時間：2023-06-07 09:11:10
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇金融機構調查報告，希望這些內容能成為您創作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
一、基本情況
1、___縣情。___縣地處黃河岸邊，境內交通不便，礦藏貧泛，工業較為落后，是個傳統的山區農業生產小縣，傳統農業占主導地位。農業人口5萬多人，占總人口的85%。據統計，2004年農民人均純收入1196元，城鎮居民人均可支配收入5000元，財政收入800萬元。
2、___縣金融機構格局現狀。隨著金融改革的深入，___縣建行、工行都相繼撤并，農發行降格為信貸組，目前只有人民銀行___縣支行、農業銀行___縣支行、8家農村信用社法人機構、郵政儲蓄及保險代辦所等金融機構。其中農行和信用社這兩家金融機構從業人員144人；截止2004年末，全縣金融機構各項存款余額15062萬元，各項貸款余額15599萬元。其中，農業貸款10990萬元，占各項貸款總額的70%。
二、金融機構支持三農發展情況
總體來看,全縣金融機構各項貸款中農業貸款額度呈逐年增長態勢。平均增幅10%。有的年份增加較快,有的年份增加較為緩慢，農業貸款占各項貸款的比重也呈逐年加大的趨勢。其中農村信用社落農業貸款余額為5038萬元，占到全部農業貸款的46%。
三、我縣農民收入增長緩慢的主要因素
1、農業生產基礎薄弱，抵御自然災害能力差。主要還是靠天吃飯，穩產、高產田較少。2000年開始___縣連續三年遭受了嚴重的自然災害，導致農業欠收，農民收入呈極不穩定
2、受國家產業政策的影響。我縣處于國家“退耕還林”政策的實施范圍內，使農民的耕地更少，近年來，農民的收入主要靠外出打工，而農民的自我保護意識不強，常有托欠農民工工資的行為發生，使農民成為受害者。
3、農民取得貸款難。一是從銀行信貸資金來源來看，銀行的資金主要來源于儲蓄存款，___縣整體經濟發展落后，商業銀行存款組織難度很大。二是從銀行信貸投向和規模分析來看，商業銀行市場化運營行為加大，追求利潤最大化行為導致農行放貸比以前更為為期不謹慎。公靠農村信用社的支農再貸款難以滿足需求，導致民間借貸一度流行。
4、從農民自身信用狀況分析，種種原因導致農民信貸戶信用狀況不佳。據調查，從2001年，農村信用社大力發放小額農戶信用貸款以來，但貸款回收情況很不盡人意，部分農戶確因農作物欠收，養殖戶受市場行情影響，導致無力償還貸款，造成了農村信用環境差，難以取得貸款。
5、社會經濟環境和產業結構的影響。近年來縣委縣政府積極加大調產力度，逐步實施了“退耕還林”等工程，大力發展棗、草、羊等主導產業，從2001年起，種植業和養殖業收入呈逐年上升趨勢，逐步發展起了一些養羊大戶，紅棗大戶和種糧大戶，取得了一定的效果。但農村經濟增長速度遠遠不如城鎮居民收入增幅。
四、金融機構支持”三農”發展的建議
1、優化經濟環境，強化政府服務職能。
一是優化整體經濟環境。一個良好的經濟環境，是農業發展壯大的基礎。地方政府應從當地實際出發，切實采取多種優惠措施，堅覺貫徹中央“一號”文件精神，把觸覺農民增收當作頭等大事來抓，支持“三農”發展。二是積極推進經濟產業結構調整，由政府牽頭，經貿委、計委、銀行等部門配合，建立信貸投入項目庫和制訂產業結構調整指導意見，積極引導農民調整農業生產結構，并以有效信貸投入促進農業產業結構調整。三是應強化政府服務指導的職能。簡化辦事環節，提高服務效率；規范職能部門的收費權限，消除對農民征收的不合理的稅費，切實減輕農民負擔；大力整治社會信用環境，加大執法力度，有效解決當前銀行依法維權執行難的問題，確實維護金融債權。
2、改進信貸管理，增加有效信貸投入。
通過改進當前信貸管理過于僵化的模式，按地區經濟發展水平和地方社會信用狀況，合理下放信貸管理權限，提高信貸管理效率和經營效益。在信貸投入上積極扶持“三農”和農業產業結構調整。金融機構，特別是農村信用社要繼續引申小額信用貸款業務，在支持農民發展棗、草、羊等主導產業方面加大支持力度，在信貸政策的制定上不搞“一刀切”，充分考慮貧困山區農業生產特點，因地制宜、區別對待，合理制定不同的信貸政策，切實有效地扶持貧困山區“三農”經濟發展。
《中國經濟周刊》 記者 談佳隆︱上海報道
一個討論了4年的話題，至今仍然沒有答案。
今年1月召開的銀監會年度工作會議上，中國銀監會主席尚福林把“切實防范和化解金融風險”列為今年主要目標，并明確表示要“守住不發生系統性和區域性風險底線是首要任務”。
自2009年開始，每年的全國兩會，地方融資平臺所滋生的不良貸款風險都是熱點話題。但時至今日，無論銀監會還是財政部等相關部門，至今沒有對地方融資平臺究竟存在多少不良貸款進行過披露，這加深了市場的猜測和疑慮。
“從中長期看，地方政府融資平臺貸款仍存在一定隱憂?！苯煌ㄣy行首席經濟學家連平告訴《中國經濟周刊》，“這主要是三方面的原因。其一，融資結構的改變并未改善平臺公司的財務和經營情況；其二，部分低層級地方政府償債能力較弱，不同層級政府之間的收入差距較大；其三，地方政府換屆后存在新一輪投資偏熱的風險，可能對平臺貸款風險增大帶來壓力。”
“關注類”貸款向不良貸款的轉移
“整體看，未來我國銀行業不良貸款余額和比率可能‘爬坡’，如何有效緩釋風險，防止其快擴散和蔓延，不僅關系到商業銀行自身的經營安全，也影響到金融支持實體經濟的力度和效果。商業銀行不良貸款總量上升已不可避免，加之國有商業銀行有向大客戶集中放貸的習慣，未來仍需嚴密防范信貸風險集中爆發?！睎|方資產管理公司的《2012：中國金融不良資產市場調查報告》（下稱“《調查報告》”）提出了這樣的觀點。
3月1日，銀監會2012年度監管統計數據。截至2012年12月末，商業銀行不良貸款余額4929億元，同比上升647億元，不良貸款率為0.95%，同比下降0.01個百分點?！耙簧唤怠?，是否說明不良貸款在信貸市場的“稀釋”下不足為慮呢？
一位接近銀監會的消息人士告訴《中國經濟周刊》：“未來銀行系統可能存在的‘不確定’的風險或許并不是在‘不良貸款’，而是在‘關注類’貸款向不良貸款的轉移。銀監會還特別擔憂，地方銀行系統在上報不良貸款時并沒有嚴格按照貸款五類分類進行統計?！?/p>
銀行貸款優良情況被分為五類，分別是正常、關注、次級、可疑、損失，后三者被視為不良貸款。去年以來，銀監會就開始針對工農中建交五大行貸款五級分類自查工作，要求提高準確性，特別強調了對于“關注類”貸款的真實性核查，以及對損失類貸款的核銷力度。
在《調查報告》中，東方資產管理公司總裁張子艾認為，商業銀行關注類貸款賬面風險與實際風險偏差最大，信貸風險一定程度上被低估。
四大資產管理公司向地方金融擴張
“不良貸款的資產處理是一個專業性極高的工作，牽涉到銀行債權人，也牽涉到形形的債務人，評估機構、律師事務所、司法系統我們都要去打交道。”長城資產管理公司一位內部員工告訴《中國經濟周刊》。
上世紀90年代末開始，在國務院主導之下，為解決中國銀行、工商銀行、建設銀行、農業銀行長期存在積壓的呆壞賬問題，國務院直屬的東方、華融、長城、信達四大資產管理公司（AMC）應運而生，其目標就是要為銀政不分所產生的“惡果”埋單。
