(jīng)濟(jì)的平等保護(hù)。
由于歷史的影響，一直以來部分司法人員潛意識(shí)里視公有制經(jīng)濟(jì)為正統(tǒng)，視非公有制經(jīng)濟(jì)為“異己”。對“異己”不關(guān)心，不支持，甚至有排斥和敵視心理。這種思想導(dǎo)致司法主體工作起來不積極、不主動(dòng)，能拖則拖、能壓則壓，這一正一反的兩方面，都極不利于非公有制經(jīng)濟(jì)的保護(hù)。因此，需要轉(zhuǎn)變司法主體的觀念和思想，樹立市場主體一律受平等保護(hù)的理念。對侵犯非公有制經(jīng)濟(jì)合法利益的行為，構(gòu)成犯罪的，一定要依法追究其刑事責(zé)任，這樣，才能為非公有制經(jīng)濟(jì)的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)良好的司法環(huán)境。
參考文獻(xiàn)：
[關(guān)鍵詞]上市公司，股權(quán)集中，董事會(huì)結(jié)構(gòu)，公司治理
一、引言
西方經(jīng)濟(jì)學(xué)界對國有企業(yè)的一個(gè)普遍觀點(diǎn)是，國有企業(yè)的機(jī)制決定了其效率低下。在理論上，這種觀點(diǎn)有3個(gè)依據(jù)：第一，國有企業(yè)往往有著充分就業(yè)等政治目標(biāo)，干擾了企業(yè)經(jīng)營(boycko,shleifer and vishny,1996)；第二，國有企業(yè)的管理人員往往不是職業(yè)經(jīng)理人，不具備管理企業(yè)的能力(barberis et al.,1996)；第三，國有企業(yè)存在著所有者缺位的問題，從而缺乏有效的公司治理機(jī)制(shleifer,1998)。受這種理論指導(dǎo)，近20、30年來，世界各國在經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域，尤其是產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)上先后出現(xiàn)了規(guī)模不等的國退民進(jìn)。
在實(shí)踐中，國退民進(jìn)的效果受到各種因素制約。大量的實(shí)證結(jié)果都表明：政府退出的速度與時(shí)機(jī)，出售國有產(chǎn)權(quán)的方法，這一過程的公正性和透明度，以及必要的法律保障，都影響著國退民進(jìn)的效果(megginson and netter，2001)。其中爭議最大的是國有企業(yè)通過上市向公眾出售部分產(chǎn)權(quán)的做法。在這種情況下，由于政府仍然保留了大量的股份，企業(yè)的決策機(jī)制只發(fā)生了部分變化，因此這種做法是學(xué)者很感興趣的問題。
一般而言，對國退民進(jìn)的實(shí)證研究往往集中于企業(yè)改制前后經(jīng)營業(yè)績的比較。這種研究方法的缺陷在于：往往有很多其他因素影響企業(yè)改制前后的業(yè)績，因此業(yè)績變動(dòng)本身很難說一定是改制造成的(megginson and netter，2001)。例如，政府往往希望從衰落行業(yè)退出，而這些行業(yè)即使改制后業(yè)績也很難提高，不能證明國退民進(jìn)無效。反過來說，如果政府為了給國退民進(jìn)做樣板，也會(huì)把最好的國有資產(chǎn)加以改制，同時(shí)注入大量優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)加以扶持，這種情況下企業(yè)的優(yōu)秀業(yè)績，同樣不能視為是國退民進(jìn)本身的成果。
本文從一個(gè)更為直接的角度出發(fā)探討國企改革的問題，即國企上市后公司治理結(jié)構(gòu)的狀況。本文的出發(fā)點(diǎn)是董事會(huì)結(jié)構(gòu)，這是因?yàn)閲衅髽I(yè)和上市公司的公司治理最顯著的不同是前者對政府負(fù)責(zé)，后者對董事會(huì)負(fù)責(zé)。那么，國企上市后的董事會(huì)究竟能否發(fā)揮作用呢?在理論上，董事會(huì)是用于解決內(nèi)生于組織管理問題的一種經(jīng)濟(jì)制度安排(hermalin and weisbach，2001)。董事會(huì)承擔(dān)著向管理層提出建議(williamson，1975；fama and jensen，1983)和對管理層實(shí)施監(jiān)管(hermalin and weisbach，1998；monks and minow，2000)的基本責(zé)任；同時(shí)一個(gè)具有高度代表性的董事會(huì)又必須防止大股東侵吞公司資產(chǎn)，損害小股東利益。在一些國家，比如德國董事會(huì)的1／3成員由員工代表擔(dān)任，在這種情況下董事會(huì)還必須保護(hù)員工的利益。董事會(huì)能否發(fā)揮其應(yīng)有作用取決于董事會(huì)的效率大小和獨(dú)立性高低，而這又與董事會(huì)的結(jié)構(gòu)密切相關(guān)。本文所要探討的問題是：在國企通過上市途徑實(shí)現(xiàn)國有產(chǎn)權(quán)的部分退出后，政府仍然擁有很大比例的股份，這種特殊的股權(quán)結(jié)構(gòu)是否對董事會(huì)結(jié)構(gòu)有影響?同時(shí)董事會(huì)實(shí)施對經(jīng)理層和大股東的監(jiān)督和擎制這兩項(xiàng)功能是否與之有關(guān)?