“十幾年前，在一些地方，銀行就是政府的錢袋子，政府項目的貸款抵押不足，甚至沒有抵押?！币晃辉谛胚_資產管理公司廣州辦事處、參與過銀行不良資產剝離業務的內部人士告訴《中國經濟周刊》，“我們當年負責工商銀行廣東省分行的不良資產剝離業務，在法律審查階段，發現幾家分行的貸款材料造假的情況很嚴重，甚至存在大批量人為偽造的情況?！?/p>
然而，當時不少業內人士便已經指出，通過中央成立資產管理公司對地方金融機構的不良資產進行剝離將會滋生“道德風險”，后患無窮。
如今，伴隨著此輪經濟政策帶來的后遺癥逐漸顯現，地方不良資產處理問題再次擺到了面前。上海銀行一位處理不良貸款業務的員工告訴《中國經濟周刊》：“首先會選擇提高撥備覆蓋率對于這部分貸款進行計提，如果實在無法追回損失的貸款，我們會進行核銷。一部分不良貸款的處理業務，會由銀行自己完成進行拍賣、變賣、協議轉讓，另一部分業務會向市場進行出售?！?/p>
伴隨著四大銀行紛紛上市，四大AMC似乎完成了歷史使命，轉而向更為市場化的資產處理和綜合金融集團公司發展。將不良資產打包向四大AMC進行轉讓的通道，越來越多地向城商行等地方金融機構開放。
張子艾預測，伴隨銀行不良貸款處置的緊迫性增強，近半數會向市場推出資產包，向市場推出資產包的本金規模多數在10億元以下和10億～50億元之間，資產類別以損失類、可疑類為主，推出不良資產的預期價格會略微下降。
《調查報告》顯示，2012年不良資產市場的主要買家排序情況為：內資投資銀行/基金/公司>地方國資公司>外資投資銀行/基金/公司>有地方政府背景的公司>民營企業>外國投資者。
伴隨著社會融資和銀行信貸規模的不斷擴大，不良資產的處理業務也急劇膨脹，這也使得四大資產管理公司賺得“盆滿缽滿”。《調查報告》指出，多家資產管理公司都表現出對于商業銀行出售不良貸款的預期的強烈愿望，希望積極穩健地參與不良貸款的收購。
地方資產管理公司爭食
不過，中國不良資產處理這一龐大市場寡頭壟斷格局正悄然被打破。去年2月，財政部、銀監會印發《金融企業不良資產批量轉讓管理辦法》（下稱“《辦法》”）?！掇k法》明確了四大資產管理公司對各類不良資產進行批量收購的權限。
抵押債務權益（collateralized debt obligation，CDO），是一種近年來成長極為迅速的證券化產品之一，是金融創新下的熱門衍生品之一。通常由金融機構將其擁有的可創造未來現金流量的資產形成各個資產（證券）池，然后進行打包及分割，轉給特殊目的公司（SPV），以私募或公開發行方式賣出固定收益證券或受益憑證。其運作原理是：首先發起人將原有的次級貸款池中BBB級貸款再次打包、再次進行分拆，根據還款先后次序，將其再次分別評級為高級和夾層級（一般為BBB級），用低級別的證券為高級別的證券提供信用增強。這種分拆打包后再分拆的創新可以反復多次進行，便形成了CDOs序列（CDO2，CDO3，…CDOn）多層次衍生產品。CDOs的抵押資產（證券）池來源非常廣泛（例如，一個CDOs的抵押證券池可能包括住房權益貸款，其他CDOs，住房按揭支持債券等資產），故而一個非常龐大而又復雜的資產支持結構便產生了。隨著衍生工具的進一步運用，特定資產并不需要發生真實的轉移，只需要界定資產范圍和特定的信用事件，然后向特殊目的的實體（SPV）支付一定比例的保證金，SPV在此基礎上發行證券，證券持有人實質上是買了將來收益的一種權益。這種方式形成的為合成型CDO。合成式CDO是由發起人將一組貸款債券匯集包裝為標的資產，并與SPV簽訂信用違約互換合約（credit default swap，CDS），發起人定期支付權益金。CDS類似于貸款債券購買保險，一旦違約事件發生，可根據合同獲得全額或部分賠償。必須指出，合成式CDO不屬于真實出售，標的資產并沒有完全出售給投資者，但通過一個類似于債券保險的機制，發起人可以將其貸款的信用風險轉移給投資者。綜上，合成式CDO結合了信用衍生性商品和資產證券化交易。CDO債券的主要風險來自標的資產，如銀行貸款債券、證券化受益證券、公司債投資和其他檔次的CDO等。交易初期發起人借助信用衍生性商品將風險轉移給CDO債券的投資者，并未實際轉移標的資產的所有權，但要支付權利金給SPV。擔保資產通常包括風險極低的商品，如政府公債。CDO投資者未來還本付息現金流量，主要由擔保資產支持，另加上信用違約互換的權利金，再減去標的資產發生信用事件后應給付信用衍生性商品交易對方的金額。
二、次級抵押債券的財務風險
（一）市場風險 市場風險隱含潛在的損失，也可能隱含潛在的收益：包括匯率風險、價格風險和利率風險。結合我國中央銀行持有CDO的事實，CDO的匯率風險是指此類商品大多以美元計價，因此投資者將暴露在匯率變動的市場風險之下。利率變動的公允價值風險；是指CDO所發行的債券，以計息方式區分可能包括固定或浮動利率，若屬前者，就會暴露在利率變動的公允價值風險之下。價格風險是指次貸風暴，是相關的CDO的市場價格受到沖擊大幅下降，因此投資者將暴露在價格波動的市場風險下。
（二）流動性風險 流動性風險是指企業無法籌措自己以履行合約義務所面臨的風險。企業在市場上以接近公允價值的價格迅速出售金融資產，也可能導致流動性風險。流動性風險起因于無法履行合約義務，所以與金融負債相關。這與無法迅速出售的流動性風險不盡相同，但也會相互關聯。以次級CDO為例子，由于其流動性較差，且時逢市價大幅下跌，致使若干國外基金就因持有相關頭寸而導致宣告破產或暫停投資者贖回。另外持有CDO等商品以致產生流動性風險的，還有若干特殊目的實體（如Structured Investment Vehicle，SIV）因采取“以短支長”和高財務杠桿方式，當CDO市場流動性發生問題時，隨即受到牽累。甚至其發起人也可能被迫將該特殊目的實體編入會計合并報表，從而增加發起人的負債比率，提高了流動性風險。
（三）信用風險 信用風險是因交易對手或他方當事人不能履行合約義務，而導致企業發生損失的風險。目前CDO最主要的財務風險源自美國銀行承作次級房貸因借款人無法償還房貸的信用風險，這種信用風險通過前述的CDO的證券化交易或信用違約互換合同，轉移至CDO所發行的債券，并反映在上述市場風險中。
（四）利率變動的現金流量風險 利率變動的現金流量風險是相對于上述利率變動的公允價值風險，當CDO以浮動利率計息時，就可能因市場利率變動而產生未來利息收入現金波動的風險。自2007年3月以來，次貸商品信息透明度不足所衍生的投資者信用喪失，已經相當的嚴重。緊接著2008年7月，美國房地美和房利美因巨額虧損被美國政府接管，導致我國銀行持有的3760億人民幣“兩房”債務商品，更是首當其沖。雖然一般說來，“兩房”相關債務商品與次貸商品的信用風險程度不同，但由于缺乏相關的信息和市場信心，仍造成金融市場的震蕩。
三、次貸金融商品信息披露的國際規范框架
（一）國際財務報告準則第7號公報關于金融工具的披露
（IFRS7）國際會計準則IFRS7規范的對象是于金融商品的披露，自2007年起開始適用。根據現行國際會計準則公報架構，IFRS7是在原先IAS30（銀行財務報表的披露）和IAS32（有關披露部分）的基礎上整合并取而代之。IFRS7對規范次貸金融商品披露主要包括：一是金融商品對金融機構財務狀況和經營業績的重要性。金融機構應披露能使財務報表使用者評估金融商品對其財務狀況和經營業績重要性的信息。包括：資產項目負債表；損益表和業益的收益和費用損失項目；其他有關的“會計政策”、“避險會計”和“公允價值”的披露。二是金融商品風險特征和程度。金融機構披露能使財務報表使用者評估報表日其起所暴露在金融商品風險的性質和程度，該風險通常包括（但不限于）信用風險、流動性風險和市場風險。包括：非量化信息的披露；信用風險；流動性風險；量化信息的披露；非代表性額外信息披露；市場風險。