國外一些學(xué)者在實(shí)證研究中發(fā)現(xiàn)董事會(huì)結(jié)構(gòu)受到包括股權(quán)結(jié)構(gòu)在內(nèi)的公司環(huán)境和特征的影響。hermalin和weisbach(1988)較早地涉入對董事會(huì)結(jié)構(gòu)決定因素的分析。通過研究公司績效或特征變化對董事會(huì)結(jié)構(gòu)的影響，他們發(fā)現(xiàn)以下一些情況會(huì)引發(fā)董事會(huì)結(jié)構(gòu)變動(dòng)：第一，不良的公司績效表現(xiàn)會(huì)使公司引進(jìn)更多的外部董事，并且迫使內(nèi)部董事離開；第二，ceo的繼任過程與董事會(huì)的選舉過程相交錯(cuò)，因此ceo臨近退休之際，公司內(nèi)部董事增多，而且后來者往往是下一任ceo的候選人；第三，當(dāng)公司放棄某一產(chǎn)品市場時(shí)，外部董事會(huì)進(jìn)入，而內(nèi)部董事會(huì)離開。denis和sarin(1999)驗(yàn)證了hermalin和weisbach(1988)的觀點(diǎn)。他們發(fā)現(xiàn)董事會(huì)構(gòu)成的劇烈變化多半發(fā)生在公司績效變差之后或是ceo換屆的前后。他們還發(fā)現(xiàn)股權(quán)結(jié)構(gòu)與董事會(huì)結(jié)構(gòu)顯然存在重大的互動(dòng)關(guān)系，外部董事比例的變化與ceo持股比例的變化呈反向相關(guān)。近期的一些研究成果強(qiáng)調(diào)了公司特征對董事會(huì)結(jié)構(gòu)的影響，如lehn、patro和zhao(2004)通過研究1935-2000年間始終存在的81家公司，發(fā)現(xiàn)董事會(huì)規(guī)模與公司規(guī)模正相關(guān)，但是與成長機(jī)會(huì)負(fù)相關(guān)。boone，field，karpoff和raheja(2004)追蹤1019家1988-1992年上市的公司，發(fā)現(xiàn)上市年齡與董事會(huì)的獨(dú)立性顯著正相關(guān)，有著強(qiáng)權(quán)ceo的公司往往有更多的內(nèi)部董事。
國內(nèi)學(xué)者也在董事會(huì)結(jié)構(gòu)方面進(jìn)行了一定的研究，已有的實(shí)證類文獻(xiàn)主要分析了兩職合一的影響因素。吳淑琨、柏杰和席酉民(1998)對188家中國上市公司進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)只有公司規(guī)模與兩職狀態(tài)之間反映出正相關(guān)性，即公司規(guī)模越大，越傾向于采取兩職合一。吳淑琨(2002)采用上海和深圳證券交易所的a股上市公司1997-1999年的數(shù)據(jù)，又一次對上市公司的兩職情況進(jìn)行了研究，其結(jié)論表明國有股比例與兩職合一正相關(guān)。
從以上文章可以看出，董事會(huì)結(jié)構(gòu)和股權(quán)結(jié)構(gòu)密切相關(guān)。國企上市后股權(quán)依然大量集中在政府手中，這一特征是西方上市公司不具備的，可能會(huì)扭曲董事會(huì)的作用。中國的上市公司多從國有企業(yè)改造而來，國有股份一股獨(dú)大，股權(quán)集中，為研究董事會(huì)結(jié)構(gòu)和股權(quán)結(jié)構(gòu)的關(guān)系這一問題提供了得天獨(dú)厚的條件。在我國證券監(jiān)管體系薄弱和股權(quán)高度集中的情況下，董事會(huì)的兩種功能尤為重要：對經(jīng)理層的監(jiān)督，防止其損害股東利益；對大股東的監(jiān)督，防止其損害小股東利益。本文分析我國上市公司董事會(huì)的結(jié)構(gòu)，研究董事會(huì)結(jié)構(gòu)對這兩種功能的影響，從中探討國企上市后公司治理的狀況。