（二）IFRS7公報的后續修改概述 2008年10月中旬，國際會計準則理事會（IASB）了《IASB39-金融工具確認與計量》和《IFRS7-金融工具披露》的修訂版，以便就金融資產的重分類建立一個與美國公認會計原則（GAAP）“同等應用平臺”。新修訂后的IASB39允許主體在限定的條件下，將某些原歸類為“以公允價值計量且其變動計入當期損益”（FVTPL）及“可供出售”（AFS）類別的非衍生金融資產進行重分類。該重分類將導致額外的披露要求2009年3月初，IASB了《改進金融工具的相關披露》（對《IFRS7-金融工具：披露》的修訂）。修訂時應利益相關方在金融危機背景下提出的關于改進公允價值計量和流動風險披露的要求而做出的。
四、國際金融機構次貸投資風險披露的實踐危機
（一）公允價值披露實踐 具體如下：
（1）披露受當前市場狀況影響的衡量公允價值方法。由于次貸風暴主要涉及的風險是信用風險，普華永道（PwC）會計師事務所對全球重要銀行2007年年報的披露程度，在2008年8月公布了調查報告。該報告共調查了22家國際性銀行年報，以歐美國家為主，但也包括中國銀行和DBS兩家亞洲銀行。而在次貸風險中巨虧的花旗、美林和UBS均在調查名單之列。該報告研究以JP Morgan Chase銀行2007年年包為例，研究對信用風險變動導致公允機制變動的披露。研究顯示該行對受市場狀況影響所致公允價值衡量方法的調整因素以及對特定金融商品信用風險變動所致公允價值變動的影響因素，予以舉例說明，可使得投資者容易了解其計算方法和影響程度。
（2）公允價值評價方法與不可觀察輸入影響的披露。不可觀察輸入通常涉及金融機構較為主觀的判斷，如果衡量公允價值時使用較多不可觀察輸入，可能引發投資者對其資產和盈余品質的疑慮。由于受到次貸風暴的影響，其相關商品市場從原本熱絡轉為極不活躍，使得許多評價輸入從可觀察轉為不可觀察，因此該信息的披露相對重要。公允價值衡量方法主要分為公開報價和評價方法，但在披露方面為使投資者獲悉評價方法所使用輸入的性質，因此在區分為可觀察和不可觀察，尤其當后者影響較重大時。
該報告研究以UBS銀行為例，從中可發現該行不可觀察輸入的資產占公允價值衡量資產的比例，從2006年的1%增至2007年的6%，從中可以判斷次貸風暴所致流動性不足對公允價值衡量方法的影響。重大不可觀察輸入變動的敏感度分析。該分析可推斷當若干假設發生變動時對企業的影響程度。該報告研究以HSBC的披露為例，其影響范圍包括當期損益和業益，從中可明顯法相2007年比2006年的影響更為重大。
（二）結構式融資披露實踐 結構式融資通常涉及復雜的交易結構（如設立資產負債表外實體），其信息的透明度比較隱晦。在PwC調查報告中所稱的結構式融資，包括：CDOs、證券化架構、結構式投資工具、結構式借貸、結構式貸款、其他表外架構、客戶信用風險管理商品、私募股權和創投活動以及機構租賃等。PwC調查結果顯示，受次貸危機風暴影響的金融機構雖相關披露相比2006年已有增加，但披露形態、程度和復雜度在各銀行之間差異仍很大。若干銀行提供比較詳細的和特制量化信息，包括資產負債表內外分析等，其他銀行則僅提供簡要非量化的信息，以致于投資者可能難以完整評估其結構式融資活動的相關風險。PwC調查報告以UBS證券化會計政策、證券化量化信息的披露為例，分析了UBS未編入合并報表的證券化實體和CDO量化信息的披露，從中可以判斷UBS證券化交易涉險的程度，包括證券化標的資產種類，UBS是否作為創始機構以及SPE資產延滯付款的情況。
（三）風險管理披露實踐 就風險管理方面，IFRS7公報比起
前身IAS32增加了許多要求。但PwC調查報告卻發現國際銀行在2007年首次使用IFRS7后仍存在透明度不足的現象。該報告針對各銀行實際披露的情況，包括信用、流動性和市場三大類風險，對照IFRS7的要求，評估期執行問題所在。
（1）信用風險。擔保品，按照IFRS7規定，對于已逾期且個別減損的金融資產，應披露持有擔保品和其他信用加強的敘述以及對其公允價值的估計。但半數受調查的銀行并沒有規定提供擔保品的公允機制信息，只有一家說明屬實務上的不可行，而且通常僅說明其公允價值低于擔保值和賬列資產余額。PwC認為提供超額擔保或不足擔保的程度以及擔保品評價的敏感度分析，可能比其公允價值總額更具意義。協商資產，按照IFRS7規定，應披露重新協商金融資產的賬目價值（若為重新協商已逾期或減損）。針對這一新增規定，各行披露內容很不一致，部分銀行甚至完全未提及協商資產。
（2）流動性風險到期分析。到期分析，按照IFRS7規定，金融負債到期分析表應以合約未折現現金流量顯示剩余到期值。調查顯示主要問題在于衍生性商品和交易目的的金融負債的披露。例如，6家銀行是將其列入“未超1個月期限”欄位，而非依合約到期日區分；另外10家銀行則依照合約到期日歸類。此外，到期分析表對投資者的使用并不便利，例如若干案例并未說明其數據是否采取折現基礎，且有時候不止一張表格，而這些多余的表格已依IAS30（已廢止）處理。另外，諸如“總額或凈額交割衍生性產品”、“財務保證”、“利息支付”和“永續負債”等待定項目的處理方式并未清楚說明。6家銀行將表外項目（例如貸款或其他承諾）單獨列示于分析表，但財務保證是否列入并不明確；另有8家銀行并未將表外項目列入?？傊?，到期分析表似乎并未幫助信息透明度的提升。市場風險，按照IFRS7規定，銀行若未使用風險值，則應披露其對各類市場風險暴露的敏感性分析，包括顯示其損益和權益相關變數在報表日合理可能變動時受到的影響，在編制敏感度分析時所使用的方法和假設以及與前期所使用的方法和假設的變動及其理由。PwC調查顯示，有11家銀行提供非交易目的的利率風險的敏感度分析，其中僅有4家披露其對損益和權益的影響。此外，其合理可能的利率變動幅度差異很大，分別有采取1、50、100或者200基點者。由于其敏感度分析所使用的假設方法披露不足，所以該信息價值有所折扣。
一、因貸前調查不盡職，貸后管理不到位被判違法發放貸款罪的案例
2011年12月，杭州某電子有限公司向某商業銀行申請貸款500萬元，企業是該銀行的存量客戶，并熟知銀行對貸款資料的要求和審查要件。貸款發放前，對于該筆貸款的申請人及保證人杭州某貿易有限公司提交的交易合同，財務數據等材料客戶經理余某和市場營銷經理王某甲未進行實質性的調查審核，并以此形成調查報告，報告中稱該企業的資產負債率逐年下降，但實際該公司自2008年起已年年虧損，資產負債率達85%以上，即將面臨破產。
銀行貸前審查人員未對貸款申請的資料進行實質審核，并且該筆業務中的交易背景虛假，調查人員在貸前調查時憑借經驗輕信該筆業務真實，貸款發放后也未對該筆貸款進行實質性的跟蹤調查，同時該部門經理孟某亮為該筆業務審查的主要負責人，未按國家規定嚴格履行貸款業務審查職責，未進行相應的貸前真實性調查，貸后也未對貸款資金流向進行必要的追蹤調查。綜上，法院判處三人犯違法發放貸款罪，判處王某甲和余某有期徒刑三年，緩刑四年，并處罰金2萬元，孟某亮有期徒刑四年六個月，并處罰金3萬元。
二、我國對違法發放貸款罪的規定
我國現行《刑法》第一百八十六條規定“銀行或者其他金融機構的工作人員違反國家規定發放貸款，數額巨大或者造成重大損失的，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處一萬元以上十萬元以下罰金。”