本文其余部分結(jié)構(gòu)如下：第二部分描述所采用的數(shù)據(jù)，并對我國上市公司的董事會(huì)結(jié)構(gòu)進(jìn)行了描述性統(tǒng)計(jì)；第三部分提出基本觀點(diǎn)和假設(shè)和研究方法；第四部分介紹實(shí)證研究結(jié)果；第五部分為結(jié)論。
二、數(shù)據(jù)來源和描述性統(tǒng)計(jì)
本文所使用的數(shù)據(jù)來自北京色諾芬信息服務(wù)有限公司與北京大學(xué)中國經(jīng)濟(jì)研究中心合作開發(fā)的ccer中國證券市場和公司治理數(shù)據(jù)庫。本文以1998-2003年滬深兩市1267家上市公司作為研究對象。剔除了股權(quán)結(jié)構(gòu)數(shù)據(jù)不全或者明顯有誤的數(shù)據(jù)，最終樣本公司數(shù)量為1057家。
本文關(guān)心董事會(huì)結(jié)構(gòu)的兩個(gè)重要指標(biāo)：獨(dú)立董事比例和董事長總經(jīng)理是否兩職合一。前者可以衡量對大股東的制衡，后者可以衡量對經(jīng)理層的制衡。表1對上市公司各年度末的董事會(huì)規(guī)模和結(jié)構(gòu)情況進(jìn)行了描述性統(tǒng)計(jì)分析，結(jié)果表明：就各年度董事會(huì)規(guī)模的均值而言，董事會(huì)人數(shù)大體平穩(wěn)，各年度的董事會(huì)人數(shù)的中值都為9，顯示9人董事會(huì)為上市公司最偏愛的規(guī)模。從表1還可以看到，獨(dú)立董事在董事會(huì)中所占的比例逐年遞增，由1998年的零均值上升至2003年的33%。與樣本期限大體同期，中國證監(jiān)會(huì)對上市公司獨(dú)立董事的設(shè)立要求從1997年12月的可設(shè)可不設(shè)獨(dú)立董事發(fā)展到2001年8月要求必須設(shè)立獨(dú)立董事。這一時(shí)期獨(dú)立董事的發(fā)展趨勢顯然與法規(guī)的調(diào)整相一致，其平均數(shù)量在2002年后超過了2人，其在董事會(huì)中的平均比例在2003年最終達(dá)到了證監(jiān)會(huì)要求的不低于1／3。
表2描述了上市公司董事長與總經(jīng)理的兩職合一情況。在整個(gè)樣本區(qū)間，13.9%的上市公司選擇了董事長與總經(jīng)理兩職合一的方式。這一比例下降速度較快，從1998年的21.8%下降到2003年的10.7%。
表3總結(jié)了上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的變化。1998-2003年6年間，我國上市公司雖然經(jīng)歷了頻繁的股權(quán)轉(zhuǎn)讓(chen and xiong,2001)和增發(fā)配股行為，整體股權(quán)結(jié)構(gòu)保持著相當(dāng)?shù)姆€(wěn)定性。國有股(包括國家股和國有法人股)平均比例從1998年的45.4%略微下降到2003年的38.7%，社會(huì)法人股和流通股比例相應(yīng)略有上升。有趣的是，股權(quán)集中度變化相對較為明顯。從表4中可以看出，前5大股東持股比例的herfindahl指數(shù)(即前5大股東持股比例的平方和)從1998年的0.302下降到2003年的0.223。但與此同時(shí)，第一大股東的平均持股比例僅從1998年的49.8%下降到2003年的43.3%。由此我們可以看到：首先，我國上市公司第一大股東的控制相當(dāng)穩(wěn)固；其次，其他大股東在頻繁地部分轉(zhuǎn)讓手中的股份，導(dǎo)致股權(quán)集中度整體下降；第三，不同性質(zhì)股份的比例變化不大，說明國企上市后并沒有再次發(fā)生大規(guī)模的國有產(chǎn)權(quán)退出。
為了比較不同公司的董事會(huì)結(jié)構(gòu)，表5和表6按照股權(quán)性質(zhì)和大股東控制程度將樣本分類，并且比較獨(dú)立董事和兩職合一情況在不同公司中的不同比例。我們將股權(quán)結(jié)構(gòu)中不存在國有股份的公司定義為私營企業(yè)。表5和表6說明私營企業(yè)的獨(dú)立董事比例顯著大于非私營企業(yè)，但私營企業(yè)中兩職合一的情況也顯著大于非私營企業(yè)。我們還將第一大股東持股比例不小于50%的公司定義為控股型公司。和非控股型公司相比，控股型公司兩職合一的情況要顯著少一些，同時(shí)控股型公司的獨(dú)立董事比例也要小一些，但是區(qū)別并不大。
三、實(shí)證研究和結(jié)果
(一)實(shí)證假設(shè)
董事會(huì)產(chǎn)生后，其監(jiān)管效率取決于股東自身監(jiān)管能力和監(jiān)管成本的大小。在股權(quán)分散的公司中，各個(gè)股東僅持有少量的股份，他們?nèi)狈ψ銐虻哪芰蛣?dòng)力參與企業(yè)的管理或約束經(jīng)營者的行為，因而需要一個(gè)獨(dú)立性較強(qiáng)的董事會(huì)來幫助其完成監(jiān)管職責(zé)，這就要求此類上市公司的董事會(huì)中獨(dú)立董事的比例較大，而且董事長和總經(jīng)理處于分離狀態(tài)。在股權(quán)集中的公司中，大股東有動(dòng)力和能力去監(jiān)督經(jīng)營活動(dòng)并有效降低股東與管理層矛盾引發(fā)的成本(schleifer and vishny，1986；demsetz and lehn,1985)，他們對董事會(huì)獨(dú)立性的要求相對較低，也相應(yīng)地降低了對獨(dú)立董事的需求。當(dāng)股權(quán)進(jìn)一步集中而出現(xiàn)控股后，控股股東可以有效地影響和監(jiān)控管理層行為，更好地防止總經(jīng)理的權(quán)力過度擴(kuò)張。因此，為了實(shí)現(xiàn)其利益最大化，控股股東往往需要操縱董事會(huì)，抑制獨(dú)立董事的相對規(guī)模，并防止經(jīng)理人控制董事會(huì)。從表5和表6也的確可以發(fā)現(xiàn)控股型企業(yè)和非控股型企業(yè)的董事會(huì)結(jié)構(gòu)存在著不同。綜合以上，本文提出以下假設(shè)。
假設(shè)1：股權(quán)集中度越高，獨(dú)立董事的比例越低。
假設(shè)2：股權(quán)集中度越高，董事長和總經(jīng)理就越不傾向于合并。
由表5和表6還可以看出，公司性質(zhì)對董事會(huì)結(jié)構(gòu)也有著一定影響。當(dāng)股權(quán)結(jié)構(gòu)中有著相當(dāng)大的國有股時(shí)，公司經(jīng)營容易受到干擾，偏離利潤最大化的目標(biāo)。反之，民營企業(yè)則不存在這種問題。本文因此提出以下假設(shè)。
假設(shè)3：民營企業(yè)獨(dú)立董事的比例相對較高。
另外，我國的民營企業(yè)大多為家族企業(yè)。造成這一現(xiàn)象的原因除了我國民營企業(yè)歷史短，我國資本市場不發(fā)達(dá)以外，還由于我國對產(chǎn)權(quán)的保護(hù)還不完善，采取家族控制更有利于企業(yè)家保護(hù)自身利益。在這種情況下，由董事長直接出任總經(jīng)理就可以更好地保護(hù)大股東的利益。因此，提出如下假設(shè)。