對違法發放貸款罪立案追訴標準為：銀行或者其他金融機構及其工作人員違反國家規定發放貸款，涉嫌下列情形之一的，應予立案追訴：
（一）違反國家規定發放貸款，數額在一百萬元以上的；
（二）違反國家規定發放貸款，造成直接經濟損失數額在二十萬元以上的。
其中并未提到銀行從業人員是否存在主觀故意，只要金融機構從業人員違反國家規定發放貸款，同時貸款數額超過100萬元或造成直接經濟損失超過20萬元即達到立案標準。
對違法發放貸款罪的風險提示
根據目前我國現行的法律規定和司法實踐中的判決標準，違法發放貸款罪并未對銀行從業人員的主觀要件進行規定，當事人收受客戶錢財與否與該罪名的成立并無直接關聯，銀行或其他金融機構的從業人員在發放貸款前未對客戶提供的資料進行實質性審查，或貸款發放后未對資金流向進行實質性的追蹤調查均屬于違反國家規定發放貸款的情況。
面臨經濟下行壓力的增加，企業出現虧損或資金鏈斷裂的情況比比皆是，企業經營者迫于債務壓力通過偽造資料向銀行或其他金融機構申請貸款的情況隨時可能發生，與此同時銀行不良貸款劣變提速，剪刀差不斷擴大，造成銀行盈利能力下降，導致銀行從業人員所面臨的考核壓力與日俱增，如相關工作人員法律意識不強，工作中出現疏漏，將會有極大可能造成貸款逾期形成不良，銀行資產出現損失，甚至使自己身陷囹圄。
為了避免這種情況的發生，防止銀行或其他金融機構的工作人員由于工作疏忽而觸犯刑法，對相關人員進行風險防范建議如下：
糾正過去“不收受客戶錢財就不會觸犯法律，提供擔保就不會造成損失”的錯誤觀點，提高對當前經濟下行形勢下重點行業、重點企業的警惕，應對存量客戶，尤其是屬于鋼鐵、煤礦等行業的客戶，進行更加嚴格的審查，防止出現由于經驗主義，輕信客戶資料從而造成不良后果的情況。
各位領導、同志們：
大家好! xxx同志在支行貨幣信貸與統計股統計崗位工作，現任統計員，幾年來，在支行領導和同志們的幫助下，通過自己的不斷學習和刻苦努力，掌握了貨幣信貸與統計工作的基本技能，是我行貨幣信貸與統計工作的業務骨干,他思想進步、熱愛本職、忠心職守、積極鉆研、開拓創新，十幾年如一日，得到了領導和同事們的首肯，并連續三年被評為優秀行員。
一、他努力學習，政治思想素質不斷提高
幾年來，他能夠堅持不懈地學習政治思想理論，努力提高政治思想覺悟，認真學習黨的各項方針政策，積極參加黨的“xx大”及“xxxx”的學習教育活動，主動以“xxxx”的思想理論的指導，緊密結合自己的工作實際，將其思想充分融入到自身工作當中，不斷充實自己并收到良好的效果。三年來，在從事貨幣信貸與統計工作中，努力學習金融統計與貸幣信貸的基礎知識，積極參加學習和培訓，不斷提高和完善自身的業務水平。在行內實行規范化管理的同時，充分調動自身的工作積極性，做到崗位落實，責任到已。認真學習和執行各項規章制度，全面提高自身的整體素質，確保了貨幣信貸與統計工作的準確性和時效性。
二、他認真開展調查研究，提高分析質量
三年來，xxx支行的貨幣信貸與統計工作繼續以“強化管理、狠抓質量”為切入點，確保統計報表的準確性和統計分析的時效性。為提高年度統計工作統計分析質量，特別是要提高經濟金融形勢分析的質量，他在不斷加強自身學習和提高自身素質的同時，經常與各金融機構及各企業聯系、及時了解銀行和企業資金運行情況及企業生產經營情況，隨時掌握經濟、金融運行變化情況，每月對經濟金融運行中的變化進行深入的調查研究。在統計分析工作中，力求做到全面與重點相結合，在全面分析的基礎上，對突出的重點問題認真做好分析，尤其對經濟金融主要統計指標的變化，及時向上級行反饋，注重分析的廣度和深度，做到了少列數字，多反映情況，三年共向上級行上報調查報告24篇、各項分析26期，切實把分析質量提高到了一個新的水平。
三、他不斷提高自己，認真完成各項工作
在銀行信貸登記咨詢系統工作方面，他能夠做到認真登錄，及時上報，與轄內各登錄點積極配合，在登記咨詢系統全國聯網的情況下，及時準確地完成了企業信息及信貸情況的登錄上報。三年他利用年審之機收集企業信息，以增加系統的信息量，提高銀行信貸登記咨詢系統在防范金融機構信貸風險中的作用，并加大對金融機構銀行信貸登記咨詢系統制度執行情況的監督檢查力度。在科技部門大力支持下，加班加點，完成了對農村信用聯社的系統安裝及業務培訓工作，保證了信用社信貸登記系統全國聯網前的登錄正常。
在金融統計工作方面，為更好地為貨幣政策決策服務，依照上級行的要求，不斷提高自身的統計業務水平，不斷學習金融統計知識。積極與金融機構進行數據核對，對金融統計指標中出現的變化作出了及時反饋。在計算機接收數據不準確的情況下，以原始報表為基礎，堅持手工錄入，在休息日，節假日期間，能夠克服種種困難，在行領導及科長的指導幫助下，及時準確地上報了轄區經濟、金融統計數據。
總之，幾年來xxx同志在平凡的工作崗位上兢兢業業、任勞任怨、埋頭苦干，做出了不平凡的業績，對于成績她永不自滿，對于困難她永不服輸、對于工作她永不放松，以飽滿的工作熱情，迎接每一天，迎接每一次的挑戰.....
—、財務審慎調查的概念及其與審計的區別
（一）什么是財務審慎調查。財務審博調查，是委托方委托獨立的中介機構或者由其自身的專業部門，對某一擬進行并購或其它交易事項的對象的財務、經營活動所進行的調查、分析。
在市場經濟發達的國家和地區，常見的財務審慎調查有以下幾種：
1、為融資目的而進行的財務審慎調查，企業舉債往往采取擔保、抵押或信用等方式，在信用方式下，金融機構一般要對企業的財務現狀、財務前景情況進行充分的了解、論證，以確?？铐椀氖栈亍Ｔ趽７绞较?，擔保方則要求被擔保方提供諸多背景資料，以對其投資前景作出理性的判斷。
2、收購、兼并中的財務審慎調查。在并購正式實施之前，往往要求對被并購方進行深入細致的調查。這種調查往往分為三個方面進行：（1）商業調查。即對收購對象的市場現狀、市場前景的調查。商業諜查經常涉及到收購價的確定方式，一般由專業的咨詢公司來做。（2）法律事務調查。法津事務調查涉及到被并購對象一切可能涉及到法律糾紛的方面，如并購對象的組織結構、正在進行的訴訟事項、潛在的法律隱患等，該項工作一般由律師事務所來進行，（3）財務方面的調查即財務審慎調查。財務審慎調查往往不會涉及到收購價的確定，但是，只要是并購方委托的事項，如了解被并購方的內部控制、或有負債、或有損失、關聯交易、財務前景等，都可以成為財務審慎調查的范圍。這些調查結果會對并購的進行與否有直接的影響。
3、由于出售目的而對自身進行的財務審慎調查。對于一家擬出售的企業，若買主尚不得而知，則為了讓潛在的買方感興趣，賣方一般會請專業機構進行財務審慎調查，以便在對方需要時提供調查結果。
（二）財務審慎調查與審計的區別。對受托進行財務審慎調查的會計師事務所來說，雖然可能擔負著并購對象的常年會計報表審計任務，或者可能在并購交易完成后對并購對象實施審計，但是這種審計很難滿足委托人在進行并購交易時對財務信息及其他相關信息的需要，審計與財務審慎調查的主要區別在于：
1、目標不同。審計是一種鑒證服務，是注冊會計師按照獨立審計準則，對被審計對象會計報表的編制是否符合《企業會計準則）和國家其他有關財務、會計的規定，會計報表是否在所有重大方面公允地反映了其財務狀況、經營成果和資金變動情況，以及會計處理方法的選用是否符合一貫性原則發表意見。而財務審慎調查則屬非鑒證服務，是對委托人所指定的對象的財務及經營活動進行調查、分析。其工作的性質和程度取決于委托人的要求，調查的結果是出具一個財務審慎調查報告（在特殊情況下，財務審慎調查進行當中，如果委托人認為已經達到了目的，也可能不要求出具正式的報告），在該報告中，注冊會計師需要從專業角度對調查的情況進行分析，但是不需要也不宜對交易的應否進行提出建議。