假設(shè)4：民營企業(yè)董事長和總經(jīng)理兩職合一的情況較多。
本文用如下面板回歸(panel regression)進(jìn)行對獨(dú)立董事比例假設(shè)的檢驗(yàn)：
其中i為獨(dú)立董事在董事會(huì)中的比例，herf為前5大股東持股比例的herfindahl指數(shù)，當(dāng)股權(quán)結(jié)構(gòu)中沒有國有股時(shí)p為1，其他情況為0。control為控制變量。
考慮到股權(quán)集中度可能和股權(quán)性質(zhì)共同發(fā)生作用，本文還做如下回歸：
其中當(dāng)?shù)谝淮蠊蓶|持股超過50%時(shí)c為1，其他情況為0。這樣β1和β2。分別表示股權(quán)集中度對控股型公司和非控股型公司獨(dú)立董事比例的影響，β3和β4分別表示股權(quán)集中度對民營企業(yè)和非民營企業(yè)獨(dú)立董事比例的影響。
本文同時(shí)用如下面板概率回歸(panel probit regression)進(jìn)行對兩職合一假設(shè)的檢驗(yàn)：
其中當(dāng)出現(xiàn)兩職合一情況時(shí)prob為1，其他情況為0。
目前中國上市公司國有股東的代表主要是政府機(jī)關(guān)(國有資產(chǎn)管理委員會(huì)、財(cái)政局、行業(yè)主管部門等)、國有資產(chǎn)管理公司和集團(tuán)公司3大類，他們在一定程度上擁有企業(yè)的實(shí)際控制權(quán)，但剩余索取權(quán)卻歸國家所有。國有股股東代表得不到激勵(lì)和監(jiān)督的收益，從而也就缺乏激勵(lì)和監(jiān)督的動(dòng)機(jī)，所以國有股比例過高，必然導(dǎo)致公司中的“內(nèi)部人控制”，導(dǎo)致管理人員的行為偏離公司價(jià)值最大化。同時(shí)，國有股的特殊性質(zhì)限制了外部監(jiān)管機(jī)制的作用。由于國有股在總體上比重大，且不能在證券市場上自由流通，即使可以通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓，轉(zhuǎn)讓也必須通過國家國有資產(chǎn)管理局和省級國有資產(chǎn)管理局批準(zhǔn)，而且轉(zhuǎn)讓標(biāo)準(zhǔn)往往包括政治性考慮，因此很難通過權(quán)競爭、接管等外部治理機(jī)制對內(nèi)部人控制形成有效約束。這樣，在國有股存在的情況下，公司治理機(jī)制難以順暢運(yùn)行。據(jù)此，可提出以下假設(shè)。
假設(shè)5：國有股比例越大，上市公司董事會(huì)中獨(dú)立董事所占比例越小。
假設(shè)6：國有股比例越大，兩職合一的可能性越大。
但是我國的實(shí)際情況往往比金融理論所描述的更為復(fù)雜。國有股比例很高的公司往往是國家重點(diǎn)企業(yè)。這樣的公司的獨(dú)立董事多少并不影響政府對企業(yè)的控制，同時(shí)這些企業(yè)很有可能直接受政府指令，總經(jīng)理和董事長直接由政府官員出任，因此更有可能出現(xiàn)兩職合一。本文因此進(jìn)一步提出以下假設(shè)。
假設(shè)7：國有股比例和上市公司董事會(huì)中獨(dú)立董事比例呈u型關(guān)系。
假設(shè)8：國有股比例和上市公司董事會(huì)中兩職合一狀況呈u型關(guān)系。