2、委托人的出發點不同，企業之所以進行審計，主要由于有關法律、法規的規定，是一種強制。而之所以進行財務審慎調查，是自愿的，是出于了解交易中可能涉及到的事項，以減少變易風險、最大限度地從交易中獲得利益的需要。
3、工作結果導致的后果不同。審計因其具有鑒證作用，故審計報告一發出，注冊會計師便要對審計報告的真實件、合法性負責，對所有可能的報告使用者負責。而財務審慎調查報告只對委托人負責，并且，只對委托人指定的事項的調查、分析結果負責，如果由于調查結果嚴重失實，則要對由此導致的后果負責。但是，由于財務審慎調查并不對委托人所擬進行的交易應否進行提出明確的建議，故只是恪守獨立、客觀、公正的原則，做好所委托的事項，一般情況下很少會引起法律糾紛。
4、報告結果運用的范圍不同，審計報告呈送給委托者后，后者要提供給投資者、債權入、稅務機關等，公開上市的公司的審計報告還要公之與社會公眾，而財務審慎調查報告則嚴格按照委托人指定的對象范圍、只提供那些委托人認為應該了解調查結果的人士閱讀。
二、委托方如何做好財務審慎調查
目前，在我國大陸的并購實踐中，收購方很少在實施并購前對收購對象進行財務審慎調查。失敗的并購案例中很多是因為收購方對收購對象的財務情況知之甚少，對其復雜性預計不足。本文以為，擬實施并購的企業（即委托方）應從以下幾個方面做好財務審慎調查：
（一）選擇有實力的中介結構，并購方往往并無專門的部門或人員去調有所需了解的財務事項。即使有，也很難保證獨立、客觀而帶有某種傾向性。而會計師事務所（或者其他中介機構）屬第三方，獨立于交易雙方，可最大限度地保證客觀、公正，提供不帶有傾向性的調查、分析結果。
在選擇會計師事務所時，應注意其專業勝任能力，財務審慎調查必竟不同于審計，它需要有專業經驗的、高素質的人員，若受托人不能及時地完成，則有可能使交易貽誤有利時機，而如果調查、分析結果與事實有較大的出入，則由此而作出的決策可能會給委托人造成難以挽回的損失。
（二）明確進行調查的范圍、完成時間。在簽訂委托協議書時，必須明確調查的范圍、完成時間，所委托的調查、分析事項，應是委托人尚不明確、但有可能對并購交易產生重大影響的事項，有時，并購方可向其財務顧問或進行財務審慎調查的會計師事務所咨詢擬調查的范圍。不明確調查范圍，受托的會計師事務所無法開展工作；調查范圍過小，則可能不足以達到預定的目的，而調查范圍過大，則必然意味著調查的工作量和成本的上升，并且可能會導致交易決策不能及時進行。事實上，會計師事務所在調查過程中，可能會不斷發現委托人事先未考慮到的事項，根據其反饋意見隨時調整財務審慎調查的重點，可能會對正確作出交易決策起到更有效的作用。
（三）正確運用財務審慎調查的結果，并購方必須將對并購對象財務審慎調查的結果與商業調查、法律審慎調查的結果綜合起來考慮，以決定是否進行該項交易，不做調查或僅僅從其中某項調查的結果就作出決定難免有輕率之嫌，難以對股東作出負責任的交代。
三、會計師事務所如何做好財務審館調查
就接受委托的會計師事務所而言，應注意以下幾個方面：
（一）明確委托的條款。在開始工作前，受托的會計師事務所必須與委托方就雙方的職責范圍達成一致，簽訂委托協議書。協議書應包括調查范圍及委托目的、委托雙方的責任與義務、受托方的工作時間和人員安排、收費、財務審慎調查報告的使用責任，協議書的有效期間、約定事項的變更、違約責任等。
應該說明的是，受托方如一開始就確知己方并無足夠的人力或專業能力、或者無法在委托方限定的時間范圍內完成委托事項，則不應冒然簽署委托協議書。
（二）選派有專業勝任能力的工作人員。與審計相比，財務審慎調查是一項高收入的業務，這是因為其報告與委托人所擬進行的交易有關。該交易可能導致收購或兼并的對象的所有權或資本結構發生重大變化，而給收購或兼并的一方或雙方帶來巨大的收益。按照西方慣例，從事財務審慎調查的會計師事務所，除正常收費外，還可收取一定比例的“成功費”。沒有相當的專業知識和經驗，是決不能勝任調查、分析任務的，所以應注意選擇熟悉交易對象的行業特征、專業能力強、業務素質高的工作人員從事這項工作，并應確定至少有一位事務所的高層領導負責該項業務，以保證工作的質量。
（三）及時、高效地完成委托事項。財務審慎調查一般分為計劃、調查與分析，報告階段。
1、計劃階段。在計劃階段，財務審慎調查的項目負責人應根據與調查對象的有關負責人的交談、查閱有關介紹性的資料來制訂書面的工作計劃，并獲得事務所相關負責人的批準。在此階段，應特別注意要進行項目風險評估。對項目風險的評估一般會影響到工作人員的選派。項目風險越高，則越應派經驗豐富的人員。通過項目風險的評估，還可能會建議委托人擴大或修訂財務審慎調查的內容，從而涉及到委托協議書的有關條款的變更。
2、調查、分析階段。此階段實際上可細分為如下幾個步驟：
第一、事實調查。是指運用觀察、查詢等取證方法，來搜集充分、適當的資料。應盡量避免搜集的資料過多或者不完整、不準確，避免遺漏重要的資料。
第二、分析。會計師事務所在搜集了足夠、相關的資料后，應運用專業手段、方法，將其整理成為委托人易于理解的形式。因為財務審慎調查報告的使用者往往并無足夠的時間、精力去看會計師所搜集的所有資料。分析的重點應是財務數據、非財務數據，以突出數據之間的關系。如財務數據的分析，應讓委托人了解到近期的財務狀況、經營成果，資金變動情況。
第三、解釋。如果說分析的目的是將所搜集的大量資料以分析的方法整理成委托人易于理解的形式，解釋則更多的帶有會計師的專業意見，以給委托人提供有意義的指引。其目的在于，使委托人對并購對象的業務性質、管理層的經營理念和思路、金融和市場背景、并購中可能會遇到的重大問題等有一個較為清醒的認識，為此，需對擬并購的對象的總體情況發表意見，對擬進行的交易從正、反兩方面發表意見（但不應比較正、反兩方面說明交易應否進行，這應該由委托人管理層來決定），對交易雙方在談判期間可能會涉及到的問題發表意見；對擬進行的交易完成后可能會發生的問題發表意見。解釋工作一般由經驗豐富的人員來承擔。
在倫敦金融城，中文成了流行語。根據獵頭公司Astbury Marsden近期的報告，從2013年以來，在工作申請簡歷提及的外語才能中，漢語普通話出現的次數已從原來的第八位躥升到第四位，就連廣東話也在金融城職員常用外語排行榜上排名第六。
越來越多的華人憑借著扎實的數學和金融知識、對高強度和高壓力工作的適應能力以及流利的英語躋身金融城的核心圈子。實際上，早在2012年，根據英國的人口調查報告，劍橋和倫敦金融城就成為華人比例最高的地區，在金融城，每100個人里面就有三個半華人。
來到金融城的，除了中國人，還有中國的資本。
2013年7月，平安人壽用2.6億英鎊的價格購得了倫敦的地標性建筑勞合社大樓，不恰當地說，這招可謂是“黑虎掏心”—摘走了倫敦心臟地帶最金貴的一塊地方。
勞合社大樓所在的區域正是金融城，倫敦最高大上的地方，又有綽號叫“那一平方英里”—地方雖然不大，卻有超過2000家金融機構在此運營日常業務，全球最大的保險市場、貨幣市場和商品市場以及世界上最古老的證券交易所都設在這里。有大約30萬“金領階層”每天來此上班，繁華程度堪比美國華爾街。不過華爾街并不是紐約的發源地，而倫敦卻發源于金融城—公元47年，倫敦建城時，核心區就是今天的金融城。
“我們盼望倫敦能有朝一日成為另一個離岸人民幣中心！”2011年，時任倫敦金融城市長的白爾雅率領一個大型的商務代表團訪問中國時表示。同時，白爾雅還張開雙臂歡迎中國人到倫敦買房，因為在他看來，英國的房地產很值得中國投資者來投資—那里政局穩定、利率低，而且人民幣對英鎊升值也讓買房者享受了天然的“八折”優惠。
如白爾雅所愿，2013年10月，中英兩國達成協議，允許英國機構直接從倫敦投資中國股票和債券，另外，中國投行若愿在英國開設分支機構，可享受較為寬松的監管。
除了金融行業的精英和機構，中國的富豪們也對金融城青睞有加。據一位倫敦華人房地產經紀人介紹，中國人對倫敦西區的別墅沒什么興趣，他們更鐘情于倫敦金融城新開發的高檔公寓，其價位介于每平方米8000～11000英鎊之間，大約相當于6.5萬～9萬元人民幣。
2013年，中國人在倫敦房地產市場的海外買家中所占的比例從5%激增到了27%，而且出手也越發闊綽。全年，由中國人購買的價值100萬英鎊及以上的房產總數，相當于此前五年的總和。
英國報紙《每日郵報》甚至開始抱怨中國買家炒高了英國房價：英國的開發商越來越喜歡以虛高的價格把房子直接賣給中國買家，而徹底拋棄了其國內的買主。中國人成了倫敦的“接盤俠”，有時一個高檔公寓上市，會出現30%的單元都賣給中國人的情況，而其中不少人買房的初衷僅僅是：孩子在英國上學。
讀英國學校，買倫敦的房子，再到金融城當金領。長此以往，中國人會占領金融城嗎？
也許經歷挫折才能讓民間借貸離正確的道路更近。這就需要政府創造更多條件，放權于民間，讓市場的問題歸市場管。
4月26日，溫州民間借貸登記服務中心成立當天，一筆區區5萬元的貸款就成了新聞焦點。然而，第二天卻有人爆料此筆貸款只是內部員工所貸。
準確些說，溫州民間借貸登記服務中心制造了個假新聞來吸引公眾眼球，殊不知這讓他們在新聞媒體中的地位翻了個跟頭。
溫州民間借貸登記服務中心栽的這個跟頭，正好說明了一個問題：正值“大旱”的民間借貸需要甘露，因此任何一次雷暴來襲，哪怕是不下雨都能給那些需要借貸的小微企業帶來一絲希望。
但是，當下的民間借貸尚存兩大難題。一是代表政府的金融機構在走向實質行動的道路上，總是因為抵押擔保的問題而原地踏步。確切地說就是，那些需要借貸的小微企業如何吸引金融機構愿意貸款是個難題。代表政府背景的擔保公司很難看上小微企業，相反，對于大額貸款倒是趨之若鶩。工業和信息化部中小企業司的數據顯示，過億元擔保機構2010年新增擔保企業戶數達13萬戶，占新增擔保企業總戶數的59%，新增擔保業務額達7453億元，占當年新增擔?？傤~的76.09％，比2009年提高3.14個百分點。
非制造業企業拿什么做抵押，這又是另外一個難題。與此同時，就算是一些制造業企業，因為國有企業長期占據“天時地利”以至于讓“民企不行”的思想在很多人中已經根深蒂固，一些高精尖技術就不能讓民營企業來做的思想更是妨礙了小微企業的貸款難度。
小微企業貸款的第二個難題就是貸款利息高。阿里巴巴集團與北京大學國家發展研究院今年初的一份《小企業經營與融資困境調查報告》顯示，（浙江）民間借貸利率較高的已達年息48%至60%。也就是說，今天借你100萬，明年的今天就得還你至少148萬，最多還160萬。俗話說，創業難。小微企業的發展本身就處于一個艱難時期，一旦效益不好借貸了就得背負上沉重的債務負擔，要想健康發展談何容易。
民間借貸作為一種由親戚朋友借錢延伸出來的一種商業行為，在溫州已經盛行。只是因為高利息幾乎成為了高利貸，在金融秩序有些混亂的當下，高利貸無非就是把金融這潭水攪得更渾而已，因此，規范和正確引導民間借貸的行動都是當下小微企業這塊受旱已久的“土地”的甘霖雨露。
要做到滋潤小微企業這塊土地，民間借貸需要勇于嘗試各種方法。這就是說，任何能夠解決上述難題的方法都應該，也必須允許嘗試。哪怕是有爭議的方法，也許經歷挫折才能讓民間借貸離正確的道路更近。這也就需要政府創造更多條件，放權于民間，讓市場的問題歸市場管。
[關鍵詞]農村商業銀行；信貸審批制度；改革
一 傳統信貸審批制度的弊端
(一)傳統的信貸審批制度
目前，國有銀行和先進股份制銀行已經改革了傳統的信貸審批制度，但是由于農村商業銀行是由市聯社改制而來，本身繼承了原有的較為陳舊的體制和機制，因此，目前大多數還是沿用了傳統的信貸審批制度，即使改進也是細枝末節，未涉及實質。
傳統的信貸審批制度特點為多層審批，領導負責。一般為支行客戶經理發起，支行公司部門調查審核，交審批部門審批，支行權限內的項目由支行信審會投票決定，支行信審會由分管支行領導、公司部門領導、審批部門領導等各部門領導組成；支行權限外的項目要上報總行公司部門，公司部門對項目進行再次深入補充調查后移交總行審批部門，總行審批部門出具審查意見后上總行信審會，總行信審會由分管行長、公司部門、信審部門、財務部門等領導組成。
(二)傳統信貸審批制度的弊端
(1)審批流程過長，審批效率低下
可以看到，傳統的信貸審批流程，從項目的發起到最后放款，需要經過層層把關，耗費大量的人力和時間成本。而本身的這種耗費卻又并未起到相互制約控制風險的目的，而僅是走過場。如在這種制度下，客戶經理負責對項目的調查形成調查報告，同時各級的公司部門也要對調查報告負責，這種制度本身是期待調查的深入和對風險點把控的全面，但最終的結果卻是各個部門形成的調查報告基本一致，只是徒增了幾次降低效率的環節。這種制度之下，對責任的認定和追究會成為更大的問題。
(2)審批崗位不專業，審批人員不專職
傳統的信審會仍然實施的是委員會制，即是由各個部門的領導擔當信審會委員。這種信審會制度在獨立性、專業性和效率性上都存在損失。獨立性上，信審會委員成員中由公司部門等前臺部門領導，他們的績效是與項目的成敗關聯了，這就很難保證其在表決時候的客觀。為了修正制度的缺陷，有些信審會進行了細枝末節的改造，在信審會中加入一些非領導職務的委員。筆者認為，只要這些委員是非專職的，只要這些委員還隸屬于本身的部門，那在對項目投票時就不可能做到公正客觀。專業性上，姑且不論領導們的信貸專業水平如何，因為領導一般管理事務較多，基本是上會當天才看到項目，因此，期待領導委員們能夠做出專業的意見存在一定困難。最后效率上，因為項目通過后需要領導委員簽字，決議簽發也需要領導委員簽字，而領導基本是大會小會不斷，因此，有時是項目做的時間短而等領導簽字時間長，嚴重影響了審批效率。
二 信貸審批制度的改革
(一)垂直管理。簡化流程
首先是改造審批流程。由于農村商業銀行都是地方性金融機構，整個流程條線層級較短，應該效率更高。因此，垂直化條線管理是改革的方向。具體而言，總行授信評審部直接派駐首席信貸審查官，組建其所領導的分行授信評審部，該評審部不僅在業務上受總行授信評審部直接指導，而且信貸審查官和分行授信評審部人員在行政上與所派駐單位全部脫鉤，人事關系直屬于總行。派駐信貸審查官及其所領導的分行授信評審部不僅要負責總行各項授信制度在分行的貫徹落實、所駐分行授信項下的授信業務的信用評級復審和評審，還要對超分行行長權限的授信項目進行盡職審查，并向總行授信審批部出具評審報告，而且也要對已經實施的授信項目進行盡職檢查。
(二)實施專職審批人制度