與國有股股東相比，社會(huì)法人股股東具有更多的“經(jīng)濟(jì)人”屬性。由于所持股份不能流通，他們的利益與公司的績效表現(xiàn)息息相關(guān)，這使其具備了足夠的動(dòng)力對總經(jīng)理實(shí)施監(jiān)督。但是，當(dāng)社會(huì)法人股比例較小時(shí)，社會(huì)法人股股東很難和國有股股東抗衡，同時(shí)公司業(yè)績只能對他們產(chǎn)生部分影響。因此，在這種情況下，社會(huì)法人股很難對公司治理產(chǎn)生正面影響。而當(dāng)社會(huì)法人股比例較大時(shí)，公司業(yè)績和法人股股東利益更為密切，社會(huì)法人股東更有積極性和可能性促使董事長和總經(jīng)理兩職分離，從而監(jiān)督經(jīng)理層，改善公司治理。但是，作為大股東，他們并無興趣引入獨(dú)立董事。為此，有以下假設(shè)。
假設(shè)9：社會(huì)法人股比例越大，上市公司董事會(huì)中獨(dú)立董事所占比例越小。
假設(shè)10：社會(huì)法人股比例和兩職合一的可能性之間存在倒u型關(guān)系。
本文用如下面板回歸(panel regression)來驗(yàn)證有關(guān)獨(dú)立董事比例的假設(shè)：
其中state是國有股比例，social是社會(huì)法人股比例。
本文用如下面板概率回歸(panel probit regression)來驗(yàn)證有關(guān)兩職合一的假設(shè)：
(二)控制變量
為了控制其他因素對上市公司董事會(huì)結(jié)構(gòu)具有的可能性影響，以過去相關(guān)文獻(xiàn)的研究結(jié)果為基礎(chǔ)而選取的以下兩個(gè)控制變量。
1.公司規(guī)模。與小公司相比，大公司一般從事著多元化程度和復(fù)雜程度更高的經(jīng)營活動(dòng)，因此，它們往往擁有規(guī)模較大的董事會(huì)和獨(dú)立董事，以此來滿足其經(jīng)營活動(dòng)擴(kuò)張過程中對于多種專業(yè)管理人才的要求(denis and sarin， 1999)；同時(shí)，大公司更傾向采取董事長和總經(jīng)理兩職合一的安排(boyd，1995)，因?yàn)檫@種設(shè)置能提高董事會(huì)的決策效率，規(guī)避大董事會(huì)下決策拖沓的情形出現(xiàn)，從而有利于抵消企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大對管理的負(fù)面影響。
2.資本結(jié)構(gòu)。對于上市公司而言，負(fù)債率提高意味著公司受到股東和債權(quán)人的雙重監(jiān)督，這會(huì)促使盡可能地合理化安排公司治理結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)對公司經(jīng)營的監(jiān)管力度，因而會(huì)更多地設(shè)置有監(jiān)管職能的獨(dú)立董事，也更傾向于采取兩職分離狀態(tài)。
(三)實(shí)證研究結(jié)果
表7是上市公司獨(dú)立董事比例的面板回歸。leverage是公司負(fù)債率；lnat是公司資產(chǎn)取對數(shù)；aerf是前5大股東持股比例的平方和；當(dāng)?shù)谝淮蠊蓶|持股比例大于50%時(shí)c為1，其他情況為0；當(dāng)股權(quán)結(jié)構(gòu)中沒有國有股時(shí)戶為1，其他情況為0；srate是國有股比例；social是社會(huì)法人股比例。***，**，*分別代表在1%，5%，10%水平下顯著。
表8是上市公司兩職合一情況的面板概率回歸。leverage是公司負(fù)債率；laat是公司資產(chǎn)取對數(shù)；aerf是前5大股東持股比例的平方和；當(dāng)?shù)谝淮蠊蓶|持股比例大于50%時(shí)c為1，其他情況為0；當(dāng)股權(quán)結(jié)構(gòu)中沒有國有股時(shí)p為1，其他情況為0；stare是國有股比例；socialperson是社會(huì)法人股比例。***，**，*分別代表在1%，5%，10%水平下顯著。