實施專職審批人制度，在這里分兩個層次。首先是分支行層次，分支行層次的首席信貸審批官必須是具備一定權限的專職審批人，其權限小于或等于分支行權限。在其權限內的，信貸審批官可以召集其他專職審批人或者以信審會議形式決定，超出支行權限的項目，分支行信審部門負責審查，出具審查意見上交總行授信審批部門。
總行層次，要求部門基本由專職審批人構成，每個人根據自身權限，召集3到5人進行快速審批。超出權限項目，由專職審批人組成信審會議投票決定。這樣的決策機制可以解決現實施的制度所帶來的弊端。首先，專職審批人專業水準提高，看問題較為深刻；其次也是最重要的是專職審批人有充足的時間去消化一個項目，能夠更實質性地把握風險點；最后在項目簽發環節，專職審批人職責單一性，因此保證了簽發效率。
(三)對等激勵約束機制建設
專職審批人制度要能夠成功實施，與之匹配的激勵約束建設非?；A。分支行層次，對只屬于總行的審批官以及部門人員，要實行總行核定與分支行績效相結合的薪酬模式，這樣才能更好地激勵分支行人員在控制風險的同時也能夠積極推動業務的發展。責任方面，分支行信貸審批官對其權限內的貸款要負絕對責任?？傂袑哟螌Ｂ殞徟送瑯颖仨殞ψ约簩徟椖控撠煛Ｍ瑫r，分支行的信貸審批官與總行的專職審批人可以進行輪流換崗，以促進交流和防止權力集中產生。
其中，52%的投資者認為注冊制改革將增加投資者新股選擇數量，抑制上市發行價格過高現象，對股市總體上是利好。48%投資者認為注冊制改革下垃圾股將被多數人拋棄。
為了解青年投資者對證券市場的態度，本次調查首次增加了青年潛在股票投資者，認定范圍為20~29歲之間過去12個月未進行過股票交易的個人。
調查顯示，青年潛在股票投資者主要的投資品種為互聯網理財產品(57%)、銀行理財產品(48%)和公募基金(23%)。
深交所《2014年個人投資者狀況調查報告》
日前，深圳證券交易所完成了《深交所2014年個人投資者狀況調查報告》，為全面掌握投資者狀況，有針對性地做好教育和服務工作，提供了大量一手資料。
此次調查系深交所自2009年以來開展的第六次年度調查活動，調查問卷由深交所投資者教育中心與綜合研究所共同設計，內容包括投資者受教育程度、投資者交易習慣與決策方式、證券公司風險教育及投資者服務狀況、投資者對投資產品的需求及互聯網金融的態度等多個方面。既包括在之前歷年調查基礎上的跟蹤調查，也包含一些新的熱點問題。為保證調查的科學性與嚴謹性，深交所一直委托知名調查機構尼爾森(中國)執行此次調查項目，負責調查問卷的發放與回收統計工作。
根據不同年齡段投資者的特點，調查采用了網絡在線訪問方式。最終取得的總體有效樣本為3649。其中股票投資者有效樣本為3549，最大抽樣誤差
有關調查結果摘錄如下：
一、投資者對股票的投資信心和交易活躍度持續提升
2014年個人投資者對股票投資的信心和交易活躍度都有所提升，主要表現在：
二、七成個人投資者接受過高等教育，創業板投資者受教育程度高于非創業板投資者
三、投資者資產組合多元化程度變化不大，各類投資品種中，公募基金滲透率較上年下降
四、創業板投資者在收益期望和風險承受能力上仍高于非創業板投資者
五、投資者獲取投資信息的渠道使用上較去年略微下降
從板塊差異來看，創業板投資者在信息獲取方面使用的渠道要多于非創業板投資者，平均信息來源渠道為3.8種，非創業板投資者為2.9種。非創業板投資者仍更依賴熟人推薦，而創業板投資者則更注重從股票走勢、公司公告、金融機構研究報告等渠道收集信息后自己做綜合判斷。
六、券商經紀業務競爭白熱化，傭金率維持低值，券商對投資者的服務力度變化不大
七、個人投資者仍普遍認為融資融券交易風險較大，大都持謹慎心態參與交易;大部分投資者認為融資融券對股市是中性或正面作用
八、對于股票期權，投資者了解程度不高，主要持觀望態度
九、網絡銀行、第三方支付平臺及網絡理財等互聯網金融產品滲透率持續加強，投資者對規范P2P網貸行業有強烈期待
調查顯示，第三方支付平臺、網絡理財、網絡銀行是投資者認知度和投資者使用普及率最高的互聯網金融產品，聽說過這三種的受訪者比例分別為87%、85%和79%，使用過或想嘗試的投資者比例分別為70%、63%和52%。對于互聯網金融風險，投資者最擔心的仍是網絡信息安全風險(占受訪者40%)，其次是虛假信息欺詐風險(占受訪者23%)。
對于P2P網貸理財產品，99%的投資者采取了風險控制措施，投資者采用的主要風險控制措施分別為甄選P2P平臺(如考察其股東背景、注冊資金、管理團隊、交易規模、知名度等)(65%)、 投資期限較短、流動性較好的產品(57%)和選擇不同的P2P平臺進行分散投資(52%)。問及如何促進P2P網貸行業健康發展時，投資者最看重的三條措施分別為對投資人的資金進行第三方托管(75%)、落實實名制(73%)、設置一定的行業準入門檻(71%)。
十、青年股票投資者受教育程度更高，但資產量較少，同時投資知識水平和風險承受能力相對更低;此外，超四成青年潛在股票投資者表示希望進入股市，但缺乏相關投資知識
十一、從投資者地區差異來看，華東地區投資者資產量和證券投資知識得分最高，中心城市投資者資產量遠高于非中心城市，但在投資知識得分和股票投資占比上中心和非中心城市相差不大
關鍵詞：紡織企業 融資問題 融資策略
受宏觀經濟形勢影響，紡織企業的盈利水平持續下滑，紡織業的風險與回報率之間的比例大大提高，讓投資者憂心忡忡。各家金融機構紛紛將紡織行業劃分為限制性行業。一方面對紡織行業實行貸款投放總額限制，并實施紡織行業有計劃的逐年壓縮規模，迫使紡織企業對融資額度展開激烈競爭；同時，紡織企業的融資利率上浮比例不斷攀升。紡織企業融資難、融資成本過高，無疑進一步限制了行業盈利水平。
資金是企業的血液，融資決策成為企業生存發展的關鍵問題。融資決策中融資方式、融資條件可能對企業產生深遠的影響，現將公司融資過程中融資策略總結如下：
一、企業融資要做好充分的市場調查
占有市場是企業融資的根本目的，企業要根據企業市場的歷史、現狀進行詳實的調研，對市場前景進行全面預測，必須考慮如何將資金運用于提高產品產量、質量、提升品牌價值、擴大市場、占有市場方面，測算投資能為企業創造多少整體利益。同時，我們堅持將通俗易懂的市場調查報告及時提報給投資者、金融機構，并聽取他們的意見與建議，取得金融機構的認可與支持。企業堅持在市場調研的基礎上，合理有效部署市場計劃，并嚴格執行市場計劃，確保資金使用效率最大化。
二、合理控制融資規模
企業的融資規模一定要根據自身的能力量力而行，否則，將增加負債，加重企業融資成本，增加企業的投資風險。尤其是紡織行業面對國際、國內嚴峻的市場形勢，投資方向、規模的控制顯得尤為重要。我們要從企業的實際需求出發，以發揮企業整體優勢為目標，慎重選擇投資項目，并做好對項目的整體預算、成本控制、資金配置。企業融資時堅持運用多種資金和資源，對比融資效益與融資成本，兩個市場統盤決策，達到互補效應，以控制融資規模，避免加重企業負擔。
三、與金融機構進行良性互動
“再好的行業也有困難企業，再難的行業也有好的企業”，讓金融機構看到企業的優勢與前景至關重要。
（一）換位思考，視企業信用為生命
在與金融機構互動過程中，企業高管注重換位思考，切實把按期還本付息放在第一位，做到“視信用為企業生命”。想盡千方百計歸還到期本金利息，將金融機構貸款風險控制在可承受范圍，取得金融機構的信任是融資的根本基礎。
（二）細致分析，把握風險與回報
欲尋求金融機構的鼎力支持，必須在資金流向上下功夫，細致分析投資項目對企業優勢的彰顯力度、對企業整體盈利能力的提升水平、對企業現金創造能力的影響。深刻、全面地認知項目的風險與回報，博得金融機構工作人員對項目或企業的認可。