股權(quán)集中度對中國上市公司董事會(huì)中獨(dú)立董事的比例具有負(fù)面作用，假設(shè)1得到驗(yàn)證(見表7)。前5大股東持股比例的hirfindahl指數(shù)上升時(shí)，獨(dú)立董事比例快速下降，邊際值為-0.997(在1%的水平上顯著)。同時(shí)與假設(shè)2一致，股權(quán)集中度對兩職合一狀況具有一定的抑制作用(見表8)。前5大股東持股比例的hirfindahl指數(shù)對兩職合一的邊際作用為-0.16(但是在統(tǒng)計(jì)上并不顯著)。
股權(quán)集中度對獨(dú)立董事比例的抑制作用在非控股型公司中更為明顯，其系數(shù)達(dá)到-1.539，而在控股型公司中則為-1.069。這說明大股東在取得公司的絕對控股后，獨(dú)立董事的多少已經(jīng)很難影響董事會(huì)決策，因此在控股型公司中股權(quán)集中度對獨(dú)立董事比例的影響相對少一些。而股權(quán)集中度對兩職合一的抑制更多地表現(xiàn)在控股型公司上，其相關(guān)系數(shù)為-0.147，在非控股型公司上系數(shù)為-0.092。然而在統(tǒng)計(jì)上這兩個(gè)系數(shù)均不顯著，說明股權(quán)集中度對兩職合一的抑制比較弱。
和假設(shè)3、假設(shè)4相符，民營企業(yè)的公司治理結(jié)構(gòu)較為復(fù)雜，這一點(diǎn)反映在其董事會(huì)結(jié)構(gòu)上。民營企業(yè)虛擬變量在獨(dú)立董事比例回歸中的系數(shù)是0.063(在5%水平上顯著)，在兩職合一回歸中的系數(shù)是0.39(在1%水平上顯著)。同時(shí)我們可以看到股權(quán)集中度對兩職合一的抑制主要體現(xiàn)在非民營企業(yè)上，在民營企業(yè)上股權(quán)集中度對兩職合一影響為正。這說明影響兩職合一的因素不僅僅是股權(quán)集中程度，還包括股權(quán)的性質(zhì)。而股權(quán)集中度對獨(dú)立董事比例的負(fù)面影響在民營和非民營企業(yè)之間并無明顯差別，系數(shù)分別為-1.146和-0.978，這說明民營企業(yè)和非民營企業(yè)的控股股東同樣不愿意受獨(dú)立董事監(jiān)督。
國有股比例對獨(dú)立董事比例有負(fù)面作用，其系數(shù)為-1.280(在1%水平上顯著)，對兩職合一狀況作用不明顯。這與假設(shè)5是一致的，但不符合假設(shè)6。然而，當(dāng)我們引入國有股比例的平方項(xiàng)后，發(fā)現(xiàn)它在獨(dú)立董事回歸中并不顯著，這說明當(dāng)國有股比例很大的情況下，國有股對獨(dú)立董事比例的負(fù)面作用不明顯，假設(shè)7得到驗(yàn)證。這和前面所發(fā)現(xiàn)的股權(quán)集中度對獨(dú)立董事比例的抑制作用在控股型公司中相對較小是一致的：國有股比例很大的公司往往也是控股型公司，在這類公司中獨(dú)立董事的多少并不影響大股東對公司的控制，因此大股東相對不排斥獨(dú)立董事的存在。而在引入國有股的平方項(xiàng)后，我們發(fā)現(xiàn)國有股比例對兩職合一有負(fù)面作用，其系數(shù)為-2.518(在5%下顯著)，國有股的平方項(xiàng)有正面作用，其系數(shù)為2.582(在5%下顯著)，假設(shè)8得到驗(yàn)證。這說明國有股對兩職合一的推動(dòng)作用在國有股很大時(shí)尤為突出。這和前面所發(fā)現(xiàn)的股權(quán)集中度對兩職合一的推動(dòng)集中表現(xiàn)在控股型公司上是一致的：由于我國上市公司大多由國有企業(yè)改制而來，控股型公司往往也是國有股比例大的公司，在這類公司中總經(jīng)理和董事長直接由政府官員出任，兩職合一是政治上的需要。
在表7中可以看到，社會(huì)法人股比例對獨(dú)立董事比例負(fù)面作用，其系數(shù)為-0.952(在1%水平上顯著)，這和假設(shè)9是一致的。加入社會(huì)法人股比例的平方項(xiàng)后，并沒有發(fā)現(xiàn)二者的非線性關(guān)系，也即社會(huì)法人股比例對獨(dú)立董事比例的影響總是負(fù)面的。這也很符合我國的現(xiàn)狀：從表3中可以看出社會(huì)法人股平均只占20%，很難做到絕對控股。在這種情況下，獨(dú)立董事會(huì)減弱社會(huì)法人對公司的控制，因此社會(huì)法人股股東總是排斥獨(dú)立董事。從表8中我們發(fā)現(xiàn)，社會(huì)法人股在兩職合一回歸中系數(shù)為正，而其平方項(xiàng)系數(shù)為負(fù)，兩者在統(tǒng)計(jì)上都不明顯。這至少說明假設(shè)10提出的倒u型關(guān)系在一定程度上符合事實(shí)。當(dāng)社會(huì)法人股比例很大時(shí)，社會(huì)法人股對兩職合一有一定的抑制作用。這是由于當(dāng)社會(huì)法人股比例不大時(shí)，法人股股東只分享很小一部分公司利益，對經(jīng)理層的監(jiān)督的動(dòng)機(jī)也就不強(qiáng)。當(dāng)社會(huì)法人股比例很大時(shí)，法人股股東分享很大一部分公司利益，對經(jīng)理層的監(jiān)督相應(yīng)的也更有積極性。但是，由于我國社會(huì)法人股比例遠(yuǎn)小于國有股，其對董事會(huì)結(jié)構(gòu)的作用并不明顯，因此在統(tǒng)計(jì)上也就不顯著。
(四)其他結(jié)果
本文的回歸結(jié)果部分驗(yàn)證了國外研究已經(jīng)取得的成果。董事會(huì)中獨(dú)立董事的比例隨著公司規(guī)模的擴(kuò)張和負(fù)債率的提高而增大。表7顯示上市公司資產(chǎn)規(guī)模和負(fù)債率在獨(dú)立董事回歸中總是顯著為正。但表8顯示公司規(guī)模對兩職合一有明顯的抑制作用，這和國外文獻(xiàn)是不一樣的。由于我國上市公司的董事會(huì)結(jié)構(gòu)受到許多行政因素的影響，公司財(cái)務(wù)狀況對董事會(huì)結(jié)構(gòu)的影響受到許多干擾，有待進(jìn)一步研究。
四、結(jié)論
本文結(jié)合公司財(cái)務(wù)理論，研究了中國上市公司股權(quán)結(jié)構(gòu)對董事會(huì)結(jié)構(gòu)的影響。本文從獨(dú)立董事比例和兩職合一狀況出發(fā)，著重于董事會(huì)對大股東的擎制和對經(jīng)理層的監(jiān)督這兩項(xiàng)基本功能。文中結(jié)果顯示：
首先，股權(quán)集中程度降低獨(dú)立董事比例，在一定程度上卻又抑制總經(jīng)理、董事長兩職合一。股權(quán)集中度對獨(dú)立董事的負(fù)面作用在大股東未取得絕對控股時(shí)更明顯，其對兩職合一的抑制則在大股東取得絕對控股時(shí)更明顯。
其次，民營企業(yè)的獨(dú)立董事比例較高，兩職合一情況則較多。民營企業(yè)與否并不影響股權(quán)集中度對獨(dú)立董事的負(fù)面作用，但股權(quán)集中度對兩職合一的抑制只在非民營企業(yè)中有一定表現(xiàn)。
以上結(jié)果說明了一個(gè)有趣的但又被人忽略的現(xiàn)象：股權(quán)集中與否和股權(quán)性質(zhì)對公司治理的影響并不是非此即彼的。有助于提高獨(dú)立董事比例的因素往往同時(shí)推動(dòng)著兩職合一，反之亦然。