（三）深入互動，尋求認可與支持
注重將企業生產經營過程中的取得的進步與發展及時傳遞給金融機構；企業遇到融資瓶頸，與金融機構互動，尋求最佳解決途徑；及時了解新的融資產品，優化融資結構，降低融資成本。
四、把握融資時機，優化融資渠道
銀行等金融機構根據經濟與金融環境的變化，不斷推出新的金融產品，是改善企業融資結構的良好機會。企業在與金融機構良好互動的基礎上，抓住有利時機，全力跟進，享受政策性融資優惠。例如： 2011年中國銀行推出跨境人民幣貿易融資業務，即中行國內機構與中行海外機構簽訂合作協議，根據國內進口商申請，對其在進口項下的對外應付款需求提供人民幣融資。公司對到期信用證申請3個月的海外融資，達到了延長融資期限、降低融資成本的目的。公司還抓住金融機構推出新型保理的有利時機，享受融資條件、融資成本的優惠條件。公司堅持敢做“第一筆”業務，走在同行的前面。
五有效使用資金，優化融資環境
（一）戰略清晰、目標明確
公司在融資以后必須加強資金使用管理，做到生產經營戰略清晰、目標明確。企業全員根據既定的戰略目標，抓住發展的有力時機，快速投放、快速發展、快速成長，有效提升資金使用效率。
（二）科學管理，加強控制
企業在融資后要避免無計劃快速膨脹，資金的過度消耗導致現金流出現問題。在總結管理經驗的基礎上，對企業實施科學管理。嚴格控制企業的擴張速度與節奏；加強企業團隊建設，保持團隊的創業精神、執行力；組建企業智囊團，引領企業高效運營。
（三）識別風險，積極應對
企業面臨的各種風險，都會影響企業的盈利能力。如利率、匯率、價格等市場風險；政治風險；操作風險；法律風險、環境風險、聲譽風險等。公司注重加強風險管理，設立專門機構對面臨的各種風險進行識別、評估、并制定應對措施。
通過融通資金的有效使用，切實提升公司的盈利能力。讓金融機構等投資者增強對企業發展的信心，優化了企業的融資環境，促使企業的投資活動及生產經營活動、籌資活動進入良性循環的軌道。
六、結束語
根據企業自身情況，不斷總結融資過程的經驗，制定綜合有效的融資策略，確保企業“血流”暢通，促進生產經營快速、高效發展。
參考文獻：
[1]管偉琪，胡瑜杰.甘肅省中小企業融資現狀及對策分析[J].河北農業科學，2010
[2]宋曉瑞.解決中小企業融資難的思考[J].山西科技，2010
[3]許立新.金融危機下中小企業融資難的原因與對策——以秦皇島市為例[J]. 改革與戰略，2010
關鍵詞：融資渠道 中小企業 內部風險控制
進入2012年下半年，浙江部分民企經營狀況日趨困難，這其中，影響和制約中小企業進一步發展的因素很多，其中主要的就是中小企業融資難的問題。公開信息顯示，我國中小企業在整個國民經濟中發揮著越來越重要的作用，中小企業占全部企業數的99%，工業總產值和利稅分別占60%和40%，每年出口創匯占60%，提供了75%的城鎮就業機會。然而，困擾中小企業融資難的問題一直存在，以浙江為例，今年6月，溫州市金融辦一份名為《關于溫州社會融資情況的調查報告》顯示，當地61%的民營企業認為資金緊張，平均資金缺口為22%，中小企業資金鏈仍遭受嚴峻考驗。
2012年7月底，浙江省人大財政經濟委員會一份調研報告顯示，溫州企業減產停產現象增多，全市3998家規模以上工業企業中，60.43%的企業減產停產。
對于這種情況，地方政府如何處理顯然是一大挑戰。
一、融資難客觀因素
綜合起來說，包括影響中小企業融資難的宏觀因素。概括的說，影響企業融資難的因素主要有以下幾種：（1）原材料價格上漲導致企業成本增加；（2）勞動力價格上漲導致企業綜合成本增加；（3）人民幣的大幅升值、貿易壁壘等進一步導致企業出口成本的增加；（4）出口退稅率的調整導致出口型企業利潤攤?。唬?）國家宏觀調控、利率提高進一步導致了企業融資成本的提高；（6）信用歧視。中央為了搞活企業，提出了“抓大放小”的方針政策，要求銀行部門要重點支持大企業，確保大企業的信貸，對中小企業就不重視，在確保大企業的基礎上才予以考慮，造成了對中小企業的信用歧視，導致銀行在對大企業和中小企業融資問題上的不平等；（7）缺乏為中小企業貸款提供擔保的信用體系。就蕭山中小企業自身來講，一方面，固定資產較少，不足以抵押，貸款受到限制；另一方面，一些中小企業在改制過程中屢有逃費、懸空銀行債務現象發生，損害了自身的信用度；（8）對非國有企業融資的歧視。長期以來，在政府和銀行方面，都存在這樣的觀念，認為大型企業都是國有的，貸款給他們是國家對國家的企業，不會造成國有資產的流失；（9）中小企業貸款困難,銀行也感到放款難。對于中小企業來說,取得銀行貸款難。
二、浙江中小企業融資難主觀因素
系統分析發現，浙江當地中小企業自身的內部原因。第一，中小企業經營風險大、銀行借貸風險高。浙江的中小企業大多為勞動密集型產業，企業的規模相對較小、科技含量不高、管理水平低下，很少有自主創新，大多是跟隨和模仿，打的都是價格戰，在產業鏈中處于下游。這就使得中小企業在經濟一體化的今天面臨的競爭日益激烈、風險不斷加大。
大多數中小企業的行業壁壘都比較低、缺乏技術含量，對資金的要求也不高，創業者大多為農民出身，整體素質不高，這就使得中小企業在同類產品中存在著殘酷的價格競爭。這種競爭浪費了巨大的資源，并且使得中小企業的產品品種單一、質量低下，難以做出品牌，走自主創新之路。有資料統計，中小企業的平均壽命為2.9年，這就使得銀行面臨的借貸風險比較高，更加深了中小企業融資的難度，形成了一個惡性循環。
1.中小企業融資目前依然是間接融資為主
據國家經貿委近期調查，我國東、中、西部中小企業從銀行等金融機構獲得的資金分別是：東部占60%；中部約70% 到80%；西部則高達90%?？梢?，中小企業對金融機構的資金依賴程度很高。據權威部門調查顯示，中小企業獲取外部資金的渠道除了金融機構外，民間貸款也成為其重要的資金來源，占比為14.59%，而通過直接融資渠道的數額極小，僅占1.8%。
2.國內金融機構對中小企業貸款差別很大
目前在我國包括金融租賃,信托投資等非銀行金融機構在內的各類金融機構中,民生銀行、城市信用社、農村信用社和城市商業銀行等中小金融機構提供的貸款比重較高，而四大國有商業銀行中,除中國農業銀行向中小企業貸款比重較高外,其余三家銀行貸款份額均較小,非銀行金融機構融資性業務服務比例更低。
3.貸款需求不能得到全部滿足
在歷來的調查中，“資金不足”始終被列為中小企業第一位的問題。有資料顯示，90% 以上的中小企業的貸款服務需求得不到滿足或只得到部分滿足。
4．惡性循環情況普遍
中小企業由于負債較多，經營業績惡化，大多數中小企業信用急劇下降，往往形成：“資金缺乏-業績惡化-信用差-資金缺乏”的惡性循環。因此，中小企業一般需要利用商業關系和社會關系進行短期資金籌集。
5.中小企業資金的短缺與社會資金總供給相對寬裕之間的矛盾突出
我國現存的政府主導、間接融資為主的融資制度決定了我國目前中小企業融資渠道單一，資金供給狹窄。但中小企業金融的特殊性決定了其資金需求不易得到滿足。
6.大多數中小型企業對貸款需求具有急、頻、少、險、高的特點
中小業普遍規模較小，資金積累不足，且大多屬于勞動密集產業，大多沒有專門的資金管理部門，管理人員素質較低，經營資金的能力較差，缺乏融資意識和風險控制理念，由于欠資過多，使得其信用急劇下降，一般利用商業關系和社會關系進行短期資金的籌集。
三、解決中小企業融資難的對策
